La Comisión de Supervisión Financiera (FSC) de Taiwán ha dado un paso importante. Ahora, los inversionistas profesionales pueden invertir en ETF de criptomonedas extranjeros a través de firmas de corretaje locales. Sin embargo, a los inversionistas regulares todavía no se les permite participar. Este cambio está dirigido a individuos con alto patrimonio, inversionistas institucionales y clientes con activos significativos. Ahora pueden utilizar un método llamado «re-encargo» para invertir en estos ETF de criptomonedas extranjeros.
Solo los inversionistas profesionales pueden invertir en ETF de criptomonedas extranjeras en Taiwán. Estos incluyen inversionistas institucionales y personas de alto patrimonio. Los inversionistas regulares quedan excluidos de esta oportunidad. La FSC quiere asegurarse de que solo aquellos que entienden los riesgos puedan invertir. Las firmas de corretaje deben verificar si un inversionista está calificado antes de realizar su primera inversión. Necesitan evaluar la experiencia, el conocimiento y la capacidad del inversionista para manejar los riesgos involucrados.
Las firmas de corretaje en Taiwán tienen importantes responsabilidades. Deben contar con un sistema adecuado para verificar si los inversionistas califican para invertir en ETF de criptomonedas extranjeros. Antes de que un inversionista haga su primer movimiento, las empresas deben evaluar su experiencia y conocimiento sobre activos virtuales. También deben asegurarse de que los inversionistas puedan manejar los riesgos involucrados. Las empresas deben capacitar a su personal regularmente para mantenerse actualizados sobre productos criptográficos. De esta manera, los empleados pueden brindar información precisa a los clientes.
La FSC ha decidido mantener a los inversionistas regulares fuera de la inversión en ETF de criptomonedas extranjeros. Los activos virtuales como las criptomonedas pueden ser muy volátiles. Sus precios pueden cambiar rápidamente, lo que puede provocar pérdidas importantes. Al limitar las inversiones a inversionistas profesionales, la FSC tiene como objetivo proteger a las personas comunes de estos riesgos. Los inversionistas también deben firmar formularios de advertencia de riesgo y obtener información detallada antes de realizar cualquier inversión.
En todo el mundo, diferentes países han tomado medidas para aprobar los ETF de criptomonedas. Estados Unidos está a la cabeza del juego con sus 11 ETF de Bitcoin al contado. Canadá fue uno de los primeros países en aprobar un fondo de Bitcoin. En abril, después de ver el éxito de Estados Unidos, Hong Kong aprobó tres ETF de criptomonedas. Alemania también ha lanzado ETP de criptomonedas, que funcionan de manera similar a los ETF. El movimiento de Taiwán para permitir que los inversionistas profesionales inviertan en ETF de criptomonedas extranjeros es un paso significativo en la misma dirección.
Taiwán ha tenido una relación complicada con las criptomonedas. Después de eventos como el colapso de FTX e incidentes de fraude local, la FSC decidió endurecer las regulaciones de criptomonedas. Los Proveedores de Servicios de Activos Virtuales (VASP) ahora tienen reglas estrictas que seguir. En julio, la FSC hizo obligatorio que los VASP se registraran para el cumplimiento contra el lavado de dinero (AML) según la Ley de Control del Lavado de Dinero. Sin registrarse, los VASP no pueden hacer negocios en Taiwán. Esto se aplica tanto a los operadores locales como a las empresas offshore que desean ofrecer servicios de criptomonedas en Taiwán.
Los VASP deben presentar una declaración de cumplimiento para demostrar que están siguiendo las reglas. Esto es especialmente importante para la prevención del lavado de dinero. La FSC exige transparencia operativa y protección al consumidor de estos proveedores de servicios. Al hacer cumplir estas regulaciones, Taiwán tiene como objetivo crear un entorno más seguro para las transacciones de criptomonedas.
Las transacciones de criptomonedas en Taiwán están sujetas a un Impuesto al Valor Agregado (IVA) del 5%. Los vendedores que son residentes o empresas deben registrarse para fines fiscales a menos que sus ventas mensuales estén por debajo de NT$ 40.000, que es aproximadamente $ 1.300. Este impuesto se aplica a todas las transacciones de criptomonedas, agregando otra capa de regulación a la industria.
En el mercado global, Bitcoin (BTC) ha estado en una racha ganadora. Ha registrado su primera tendencia ganadora de tres semanas desde febrero. Los operadores están comprando opciones de compra al precio de ejercicio de $75,000 y más en el intercambio Deribit. Esto indica una perspectiva alcista para el precio de Bitcoin. Los inversionistas también están vendiendo opciones de venta, lo que sugiere que esperan que el precio suba.
Varios factores han contribuido al reciente aumento de precios de Bitcoin. El gran anuncio de estímulo de China y las entradas a los ETF al contado que cotizan en EE. UU. han ayudado a mantener la trayectoria ascendente. Las entradas son equivalentes a más de un mes de suministro de BTC recién extraído. Esto ha creado un sentimiento alcista en el mercado.
Los analistas creen que Bitcoin podría salir de su tendencia correctiva de seis meses. Una ruptura por encima de $75,000 podría conducir a un repunte rápido a través de máximos históricos hacia $100,000. El último tramo de actividad de compra de llamadas se concentra en el precio de ejercicio de $100,000 para el vencimiento del 27 de diciembre de 2024. Esto sugiere que los operadores anticipan una aceleración significativa de precios.
El flujo alcista de aumento de compras de llamadas y ventas de puts sugiere expectativas de que los precios pronto se disparen. Los inversores son optimistas sobre el futuro de Bitcoin. El patrón de triángulo en expansión, al que se refiere el analista veterano Peter Brandt, indica que se ha reanudado la tendencia alcista más amplia desde los mínimos de octubre de 2023 por debajo de $30,000.
La decisión de Taiwán de permitir que los inversionistas profesionales inviertan en ETF de criptomonedas extranjeras es un acontecimiento significativo. Al endurecer las regulaciones y exigir el cumplimiento de AML, la FSC tiene como objetivo proteger a los inversionistas y garantizar la transparencia. Al mismo tiempo, el mercado global de criptomonedas está experimentando tendencias alcistas, y Bitcoin podría superar potencialmente los $75,000. Estos acontecimientos podrían tener un impacto duradero en la forma en que se comercian y regulan las criptomonedas en Taiwán y en todo el mundo.
