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Le Bitcoin, la principale crypto-monnaie, a dépassé les 65 000 dollars, marquant une étape importante sur le marché des actifs numériques. Cette hausse intervient alors que les actions chinoises rebondissaient, terminant la journée sur une note positive malgré des réactions mitigées aux plans de relance du gouvernement.
Le Bitcoin s’est négocié près de 64 900 dollars en fin de matinée européenne, affichant une hausse de 3,4 % au cours des dernières 24 heures. Le marché des crypto-monnaies plus large, mesuré par l’indice CoinDesk 20, a également connu une hausse d’environ 2,9 %.
L’indice composite de Shanghai a clôturé en hausse de plus de 2 %, même si les dernières annonces du gouvernement chinois n’ont pas répondu aux attentes du marché. Le ministre des Finances, Lan Fo’an, a promis de nouvelles mesures pour soutenir le secteur immobilier et a laissé entendre que le gouvernement allait davantage s’endetter lors d’une conférence de presse samedi. Ces développements semblent avoir influencé les marchés mondiaux, y compris les actifs numériques comme le Bitcoin.
L’économie chinoise joue un rôle crucial sur les marchés financiers mondiaux. Les plans de relance du gouvernement visaient à stimuler le secteur immobilier, confronté à des difficultés. Bien que les mesures n’aient pas entièrement répondu aux attentes des investisseurs, la clôture positive de l’indice composite de Shanghai indique un certain niveau de confiance. Les mouvements de prix du Bitcoin semblent liés à ces évolutions.
Le rebond des actions chinoises suggère que les investisseurs sont optimistes quant aux mesures de soutien économique, qui pourraient se répercuter sur le marché des crypto-monnaies. Le sentiment de risque reste élevé, les investisseurs étant prêts à « tout acheter » jusqu’à nouvel ordre. La hausse du Bitcoin au-dessus de 65 000 dollars dans le contexte du rebond du marché boursier chinois souligne cette tendance.
Cette semaine, le marché des crypto-monnaies se prépare à la libération de jetons d’une valeur de près de 500 millions de dollars. De tels déblocages de jetons peuvent créer une pression à la baisse sur les prix en raison de l’augmentation de l’offre. Plus de 80 millions de dollars en WLD de Worldcoin, 51 millions de dollars en ARB d’Arbitrum et près de 40 millions de dollars chacun d’EIGEN d’EigenLayer et d’AXS d’Axie Infinity devraient être débloqués. Le SOL de Solana verra également 80 millions de dollars débloqués dans le cadre d’un plan d’émission linéaire en cours, où les jetons sont progressivement introduits sur le marché.
Les investisseurs anticipent souvent que les destinataires des jetons débloqués pourraient les vendre, ce qui entraînerait une vente massive préventive. Toutefois, si le marché considère les déblocages comme un signe de la progression du projet ou s’attend à ce que les jetons soient utilisés pour la gouvernance du jalonnement, les prix pourraient rester stables, voire augmenter en raison d’un sentiment positif. La capacité du marché à absorber ces jetons jouera un rôle clé dans la détermination de la stabilité des prix.
Alors que les secteurs sérieux de la cryptographie, tels que les solutions de couche 2 et les jetons de stockage, connaissent une faible volatilité du marché, l’intérêt pour les mèmes augmente. Les mèmes sont des crypto-monnaies souvent créées pour plaisanter ou basées sur des mèmes Internet, mais qui peuvent gagner en popularité et en valeur. Cet intérêt se manifeste dans un contexte de sentiment négatif croissant à l’égard des jetons adossés à des fonds de capital-risque.
Les jetons adossés à du capital-risque sont de plus en plus considérés comme surévalués et comme un mauvais pari pour les commerçants de détail. Les investisseurs particuliers peuvent avoir le sentiment que ces jetons sont inaccessibles ou qu’ils n’offrent pas une juste valeur. En conséquence, certains opérateurs se tournent vers les mèmes, qu’ils considèrent comme ayant le potentiel de réaliser des gains rapides malgré leur risque plus élevé.
Les experts du secteur évaluent les récents mouvements du Bitcoin. Augustine Fan, responsable des informations chez SOFA, a partagé son point de vue sur la situation. « Les prix du Bitcoin ont grimpé ce matin à plus de 64 000 dollars alors que les actions chinoises se sont redressées après les déceptions du week-end », a déclaré Fan à CoinDesk dans un message Telegram. « Le sentiment de risque restera probablement en mode ‘tout acheter’ jusqu’à nouvel ordre ».
Fan a également évoqué l’impact des prochaines élections américaines sur la trajectoire du Bitcoin. « Une forte entrée de BTC vendredi pourrait être un signe positif alors que nous entrons dans les dernières semaines de la campagne électorale », a-t-il déclaré. « Mais il faudra de la patience avant de pouvoir atteindre de nouveaux sommets historiques dans un avenir proche ». Les élections américaines, prévues le 5 novembre, pourraient influencer la dynamique du marché, les investisseurs envisageant d’éventuels changements de politique.
Les États-Unis ont publié des données économiques plus solides la semaine dernière, l’indice des prix à la consommation (IPC) et l’indice des prix à la production (IPP) affichant des chiffres plus élevés. Ces indicateurs mesurent l’inflation au niveau des consommateurs et des producteurs, respectivement. Au départ, les marchés n’étaient pas certains de l’impact de ces données. Toutefois, ils ont finalement décidé que la tendance sous-jacente de l’inflation restait intacte.
Le mouvement de creusement de la courbe s’est poursuivi, reflétant les attentes d’une croissance économique et d’une inflation futures. Sur les marchés obligataires, une courbe de rendement de plus en plus raide suggère que les investisseurs s’attendent à des taux d’intérêt plus élevés à l’avenir en raison de l’expansion économique. Ce scénario peut influencer les stratégies d’investissement dans diverses classes d’actifs, y compris les crypto-monnaies.
Les actions américaines ont atteint de nouveaux sommets historiques, les valeurs bêta élevées et le dollar s’envolant encore plus haut. Les actions à bêta élevé sont plus volatiles et ont tendance à surperformer sur les marchés haussiers. La bonne performance de ces actions indique une plus grande appétence pour le risque parmi les investisseurs.
Les acteurs du marché surveillent de près les actions de la Réserve fédérale. Selon les attentes du marché, il y a plus de 85 % de chances que la Réserve fédérale réduise ses taux de 25 points de base en décembre. Un point de base est un centième de point de pourcentage, donc une réduction de 25 points de base réduirait les taux d’intérêt de 0,25 %.
Des taux d’intérêt plus bas peuvent conduire à une augmentation des investissements dans des actifs plus risqués, les investisseurs recherchant des rendements plus élevés que ceux offerts par les produits d’épargne ou à revenu fixe traditionnels. Cette dynamique peut profiter aux crypto-monnaies telles que le Bitcoin, car elles deviennent plus attrayantes dans un environnement de faibles taux d’intérêt.
Les décisions de la Réserve fédérale sont influencées par des facteurs tels que les tendances de l’inflation et les données économiques. Si l’inflation sous-jacente reste stable, la banque centrale peut choisir de réduire les taux pour soutenir la croissance économique. Les investisseurs intègrent ces possibilités dans leurs stratégies, ce qui peut avoir un impact sur les marchés des crypto-monnaies.
Les prochaines élections américaines du 5 novembre sont un autre facteur qui pourrait affecter la trajectoire du prix du Bitcoin. Les événements politiques entraînent souvent de l’incertitude sur les marchés financiers, car les changements de politique peuvent affecter les conditions économiques. Les investisseurs peuvent ajuster leurs portefeuilles en prévision d’éventuels changements dans les réglementations, les impôts ou les dépenses publiques.
Bitcoin et d’autres actifs numériques ont parfois été influencés par des développements réglementaires. En fonction des résultats des élections, la réglementation des crypto-monnaies aux États-Unis pourrait changer. Cette incertitude peut inciter les investisseurs à la prudence ou, au contraire, à rechercher des opportunités en prévision de résultats favorables.
Les développements économiques mondiaux continuent de façonner le sentiment du marché. Les mesures de soutien au secteur immobilier en Chine et le rebond des actions chinoises démontrent l’interconnexion des marchés mondiaux. Les investisseurs suivent ces évolutions pour éclairer leurs décisions.
Parallèlement, le sentiment négatif à l’égard des jetons adossés à du capital-risque souligne l’importance de la perception du marché. Les commerçants de détail se méfient des jetons qu’ils perçoivent comme surévalués ou à risque, ce qui les conduit à explorer des alternatives comme les mèmes. Ce changement d’intérêt souligne la nature dynamique du marché des crypto-monnaies.
La hausse du Bitcoin au-dessus de 65 000 dollars reflète une combinaison de facteurs, notamment le rebond du marché boursier chinois, les prochains déblocages de jetons, l’intérêt pour les crypto-monnaies alternatives et les données économiques mondiales. L’interaction entre les marchés financiers traditionnels et l’espace des crypto-monnaies continue
