Bitcoin-ETFs erleben massive Zuflüsse
Am Freitag verzeichneten börsengehandelte Bitcoin-Fonds (ETFs) in den USA ihre größten eintägigen Zuflüsse seit Ende Juli mit über 263 Millionen US-Dollar an Investitionen. Dies ist ein enormer Schub für den Markt, da der Bitcoin-Preis zum ersten Mal seit Wochen über 60.000 US-Dollar kletterte. Daten von TradingView zufolge ist der Bitcoin-Preis in der letzten Woche um 12 % gestiegen und hat ein Hoch von 60.600 US-Dollar erreicht. Dieser Anstieg wird größtenteils durch starke Investitionen in Bitcoin-ETFs angetrieben, was ein erneutes Interesse von Big Playern in der Finanzwelt zeigt.
Der Bitcoin-Fonds von Fidelity, genannt FBTC, führte das Feld mit einem beeindruckenden Zufluss von 102 Millionen US-Dollar an einem einzigen Tag an. Damit steigen die wöchentlichen Gewinne des Fonds auf etwa 218 Millionen US-Dollar, was auf eine Erholung nach wochenlanger schlechter Performance hindeutet. Insgesamt beendeten US-Bitcoin-ETFs die Woche mit über 400 Millionen US-Dollar an Nettozuflüssen. Andere große Bitcoin-ETFs wie der Bitcoin Fund (ARKB) von ARK Invest/21Shares folgten mit 99 Millionen US-Dollar an neuem Kapital.
Fidelity und andere ETFs erholen sich von Verlusten
Der FBTC-Fonds von Fidelity hatte vor dieser Woche zu kämpfen, wobei in den letzten zwei Wochen 467 Millionen US-Dollar abgezogen wurden. Die Zuflüsse vom Freitag zeigen jedoch eine Trendwende, da die Anleger optimistischer in die Zukunft von Bitcoin zu blicken scheinen. Auch andere Bitcoin-ETFs, die von Unternehmen wie Bitwise, Franklin Templeton, Valkyrie, VanEck und Grayscale verwaltet werden, verzeichneten positive Zuflüsse, was dazu beitrug, den Bitcoin-Preis nach oben zu treiben.
Allerdings schnitten nicht alle ETFs gut ab. Der iShares Bitcoin Trust (IBIT) von BlackRock und der Bitcoin Fund (BTCW) von WisdomTree verzeichneten keine Zuflüsse. Tatsächlich hat IBIT in den letzten zwei Wochen mehrfach Abflüsse erlebt, insbesondere am 29. August und 9. September. Dies könnte ein Zeichen dafür sein, dass einige Anleger anderswo nach besseren Möglichkeiten suchen, aber insgesamt ist das erneute Interesse an Bitcoin-ETFs ein positives Zeichen für den Kryptowährungsmarkt.
Warum der Bitcoin-Preis steigt
Der Anstieg von Bitcoin über 60.000 US-Dollar ist aus mehreren Gründen bedeutsam. Erstens deutet der jüngste Anstieg der ETF-Investitionen darauf hin, dass immer mehr institutionelle Anleger Vertrauen in die Zukunft von Bitcoin haben. Wenn große Fonds wie Fidelity und ARK Invest große Summen in Bitcoin investieren, signalisiert dies oft, dass diese Institutionen erwarten, dass der Preis der Kryptowährung weiter steigen wird.
Ein weiterer Grund für den Preisanstieg ist die bevorstehende Entscheidung der Federal Reserve zu den Zinssätzen. Viele Investoren gehen davon aus, dass die Fed die Zinssätze senken wird, möglicherweise sogar um bis zu 50 Basispunkte. Dies würde Kredite günstiger machen und könnte zu mehr Investitionen in Vermögenswerte wie Bitcoin führen, die als Alternativen zu traditionellen Anlagen gelten. Niedrigere Zinssätze ermutigen die Menschen oft dazu, ihr Geld in riskantere Anlagen zu investieren, in der Hoffnung auf höhere Renditen.
Institutionelle Investoren setzen auf Bitcoin
Institutionelle Investoren wie MicroStrategy spielen eine wichtige Rolle bei der Unterstützung des jüngsten Preisanstiegs von Bitcoin. MicroStrategy, das über eine der größten Bitcoin-Reserven unter den Unternehmen verfügt, kaufte kürzlich weitere 18.300 BTC und erhöhte seine gesamten Bestände auf 248.000 BTC. Der durchschnittliche Kaufpreis des Unternehmens für Bitcoin liegt bei etwa 38.681 US-Dollar, und da Bitcoin jetzt über 60.000 US-Dollar gehandelt wird, haben sie einen Gewinn von über 5 Milliarden US-Dollar erzielt.
Dies zeigt, dass große Investoren immer noch vom langfristigen Wert von Bitcoin überzeugt sind. Wenn große Unternehmen wie MicroStrategy weiterhin Bitcoin kaufen, sendet dies ein starkes Signal an den Markt, dass die Kryptowährung Durchhaltevermögen hat und ihr Preis weiter steigen könnte.
Unterstützungs- und Widerstandsniveaus von Bitcoin
Bitcoin kämpft seit einiger Zeit darum, die Widerstandsniveaus von 60.000 US-Dollar zu überwinden. Nachdem er diesen Punkt nun endlich überschritten hat, schauen die Händler auf das nächste Widerstandsniveau, das zwischen 61.000 und 63.000 US-Dollar liegt. Wenn sich Bitcoin für einen längeren Zeitraum über 60.000 US-Dollar halten kann, könnten wir sehen, wie er in den kommenden Wochen noch weiter steigt.
Auf der anderen Seite liegt die Unterstützungsebene von Bitcoin derzeit bei etwa 59.000 US-Dollar, mit einer stärkeren Unterstützungsebene bei 58.000 US-Dollar. Diese Niveaus fungieren als Sicherheitsnetze, d. h. wenn der Preis von Bitcoin sinkt, könnte er sich um diese Punkte stabilisieren, bevor er wieder steigt.
Auswirkungen der Zinsentscheidung der Federal Reserve
Die bevorstehende Sitzung des Offenmarktausschusses (FOMC) ist einer der größten Faktoren, der den Preis von Bitcoin beeinflussen könnte. Viele Anleger erwarten, dass die Fed die Zinssätze um 25 bis 50 Basispunkte senken wird. Eine größere Zinssenkung von 50 Basispunkten könnte zu einem weiteren Anstieg des Bitcoin-Preises führen, da mehr Investoren ihr Geld in alternative Anlagen umschichten.
Allerdings gibt es auch Risiken. Markus Thielen von 10x Research warnt davor, dass eine Zinssenkung der Fed um 50 Basispunkte ein Zeichen dafür sein könnte, dass die US-Wirtschaft vor größeren Problemen steht. Dies könnte zu einer gewissen Marktunsicherheit führen, die sich auf Bitcoin und andere Vermögenswerte auswirken könnte.
Auch der breitere Kryptowährungsmarkt verzeichnet Zuwächse
Bitcoin ist nicht die einzige Kryptowährung, die sich in letzter Zeit gut entwickelt hat. Ethereum (ETH), die zweitgrößte Kryptowährung nach Marktkapitalisierung, hat einen Preisanstieg von 8 % verzeichnet und ist auf 2.400 US-Dollar gestiegen. Auch andere Kryptowährungen wie Toncoin (TON), Chainlink (LINK) und Avalanche (AVAX) haben laut Daten von CoinGecko starke Zuwächse erzielt.
Diese breite Erholung auf dem Kryptowährungsmarkt deutet darauf hin, dass das Vertrauen der Anleger nicht nur in Bitcoin, sondern in den gesamten Bereich der digitalen Vermögenswerte zurückkehrt. Mit zunehmendem institutionellen Interesse könnten wir in den kommenden Wochen noch positivere Preisbewegungen erleben.
Was bedeutet das für Bitcoin-ETF-Investoren?
Obwohl der jüngste Anstieg bei Bitcoin-ETFs eine gute Nachricht ist, sind einige Investoren immer noch im Minus. Ein Bericht von ARK Invest zeigt, dass die durchschnittliche Kostenbasis für Bitcoin-ETF-Investoren Ende August über dem aktuellen Marktpreis lag. Das bedeutet, dass viele Investoren Bitcoin zu höheren Preisen gekauft haben und darauf warten, dass der Preis weiter steigt, bevor sie die Gewinnschwelle erreichen können.
Trotzdem betont ARK Invest, dass die Fundamentaldaten von Bitcoin weiterhin stark sind. Ihrer Analyse zufolge zeigt die Marktkapitalisierung von Bitcoin im Vergleich zu seiner Kostenbasis (gemessen am MVRV Z-Score), dass die Kryptowährung noch Wachstumspotenzial hat.
Schlussgedanken
Die jüngsten Zuflüsse in US-Bitcoin-ETFs und der Anstieg des Bitcoin-Preises über 60.000 US-Dollar sind klare Zeichen für das wiedergewonnene Vertrauen in den Kryptowährungsmarkt. Da institutionelle Investoren wie Fidelity und MicroStrategy weiterhin Bitcoin kaufen und die Aussicht auf Zinssenkungen am Horizont steht, sieht die Zukunft für Bitcoin und andere digitale Vermögenswerte rosig aus.
Allerdings gibt es wie bei jeder Investition Risiken. Anleger sollten wichtige Marktereignisse wie die bevorstehende Entscheidung der Federal Reserve im Auge behalten und auf mögliche Preisschwankungen vorbereitet sein. Für den Moment bleiben die Aussichten für Bitcoin-ETFs und den breiteren Kryptowährungsmarkt jedoch positiv.
