Останнім часом Bitcoin продемонстрував значне зростання як ціни, так і інвестиційної активності. У вівторок американські біржові індексні фонди (ETF) Bitcoin на спотовому ринку зазнали масового чистого припливу в розмірі 870 мільйонів доларів США. Згідно з даними Farside Investors, це найбільший одноденний приплив з 4 червня. Водночас ціна Bitcoin досягла 73 000 доларів США, що відображає 7-відсоткове зростання за останній тиждень, згідно з даними CoinGecko.

Одним із відзначених виконавців є IBIT компанії BlackRock, який продовжив свій висхідний тренд, залучивши вчора рекордні 643 мільйони доларів США чистого припливу. Це найбільший чистий приплив для IBIT з 12 березня, коли Bitcoin наближався до свого попереднього рекордного максимуму. Обсяг торгів ETF у вівторок досяг 3,3 мільярда доларів США, що є найвищим показником за останні шість місяців. Ерік Балчунас, аналітик ETF Bloomberg, зазначив, що такий високий обсяг є неочікуваним, коли Bitcoin зростає, оскільки обсяги ETF зазвичай зростають під час спадів ринку чи криз. Він припустив, що це може бути пов’язано з феноменом «страху пропустити», схожим на той, що стався з ETF ARK Innovation у 2020 році.

Інвестори, схоже, дуже бажають взяти участь у цій події. Багато хто кинувся купувати IBIT через недавнє зростання цін і страх пропустити потенційні вигоди. Але не лише ETF від BlackRock набирають обертів. Інші ETF, прив’язані до Bitcoin, також повідомили про значне зростання. FBTC від Fidelity залучив приблизно 134 мільйони доларів США чистого припливу. Тим часом, BITB від Bitwise, BTC від Grayscale, HODL від VanEck і ARKB від ARK Invest спільно принесли понад 110 мільйонів доларів США чистого капіталу.

З іншого боку, GBTC від Grayscale зазнав викупу в розмірі 17 мільйонів доларів США. Незважаючи на цю невдачу, фонд усе ще володіє приблизно 220 546 BTC, вартість яких становить близько 16 мільярдів доларів США. Це свідчить про те, що хоча деякі інвестори виходять, фонд залишається значним гравцем на ринку криптовалют.

Зростання ETF, прив’язаних до Bitcoin, на цьому не зупиняється. Американські біржові індексні фонди Bitcoin на спотовому ринку мають усі шанси перевершити запаси загадкового творця Bitcoin, Сатоші Накамото, до кінця року. Наразі ці ETF накопичують близько 17 000 BTC щотижня, і наступного тижня, як очікується, перевищать 1 мільйон BTC. Якщо такий темп збережеться, вони можуть випередити приблизно 1,1 мільйона BTC Накамото до грудня. Незважаючи на потенційну волатильність ринку, такі аналітики, як Балчунас, залишаються оптимістично налаштованими щодо траєкторії зростання цих ETF.

Рухи цін на Bitcoin були примітними. Учора вони перетнули позначку в 73 500 доларів США, зупинившись лише за 170 доларів США від свого попереднього історичного максимуму. Наразі ціна Bitcoin становить приблизно 72 200 доларів США, що на 1,8% більше, ніж за останні 24 години. Ця висхідна тенденція привернула увагу як індивідуальних, так і інституційних інвесторів, що ще більше підігріло інтерес до інвестицій у криптовалюту.

У супутньому розвитку подій головний фінансовий директор Флориди Джиммі Патроніс розглядає Bitcoin як потенційну інвестицію для пенсійних фондів штату. Він надіслав листа Крісу Спенсеру, виконавчому директору Ради управління штатом Флорида, з проханням надати звіт для оцінки Bitcoin та інших цифрових активів як можливих варіантів для пенсійних інвестицій штату. Патроніс навів як причини для вивчення інвестицій у криптовалюту сильні економічні показники Флориди та історію інновацій.

Патроніс описав Bitcoin як «цифрове золото», припускаючи, що він може диверсифікувати портфель штату та служити як захист від волатильності інших класів активів. Він запропонував ідею «Пілотної програми інвестицій у цифрову валюту», яка могла б добре підійти для Фонду зростання Флориди. Цей фонд призначений для здійснення більш інноваційних та перспективних інвестицій, що робить його придатною платформою для вивчення цифрових активів.

Лист Патроніса також висвітлив останні події в криптовалютному просторі. Він згадав про пропозицію президента Трампа щодо національного запасу криптовалют і зусилля губернатора ДеСантіса захистити жителів Флориди від цифрових валют центральних банків (CBDC). Ці ініціативи свідчать про зростаючий інтерес як на рівні штату, так і на федеральному рівні до прийняття технологій криптовалют та блокчейн.

Інші штати вже зробили кроки, щоб інвестувати в криптовалюту. Вісконсин і Мічиган виділили невелику частину своїх пенсійних фондів на інвестиції в криптовалюту. Сенат штату Арізона продовжив зусилля щодо додавання криптовалюти до пенсійних фондів штату. Крім того, Вайомінг і Небраска прийняли закони для залучення індустрії з видобування криптовалют, включаючи рамкові умови для оренди банків криптовалют. Ц

Крипто.ком переживає значний стрибок у своєму обсязі торгів. У жовтні криптовалютна біржа, що базується в Сінгапурі, повинна зареєструвати обсяг угод на суму 139 мільярдів доларів, що є найкращим місячним показником за весь час. Заснований у 2016 році, Crypto.com швидко виріс і став другою у світі найбільшою крипто-торговою платформою за обсягом. Він випереджав останнім часом своїх конкурентів, таких як Bybit з Дубаї та американський гігант-біржа Coinbase.

Значна частина цього зростання обумовлена залученням інституційних клієнтів та високочастотних трейдерів. Джордж Такер, генеральний директор Crypto.com, зазначив, що біржа була успішною у приверненні трейдерів, які займаються великою частотою торгів. «Наша ліквідність забезпечує їхній попит», — сказав Такер. Ці інституційні клієнти обирають Crypto.com, тому що він дозволяє їм капіталізувати неефективність ринку у масштабі.

Обсяг торгів Crypto.com швидко зростав цього року. У січні він обробив лише 37 мільярдів доларів у торгах, а Coinbase керував 75 мільярдами доларів. Зараз ситуація змінилася. Жовтневий обсяг Crypto.com в 139 мільярдів доларів більш ніж удвічі перевищує 57 мільярдів доларів на Coinbase. Це раптове зростання стало для багатьох несподіванкою, особливо враховуючи, що Crypto.com має лише близько 10% від щомісячних відвідувачів Coinbase, згідно з даними платформи аналізу трафіку веб-сайтів Similarweb.

У рейтингу завантажень Apple App Store, що є популярним показником для оцінки роздрібної торгівлі крипто, Coinbase посідає 308-е місце як найпопулярніший безкоштовний додаток. На противагу цьому, Crypto.com знаходиться на 425-му місці. Ці показники свідчать про те, що основна частина обсягів торгів Crypto.com походить від меншої кількості високочастотних трейдерів та інституцій, а не від роздрібних учасників. «Можливо, це простий випадок, коли у нас найбільше трейдерів, які торгують на нашій платформі», — пояснив Такер. Він додав, що збільшення обсягів торгів не зосереджено в руках одного або двох трейдерів.

Crypto.com працює у понад 100 країнах, що є найбільшим показником серед усіх крипто-бірж. Його глобальна стратегія розширення дозволила йому залучити користувачів із юрисдикцій, де інші біржі не працюють. «Coinbase дуже домінує у Північній Америці, але не такий домінуючий на інших ринках, де ми маємо представництво», — сказав Такер. Він підкреслив, що Південно-Східна Азія є для них дуже важливим ринком. За даними Similarweb, лише 26% веб-трафіку Crypto.com надходить зі США, порівняно з 65% Coinbase. Такий розподіл відвідувань у мережі підкреслює, що Crypto.com фокусується на ринках за межами Північної Америки.

Сприятливі умови на ринку криптовалют також сприяли успіху Crypto.com. «За останні шість місяців ми спостерігаємо значне зростання, яке співпало з більшою активністю на ринку», — зазначив Такер. Біткоїн зріс на 109% протягом останнього року, що стимулюється запуском біткоїн-біржових інвестиційних фондів (ETF), стимулами китайського уряду та очікуванням подальшого зниження процентних ставок у США. Не можна переоцінити вплив біткоїн-ETF на стрибок біткоїну, оскільки вони надають інвесторам більш доступний спосіб виходу на ринок.

Незважаючи на вражаючі результати Crypto.com, він як і раніше поступається Binance, провідній біржі криптовалют за обсягом торгів. Binance зафіксував приголомшливі 706 мільярдів доларів у жовтні. Проте зростання Crypto.com порівняно з Binance та Coinbase показує, що він робить значні кроки у рейтингу криптовалютних бірж. Його зосередження на ліквідності та неефективності ринку зробило його привабливою платформою для інституційних клієнтів та високочастотних трейдерів.

Високочастотні трейдери віддають перевагу Crypto.com завдяки його здатності обробляти великі обсяги з мінімальним прослизанням. Підтримка ліквідності біржі дозволяє цим трейдерам ефективно виконувати свої стратегії. Неефективність ринку створює можливості для отримання прибутку, а платформа Crypto.com надає трейдерам можливість капіталізувати їх у масштабі. Такий підхід залучив на платформу великих трейдерів, що сприяє росту обсягу їх торгів.

Результати Crypto.com є особливо помітними, враховуючи його низьку кількість завантажень додатків для роздрібної торгівлі. Позиція біржі в App Store свідчить про те, що вона не сильно залежить від учасників роздрібної торгівлі для свого обсягу торгів. Натомість він використовує свою привабливість для інституційних клієнтів та працює на ринках, які не обслуговуються іншими криптовалютними біржами. Ця стратегія виправдала себе, про що свідчить зростання обсягів торгів і глобальне розширення.

Умови криптовалютного ринку були сприятливими, і зростання активності сприяло збільшенню обсягів торгів на біржах. Очікування зниження процентних ставок у США сприяло інвестиціям у криптовалюти, оскільки нижчі процентні ставки можуть призвести до послаблення долара та підвищення цін на активи. Стимули китайського уряду також відіграли свою роль у стимулюванні ринку криптовалют, забезпечуючи додаткову ліквідність та інвестиції.

Запуск Bitcoin spot ETF спростив для інвесторів отримання доступу до біткоїну без прямого утримання криптовалюти. Цей розвиток збільшив попит на біткоїн і, як наслідок, збільшив обсяги торгів на таких біржах, як Crypto.com. Вплив цих ETF на ринок підкреслює важливість нормативно-правових змін у формуванні ландшафту криптовалют.

Здатність Crypto.com адаптуватися до ринкових умов і зосередитися на ліквідності відрізняє його від конкурентів. Приваблюючи високочастотних трейдерів та інституційних клієнтів, він зайняв нішу на ринку криптовалютних бірж. Його діяльність у понад 100 країнах дозволила йому вийти на ринки, які інші біржі можуть не враховувати, що ще більше сприяло його зростанню.

Ідеї Джорджа Такера проливають світло на фактори, що стоять за несподіваним зростанням Crypto.com. Зосередження біржі на підтримці трейдерів з великою частотою торгівлі та забезпеченні ліквідності знайшло відгук у його цільовій аудиторії. Хоча він може не мати того ж рівня участі в роздрібній торгівлі, що й Coinbase, його стратегія виявилася ефективною у збільшенні його обсягів торгів.

Порівняння щомісячних відвідувачів і обсягів торгів Crypto.com і Coinbase підкреслює різні підходи, які ці біржі використовують. У той час як Coinbase має сильну розд

Биткоін (BTC) зріс понад 72 000 доларів США, наближаючись до свого історичного максимуму в 73 750 доларів США. За останні 24 години було ліквідовано понад 265 мільйонів доларів США на позиціях біткоїнів. Більшість із них були короткими позиціями, коли трейдери робили ставки на те, що ціна впаде. Найбільша ліквідація відбулася на основних біржах, таких як Binance, OKX і HTX.

Цей рух цін означає, що біткоїн тепер знаходиться лише на відстані 1,5% від свого рекордного максимуму. Багато хто вважає, що бичачий ринок повернувся. Відомий трейдер на ім’я Дейв-Вейв поділився зі своїми 146 000 підписників у соціальній мережі X, що біткоїн вирвався з висхідного трикутника приблизно на рівні 69 000 доларів США. Ця модель є бичачим знаком, що свідчить про те, що ціни можуть продовжувати зростати.

Інший трейдер, Бланц, використовує теорію хвиль Еліотта, щоб передбачити, що біткоїн може досягти 120 000 доларів США до березня наступного року. Теорія хвиль Еліотта — це метод, який вивчає ринкові тенденції на основі психології натовпу. Це припускає, що ціни рухаються хвилями, причому третя та п’ята хвилі зазвичай є найбільшими.

Кілька технічних індикаторів підтверджують ідею продовженого ралі. Індекс відносної сили (RSI) для біткоїна наразі становить 70, що сигналізує про перекупленість. RSI вимірює, наскільки швидко і наскільки змінюються ціни. RSI вище 70 припускає, що актив може бути переоцінений і може статися розворот. Однак перекуплений RSI не гарантує падіння ціни; це означає, що трейдери мають бути обережними.

Протягом майже шести місяців Біткоін намагався прорватися через позначку в 70 000 доларів США. Недавній стрибок підвищив впевненість трейдерів та інвесторів. За останній місяць у біткоїні було 15 зелених днів, тобто ціна закриття була вищою, ніж ціна відкриття в ці дні. Це постійне зростання є позитивним знаком для ринку.

Показники біткоїна перевищують не лише показники ефіріуму (ETH), а й 59% із 100 найкращих криптоактивів за останній рік. Такі позитивні результати привабили як роздрібних, так і інституційних інвесторів. Інституційне поглинання є ключовим фактором зростання біткоїна. Біржові фонди (ETF), такі як iShares Bitcoin Trust ETF (NASDAQ: IBIT), роблять біткоїн більш доступним для звичайних інвесторів. ETF дозволяють людям інвестувати в біткоїн, не володіючи криптовалютою напряму.

VanEck, великий інституційний інвестор, прогнозує, що біткоїн може стати глобальним резервним активом. Вони вважають, що ціна може досягти 3 мільйонів доларів США до 2050 року. Такі довгострокові цінові цілі додали оптимізму на ринку.

Незважаючи на оптимізм, інвесторам слід проявляти обережність на тлі зростання біткоїна. Експерт із криптовалют Алан Сантана радить, що для підтвердження бичачого руху необхідні додаткові підтвердження. Він пропонує стежити за ключовими рівнями опору та підтримки. Finbold, фірма з фінансового аналізу, визначила рівень опору на позначці 72 625,90 доларів США та рівень підтримки на позначці 69 307,20 доларів США. Якщо біткоїн подолає рівень опору, історичний максимум на рівні 73 750 доларів США стане останньою перешкодою.

Перевірка циклічних максимумів та історичних максимумів є складним завданням. Волатильність ринку може зрости близько цих критичних рівнів. Трейдери повинні стежити за тенденціями та правильно керувати своїми ризиками. Оскільки RSI вказує на перекупленість, можлива ринкова корекція або відкат ціни.

Масова ліквідація коротких позицій суттєво вплинула на рух ціни біткоїна. Коли ліквідується багато коротких позицій, це може призвести до короткого стиснення. Коротке стиснення відбувається, коли трейдери, які робили ставки на падіння ціни, змушені викуповувати актив за вищими цінами, щоб покрити свої позиції. Такий тиск покупок може підняти ціну ще вище, додавши до бичачого імпульсу.

Недавні результати біткоїна відновили довіру ринку. Позитивні зелені дні та подолання ключових рівнів цін є обнадійливими ознаками. Зрослий обсяг торгів також підтримує висхідний тренд. Високий обсяг торгівлі часто вказує на сильний інтерес і може підтвердити рух цін.

Розуміння технічних індикаторів, таких як RSI, та графічних моделей, таких як висхідний трикутник, може допомогти трейдерам приймати обґрунтовані рішення. Модель висхідного трикутника формується, коли ціна досягає більш високих мінімумів, але стикається з опором на горизонтальному рівні. Прорив вище цього опору часто сигналізує про сильний висхідний рух.

Теорія хвиль Еліотта, яку використовують такі трейдери, як Бланц, дає уявлення про можливі майбутні цінові рухи. Згідно з цією теорією, ринки рухаються передбачуваними хвилями в залежності від поведінки інвесторів. Якщо біткоїн входить в одну з більших хвиль, за цим можуть послідувати значні доходи.

Інституційні інвестиції відіграють вирішальну роль у підживленні зростання біткоїна. ETF, такі як iShares Bitcoin Trust ETF, дозволяють інвесторам отримати доступ до біткоїна через традиційні платформи. Ця підвищена доступність може призвести до більшого притоку коштів та вищої ліквідності, що може підвищити ціну.

Розд

Binance, найбільша у світі криптовалютна біржа за обсягом торгівлі, представила нову послугу під назвою Binance Wealth. Ця платформа має на меті допомогти менеджерам зі управління активами залучити заможних фізичних осіб (HNWI) у світ цифрових активів. Завдяки використанню Binance Wealth, приватні менеджери з роботи з клієнтами можуть легко залучати своїх клієнтів. Вони обробляють документацію типу «знай свого клієнта» (KYC) і створюють окремі субаккаунти для кожного клієнта на біржі Binance. Ця настройка дозволяє клієнтам торгувати і робити ставки на широкий спектр криптовалют, таких як біткоїн (BTC) і ефір (ETH).

Послуга забезпечує відчуття традиційного управління активами, але зосереджується на цифрових активах. Менеджери з управління активами можуть контролювати залучення своїх клієнтів до криптовалют, не пропонуючи фінансових порад. Кетрін Чен, керівник Binance VIP і підрозділу з роботи з інституційними клієнтами, підкреслила, що Binance Wealth є технологічним рішенням. Воно пропонує необхідну інфраструктуру для менеджерів з управління активами, щоб вони могли надавати підтримку своїм клієнтам в криптопросторі.

Binance Wealth доступний через глобальну платформу Binance.com, але є обмеження в деяких регіонах. Наприклад, послуга недоступна в Сполучених Штатах. Спочатку Binance Wealth зосередиться на Азії та Латинській Америці. Менеджери з управління активами можуть допомогти залучити клієнтів, які мають право користуватися Binance.com, залежно від їхнього місцезнаходження та нормативних вимог.

Клієнти зберігають повний контроль над своїми активами, які утримуються на їхніх виділених субаккаунтах. Активи зберігаються в гаманцях в межах їхнього облікового запису на платформі Binance. Binance забезпечує прозорість за допомогою своєї сторінки «Доказ резервів», де можна переглядати активи користувачів. Це кастодіальне рішення гарантує, що цифрові активи клієнтів є безпечними і доступними.

Стандартні торгові збори застосовуються до користувачів Binance Wealth. Хоча сервіс не пропонує нижчі збори, як послуга основного брокера Binance Link, він надає конкурентоспроможну структуру зборів. Користувачі, які відповідають вимогам Програми VIP, отримують привабливі знижки на комісію. Це робить Binance Wealth привабливим варіантом для HNWI, які бажають інвестувати в цифрові активи.

Криптовалюти стали популярним способом для інвесторів диверсифікувати свої портфелі. Впровадження біржових фондів (ETF) на біткоїн і ефір на початку цього року додало додаткового обґрунтування цифровим активам. Інституційні інвестори та HNWI все більше цікавляться криптовалютами як класом активів. Binance Wealth використовує цей зростаючий інтерес, пропонуючи платформу, адаптовану до потреб менеджерів з управління активами та їх клієнтів.

Менеджери з управління активами відіграють вирішальну роль у допомозі клієнтам орієнтуватися на ринку криптовалют. Завдяки використанню Binance Wealth вони можуть забезпечити безперебійну роботу, яка інтегрується з їхніми існуючими послугами. Технологічна інфраструктура платформи допомагає менеджерам з управління активами контролювати інвестиції своїх клієнтів у цифрові активи. Менеджери ключових облікових записів Binance VIP також доступні для надання підтримки в разі потреби.

Відповідність вимогам і ліцензування є важливими міркуваннями для менеджерів з управління активами, які використовують Binance. Вони повинні переконатися, що обслуговують клієнтів на основі своїх відповідних ліцензій або звільнень. Binance Wealth надає інструменти для виконання нормативних вимог, включаючи обробку документації KYC і пропозицію прозорих кастодіальних рішень.

Зосередженість на Азії та Латинській Америці відображає зростаючий інтерес до криптовалют в цих регіонах. Націлюючись на ці ринки, Binance Wealth прагне захопити значний сегмент HNWI, зацікавлених у цифрових активах. Менеджери з управління активами в цих областях можуть використовувати платформу, щоб розширити свої послуги та запропонувати клієнтам нові інвестиційні можливості.

Binance Wealth поєднує традиційні методи управління активами з сучасною торгівлею криптовалютами. Клієнти можуть торгувати і робити ставки на різні криптовалюти, користуючись підтримкою своїх менеджерів з управління активами. Платформа дозволяє диверсифікувати портфель, що стає все більш важливим у сучасному інвестиційному ландшафті.

Послуга підкреслює безпеку та контроль для клієнтів. Зберігаючи повний контроль над своїми активами, клієнти можуть бути впевнені у своїх інвестиціях. Доказ резервів Binance забезпечує прозорість, гарантуючи клієнтам безпеку їхніх цифрових активів.

Хоча Binance Wealth не пропонує знижених зборів, його конкурентоспроможна структура зборів і знижки за програмою VIP роблять його привабливим варіантом. Менеджери з управління активами та їх клієнти можуть скористатися функціями платформи, не несучи надмірних витрат. Цей баланс послуг і зборів позиціонує Binance Wealth як надійний вибір для тих, хто входить на ринок криптовалют.

Binance продовжує впроваджувати інновації в криптовалютному просторі, і Binance Wealth є тому підтвердженням. Забезпечуючи платформу, яка відповідає потребам менеджерів з управління активами та HNWI, Binance сприяє більш широкому впровадженню цифрових активів. Ця послуга усуває розрив між традиційним управлінням активами та бурхливо розвиваючимся світом криптовалют.

Оскільки криптовалюти отримують масове визнання, такі платформи, як Binance Wealth, ставатимуть все більш важливими. Вони пропонують інфраструктуру і підтримку, необхідні інвесторам для впевненого вивчення цифрових активів. Менеджери з управління активами можуть вести своїх клієнтів через цю нову місцевість, використовуючи технології та ресурси Binance.

Binance Wealth є значним кроком уперед в індустрії криптовалют. Він пропонує менеджерам з управління активами спосіб інтегрувати цифрові активи в їхні послуги, надаючи клієнтам нові інвестиційні можливості. Завдяки своїй увазі до безпеки, прозорості та підтримки, Binance Wealth позиціонує себе як цінний інструмент для тих, хто хоче орієнтуватися на ринку криптовалют.

Біржові фонди США скуповують Bitcoin швидше, ніж його добувають, створюючи унікальну ситуацію на ринку

Ці біржові фонди, які безпосередньо інвестують у Bitcoin, користуються популярністю серед інвесторів з моменту їх запуску в січні 2024 року. Лише в жовтні біржові фонди Bitcoin у США залучили понад 3 мільярди доларів, що стало одним із їхніх найкращих місяців на сьогодні. Цей зростаючий попит спонукав емітентів біржових фондів купувати більше Bitcoin, ніж зараз добувається щотижня, що спричинило значний вплив на пропозицію криптовалюти.

Протягом торгового тижня з 21 по 25 жовтня біржові фонди Bitcoin придбали в цілому 15 194 BTC. Тим часом, майнери змогли виробити лише 3150 BTC за цей період. Це показує, що попит з боку біржових фондів Bitcoin тепер набагато більший, ніж нова пропозиція Bitcoin, що надходить на ринок. За даними HODL15Capital, приплив коштів від біржових фондів протягом цього тижня склав близько 1,83 мільярда доларів. Такий рівень попиту змусив емітентів біржових фондів купувати Bitcoin безпрецедентними темпами, що призвело до різкого зростання їхніх активів.

У жовтні 2024 року біржові фонди Bitcoin на місці в США загалом придбали 45 557 BTC, що зробило його четвертим найкращим місяцем для придбання Bitcoin біржовими фондами з моменту їх першого схвалення. Завдяки цим поточним придбанням емітенти біржових фондів тепер володіють майже одним мільйоном BTC, що становить значну частину загальної пропозиції Bitcoin. Станом на 25 жовтня сукупні активи біржових фондів Bitcoin досягли 977 122 BTC, що лише на 22 878 BTC нижче позначки в один мільйон BTC. BlackRock, найбільший у світі менеджер активів, володіє приблизно 403 714 BTC, що становить майже 2% від загальної пропозиції Bitcoin. Це робить BlackRock провідним власником Bitcoin серед біржових фондів.

Швидке накопичення Bitcoin біржовими фондами привернуло увагу аналітиків ринку, які вважають, що це може суттєво вплинути на поведінку ринку Bitcoin. Якщо такий темп накопичення триватиме, активи біржових фондів незабаром можуть перевищити кількість Bitcoin, якою володіє Сатоші Накамото, творець Bitcoin. За оцінками, Сатоші, який добув перші біткоїни та допоміг запустити мережу, володіє приблизно одним мільйоном BTC. За словами аналітика ETF Bloomberg Еріка Балчунаса, біржові фонди вже на 97% шляху до володіння одним мільйоном BTC, і вони на 87% шляху до перевищення активів Сатоші. Ця подія сигналізує про зміну на ринку Bitcoin, оскільки інституційні гравці, такі як BlackRock, стають одними з найбільших власників Bitcoin.

Зростаючий вплив біржових фондів на пропозицію Bitcoin ставить питання про те, що це означає для ціни криптовалюти та стабільності ринку. Оскільки загальна пропозиція Bitcoin зафіксована на рівні 21 мільйона, обмежена доступність робить ринок більш чутливим до великих покупок. Чим більше Bitcoin мають ці біржові фонди, тим більше вони можуть впливати на ціну щоразу, коли вони купують чи продають. Деякі аналітики вважають, що концентрація Bitcoin серед біржових фондів може призвести до вищої волатильності цін. У періоди великих покупок ціни можуть різко зростати, тоді як значні продажі можуть призвести до раптового падіння цін. Цей ефект буде особливо помітним через обмежену пропозицію Bitcoin.

Експерти ринку також підкреслюють, що оскільки біржові фонди продовжують накопичувати більше Bitcoin, вони отримують більший контроль над ліквідністю Bitcoin. Ліквідність відноситься до того, наскільки легко можна купити або продати актив, не впливаючи на його ціну. Ліквідний ринок зазвичай має великий запас, доступний для торгівлі, що підтримує стабільність цін. Однак якщо кілька великих власників контролюють більшу частину Bitcoin, вони можуть ненавмисно спричинити більші коливання цін. Це робить ринок Bitcoin більш схильним до раптових змін ціни, коли біржові фонди вирішують купити більше або продати частину своїх активів.

Багато інвесторів розглядають біржові фонди Bitcoin на місці як безпечний і регульований спосіб вкладати гроші в Bitcoin, що пояснює високий попит. Ці біржові фонди відстежують ціну Bitcoin безпосередньо, на відміну від ф’ючерсних біржових фондів, які покладаються на контракти для прогнозування майбутніх цін на Bitcoin. Оскільки біржові фонди на місці утримують реальний Bitcoin, а не контракти, вони мають більш прямий вплив на ринок. Оскільки попит на ці фонди зростає, емітенти біржових фондів повинні купувати більше Bitcoin, що, у свою чергу, зменшує пропозицію, доступну для інших покупців, і може підняти ціну. Деякі вважають, що цей сильний попит на біржові фонди Bitcoin на місці триватиме, оскільки все більше інвесторів звертаються до них як до способу отримати доступ до Bitcoin, не купуючи та не зберігаючи його самостійно.

Аналітики прогнозують, що ця тенденція до високого накопичення Bitcoin біржовими фондами може тривати, особливо оскільки все більше інвесторів зацікавляться Bitcoin. Через високий попит біржових фондів Bitcoin на місці також існує ризик можливих коливань цін у періоди швидких притоків або відтоків. Якщо великі обсяги біткоїнів будуть куплені або продані раптово, ринок може відреагувати помітними змінами цін. Це відбувається тому, що фіксована пропозиція Bitcoin обмежує, скільки нового Bitcoin може надходити на ринок у будь-який час, що робить його чутливим до великих змін у попиті. У результаті зростаюча частка біржових фондів у пропозиції Bitcoin може зробити ринок більш чутливим до раптових покупок або продажів з боку цих фондів.

Окрім BlackRock, інші емітенти біржових фондів також накопичують значні запаси Bitcoin. Разом ці фонди володіють значним відсотком від загальної пропозиції Bitcoin, і їхні сукупні активи наближаються до історичних максимумів. Вплив цих біржових фондів на ринок Bitcoin, ймовірно, зростатиме, оскільки вони продовжуватимуть накопичувати більше Bitcoin. Деякі аналітики вважають, що в довгостроковій перспективі ця концентрація Bitcoin у біржових фондах може призвести до змін у тому, як встановлюється ціна Bitcoin, оскільки ці фонди стають основними гравцями на ринку.

Якщо біржові фонди зрештою володітимуть більшою кількістю Bitcoin, ніж Сатоші Накамото, це стане символічним зрушенням в історії Bitcoin. Спочатку Bitcoin добувався та зберігався окремими особами та дрібними інвесторами. Зараз великі фінансові установи відіграють провідну роль у володінні Bitcoin. Така зміна має як прихильників, так і критиків. Дехто стверджує, що інституційна участь може принести стабільність і легітимність в Bitcoin, зробивши його більш прийнятним у традиційних фінансах.

Microsoft незабаром може вирішити, чи інвестувати в Bitcoin

24 жовтня Microsoft Corp. (MSFT) подала документ до Комісії з цінних паперів та бірж США (SEC). У цьому документі зазначено, що на щорічних зборах акціонерів 10 грудня вони голосуватимуть з кількох питань. Одним із несподіваних пунктів є пропозиція «Оцінка інвестицій у Bitcoin». Рада директорів компанії рекомендувала акціонерам голосувати проти цієї пропозиції, імовірно, через занепокоєння щодо волатильності та невизначеності в регулюванні. Однак сама поява цієї пропозиції свідчить про зростаючий інтерес компаній до Bitcoin.

Microsoft володіє значною кількістю готівки та еквівалентів — 76 мільярдів доларів, згідно з їхнім фінансовим звітом за другий квартал 2024 року. Якщо акціонери спонукатимуть компанію виділити навіть 10% цієї суми на Bitcoin, це становитиме інвестицію в розмірі 7,6 мільярда доларів. За середньою ціною 73 000 доларів за один Bitcoin (BTC) Microsoft може придбати приблизно 104 109 BTC. Ця цифра майже в одинадцять разів перевищує запаси Tesla в 9 720 BTC, але все ще менше, ніж 252 220 BTC у MicroStrategy. Така велика покупка може вплинути на ціну Bitcoin і створити шок пропозиції, особливо з огляду на те, що понад 80% усіх BTC не рухалися протягом більше шести місяців, а залишок BTC на біржах перебуває на найнижчому рівні за останні чотири роки.

Чи інвестуватиме Microsoft у Bitcoin, залежить від голосування акціонерів у грудні. У Сполучених Штатах акціонери публічних компаній, таких як Microsoft, голосують за важливі рішення на щорічних зборах. Голосування за спеціальні пропозиції, такі як інвестування в Bitcoin, зазвичай є необов’язковими. Це означає, що компанія не зобов’язана діяти відповідно до них, але вони відображають настрої акціонерів. Згідно з правилами SEC, великий акціонер може змусити компанію проконсультуватися з усіма акціонерами з конкретних питань.

Інституційні інвестори демонструють зростаючий інтерес до Bitcoin. Рід Хоффман, засновник LinkedIn і член ради директорів Microsoft, висловив позитивні погляди на Bitcoin і цифрові активи. В інтерв’ю Yahoo Finance він назвав Bitcoin цифровим сховищем вартості та підкреслив його роль у перетворенні фінансових систем. Хоффман також був одним із перших інвесторів у Xapo, постачальника послуг зберігання Bitcoin.

Якщо Microsoft вирішить інвестувати в Bitcoin, у них є кілька методів для розгляду. Вони можуть купувати Bitcoin безпосередньо на звичайних біржах, подібно до того, як Tesla придбала свої заощадження. Інший варіант — придбати акції біржового фонду Bitcoin (ETF), який забезпечує непрямий вплив із доданою ліквідністю та чіткістю регулювання. Такий підхід дозволяє уникнути ризиків, пов’язаних із володінням фізичними активами, і дозволяє легше купувати та продавати, покращуючи ефективність капіталу. Microsoft також може використовувати кредитне плече та похідні інструменти, такі як опціони на купівлю, щоб збільшити вплив на ринок без розгортання великого початкового капіталу. Ця стратегія дозволяє спекулювати на коливаннях цін і потенційно збільшувати доходи, але вона також створює додатковий ризик через характер таких позицій із кредитним плечем.

Потенційні інвестиції Microsoft у Bitcoin відображають ширшу тенденцію інституційного попиту на Bitcoin, що впливає на пропозицію. Інтерес компаній до Bitcoin може вплинути на динаміку ринку, а значні інвестиції можуть призвести до шоку пропозиції. Проблеми регулювання та волатильність — це фактори, які компанії враховують, вивчаючи інвестиції в криптовалюти.

Майбутнє голосування Microsoft щодо інвестицій у Bitcoin — це не єдина сфера, у якій компанія розширює технологічні межі. Партнерство Microsoft з OpenAI значно просунуло інтеграцію штучного інтелекту в їхні послуги. У 2019 році Microsoft інвестувала 1 мільярд доларів в OpenAI для співпраці над розробкою штучного загального інтелекту (AGI) і створення нових технологій суперкомп’ютерів Azure AI. Ці інвестиції зробили Microsoft привілейованим партнером OpenAI для комерціалізації нових технологій штучного інтелекту, інтегруючи передові моделі OpenAI у хмарні служби Microsoft Azure.

У січні 2023 року Microsoft оголосила про подальші багаторічні багатомільярдні інвестиції в OpenAI, за оцінками близько 10 мільярдів доларів. Це розширене партнерство має на меті прискорити прориви в галузі штучного інтелекту шляхом поєднання передових досліджень OpenAI з надійною хмарною інфраструктурою Microsoft. Ця співпраця призвела до інтеграції моделей OpenAI, таких як GPT-4 і DALL·E, у різні продукти та послуги Microsoft, включаючи послуги Azure AI, Microsoft 365 і пошукову систему Bing. Ця синергія спрямована на те, щоб зробити розширені можливості штучного інтелекту більш доступними для підприємств і розробників у всьому світі, сприяючи інноваціям у всіх галузях.

Роль Microsoft у формуванні досліджень і застосування штучного інтелекту є значною. Їхні інвестиції в OpenAI та інтеграція моделей штучного інтелекту в їхні послуги свідчать про прихильність до технологічного прогресу. Цей акцент на інноваціях поширюється на вивчення нових інвестиційних можливостей, таких як потенційні інвестиції в Bitcoin.

Тиск акціонерів на Microsoft щодо розгляду інвестицій у Bitcoin підкреслює зростаючу привабливість цифрових активів. Зростаючий інтерес інституційних інвесторів до Bitcoin впливає на пропозицію, а прийняття Bitcoin компаніями може мати майбутні наслідки для ринку. Обмежена пропозиція Bitcoin і зростаючий попит можуть призвести до впливу на ціни та динаміку ринку, які важливо враховувати компаніям та інвесторам.

Проблеми регулювання, що стосуються корпоративних інвестицій у криптовалюти, залишаються важливим фактором. Такі компанії, як Microsoft, повинні долати волатильність і невизначеність у регулюванні, вивчаючи інвестиції в Bitcoin. Вплив корпоративних інвестицій у Bitcoin на динаміку ринку є складним, і компанії повинні зважити потенційні переваги проти ризиків.

На думку багатьох, Bitcoin є цифровим сховищем вартості, яке перетворює фінансові системи. Потенційний вплив виділення Microsoft грошових резервів на Bitcoin є значним. Порівняння потенційних запасів Bitcoin у Microsoft зі запасами Tesla і MicroStrategy підкреслює масштаб таких інвестицій. Методи, за допомогою яких Microsoft може інвестувати в Bitcoin безпосередньо чи опосередковано, пропонують різні рівні впливу та ризику.

Майбутнє голосування Microsoft щодо інвестицій у Bitcoin є помітною подією у світі корпорацій. Результати голосування акціонерів покажуть, як інституційні інвестори та компанії розглядають Bitcoin як частину своїх інвестиційних стратегій. Дії Microsoft можуть спонукати інші компанії досліджувати інвестиції в Bitcoin, що вплине на ширший фінансовий ландшафт.

На нещодавньому саміті БРІКС, що проходив у Казані, Росія, лідери Бразилії, Росії, Індії, Китаю та Південної Африки зібралися, щоб обговорити нові шляхи посилення економічної співпраці. Ключовою темою порядку денного було використання біткоїнів та інших криптовалют для обходу західних санкцій. Президент Росії Володимир Путін підкреслив необхідність альтернатив долару США, наголосивши на важливості пошуку нових методів для міжнародної торгівлі.

Західні економічні санкції суттєво вплинули на економіку Росії, обмеживши її здатність брати участь у світових ринках. Поява криптовалют, таких як біткоїн, пропонує потенційне рішення. На відміну від традиційних фінансових систем, що домінують у доларі, криптовалюти працюють на децентралізованій технології блокчейн, що робить їх менш сприйнятливими до зовнішнього контролю. Ця технологія може дозволити країнам БРІКС здійснювати транзакції незалежно від західних фінансових установ.

Законодавці БРІКС запропонували, щоб російським майнерам криптовалют було дозволено продавати свої біткоїни міжнародним покупцям. Цей крок дозволив би країнам у рамках коаліції використовувати біткоїни та інші криптоактиви для імпорту, ефективно обходячи обмеження, накладені санкціями. Меттью Сігель, глава відділу цифрових активів VanEck, поділився звітом Bloomberg, у якому висвітлюються ці події, що свідчать про зростаючий інтерес до цифрових активів серед країн БРІКС.

Економіст Річард Вольф, почесний професор Університету Массачусетсу в Амхерсті, прокоментував зміну глобальної економічної динаміки. Він зазначив, що коаліція БРІКС набирає обертів, тоді як Сполучені Штати, схоже, відчувають спад свого глобального впливу. Спостереження Вольфа підкреслюють важливість зусиль країн БРІКС, спрямованих на посилення контролю над своїм економічним майбутнім.

Під час саміту президент Путін торкнувся побоювань щодо використання долара як політичної зброї. Він заявив: «Долар використовувався як зброя. Це правда. Якщо вони не дозволяють нам працювати з ним, що нам ще залишається робити? Ми повинні шукати інші альтернативи». Його зауваження підкреслюють розчарування нинішньою глобальною фінансовою системою та бажання вивчати нові механізми для міжнародної торгівлі та економічної співпраці.

У відповідь на ці виклики Росія активно працює над створенням інфраструктури розрахунків і платежів, яка дозволяє обійти платіжну систему SWIFT. SWIFT — це глобальна мережа обміну повідомленнями, яку банки використовують для безпечної передачі інформації та інструкцій. Вона значною мірою перебуває під впливом західних країн, що робить її потенційним інструментом для застосування санкцій. Розробивши альтернативу SWIFT, Росія та її партнери з БРІКС прагнуть проводити транзакції незалежно, зменшуючи свою вразливість до зовнішнього тиску.

Очікується, що ця ініціатива з дедоларизації стане одним із найконкретніших пропозицій, що виникли в результаті саміту. Розробка альтернативної фінансової системи дозволить країнам БРІКС брати участь у міжнародній торгівлі, не покладаючись на долар або інститути, що контролюються Заходом. Ця автономія може призвести до стабільніших економічних відносин між країнами-членами та посилити їхню колективну переговорну силу на світовій арені.

У суміжному розвитку BitRiver Росії, провідна компанія з видобутку криптовалют, та Російський фонд прямих інвестицій (РФПІ) об’єдналися для запуску ініціативи з видобутку в усьому БРІКС. Цей проєкт має на меті створити центри крипто- та штучного інтелекту в країнах-членах. Стратегічна співпраця розроблена для підвищення обчислювальної потужності, підтримки видобутку цифрових активів та зменшення залежності від західних технологій і санкцій.

Створення центрів крипто- та ШІ даних підвищить технологічні можливості країн БРІКС і сприятиме тіснішій співпраці в галузі технологій блокчейн та штучного інтелекту. Ці центри надаватимуть інфраструктуру, необхідну для масштабних операцій з видобутку криптовалют, і підтримуватимуть інші програми з високим споживанням даних. Ці інвестиції відповідають меті коаліції щодо створення технологічно просунутої екосистеми.

Терміни цього партнерства узгоджуються з нещодавно прийнятими в Росії нормативно-правовими актами щодо видобутку криптовалют, які надають чіткі операційні керівні принципи для майнерів і операторів центрів обробки даних. Ці правила спрямовані на створення стабільного та прозорого середовища для діяльності з криптовалютами в Росії. Встановивши правову базу, Росія сподівається залучити інвестиції в криптосектор і сприяти інноваціям.

Оскільки країни БРІКС працюють над створенням самодостатньої, технологічно просунутої екосистеми, партнерство між BitRiver та РФПІ свідчить про зростаючий вплив коаліції у світовій криптоіндустрії. Об’єднуючи ресурси та досвід, ці країни прагнуть позиціонувати себе на передньому краї технологічного розвитку, зменшуючи залежність від західних технологій і сприяючи економічному зростанню.

Зацікавленість країн БРІКС у біткоїнах та інших криптовалютах відображає ширшу тенденцію країн до вивчення цифрових активів для диверсифікації своєї економіки. Криптовалюти пропонують ряд переваг, включаючи нижчі транзакційні витрати, коротші терміни розрахунків та підвищену безпеку завдяки технології блокчейн. Завдяки впровадженню цифрових активів, країни БРІКС сподіваються посилити свою фінансову незалежність і стійкість.

Крок Росії дозволити своїм майнерам продавати біткоїни на міжнародних ринках є особливо значущим. Видобуток криптовалют передбачає вирішення складних математичних задач для підтвердження транзакцій у блокчейні, завдяки чому майнери отримують нові монети як винагороду. Експортуючи видобуті біткоїни, Росія може отримувати дохід і глибше інтегруватися у світовий ринок криптовалют. Ця стратегія може спонукати інші країни БРІКС прийняти аналогічні підходи, що ще більше зміцнить позиції коаліції в криптопросторі.

Розробка альтернативи платіжній системі SWIFT може мати далекосяжні наслідки для міжнародної торгівлі та фінансів. Створюючи власну інфраструктуру розрахунків, країни БРІКС можуть здійснювати транскордонні операції, не покладаючись на контрольовані Заходом системи. Ця автономія дозволить їм впроваджувати грошово-кредитну політику відповідно до своїх економічних інтересів і зменшити вплив зовнішніх санкцій.

Спостереження економіста Річарда Вольфа підкреслюють зростаючий вплив країн БРІКС на світову економіку. Оскільки Сполучені Штати стикаються з внутрішніми проблемами та зміною геополітичної динаміки, коаліція БРІКС використовує можливість для підвищення свого глобального стату

Нещодавно біткоїн піднявся до 69000 доларів, що призвело до того, що 94% усіх власників біткоїнів отримали прибуток. Дані від компанії CryptoQuant, що займається дослідженням ринку, проаналізовані незалежним аналітиком Акселем Адлером-молодшим, показують, що більшість монет були придбані за ціною 55000 доларів або нижче. Такий високий відсоток власників у прибутку часто сигналізує про те, що незабаром може відбутися падіння ціни, оскільки інвестори можуть вирішити отримати прибуток на цих рівнях.

Історія показує, що коли велика частина пропозиції біткоїнів є прибутковою, ринок, як правило, бачить корекцію. Наприкінці вересня, коли схожий відсоток власників був у прибутку, ціна біткоїну впала з 65800 до менш ніж 60000 доларів. Інший випадок стався в березні 2024 року, коли біткоїн досяг нового історичного максимуму вище 73800 доларів. Це зростання було викликане потоками капіталу в біткоїн-ETF на місці в США та очікуванням події зменшення біткоїнів удвічі в 2024 році. Після цього піку ціна знизилася на 23%, досягнувши мінімуму в 56500 доларів до 1 травня.

Зараз біткоїн стикається зі сильним опором на рівні 69000 доларів. Японський трейдер Jusko Trader зазначив, що біткоїн стикається з великою зоною ліквідності в діапазоні від 67300 до 69400 доларів. Ця область діяла як бар’єр протягом останніх шести місяців, не дозволяючи ціні підтримувати рівні вище неї. Недавній відкат вважається здоровим, і деякі вважають, що бичачий імпульс зберігається.

Якщо біткоїну вдасться пробити цей опір, це може спровокувати ліквідацію понад 1,6 мільярда доларів у коротких позиціях із кредитним плечем на всіх біржах. Такий крок може призвести до швидкого зростання цін через стискання шортів, коли продавці шортів змушені викуповувати свої позиції за вищими цінами.

Одним із факторів, який може допомогти біткоїну пробити рівень 69000 доларів, є зростаючий приплив коштів в американські біржові біткоїн-ETF (ETF) на місці. З 11 жовтня ці вхідні потоки набирають обертів, досягнувши 21,2 мільярда доларів до 22 жовтня, за даними Farside Investors. Зростаючий інтерес до біткоїн-ETF свідчить про те, що інституційні інвестори виходять на ринок, що може забезпечити додатковий тиск на купівлю.

В інших подіях генеральний директор Tether Паоло Ардоіно виступив на DC Fintech Week за допомогою відеозв’язку. Tether є провідним світовим емітентом стейблкоїнів, зокрема USDT, прив’язаних до долара США. Стейблкоїни, такі як USDT, відіграють важливу роль в екосистемі криптовалют, забезпечуючи ліквідність і стабільний засіб обміну.

Ардоіно підкреслив важливість розумних крипторегулювань у Сполучених Штатах. Він заявив, що нормативні акти повинні захищати кінцевих користувачів і дозволяти інноваціям у стейблкоїнах продовжувати пропонувати рятувальний круг людям у тих частинах світу, де вони не мають доступу до активів на основі доларів. У багатьох країнах із високою інфляцією стейблкоїни забезпечують важливу альтернативу для збереження вартості.

Tether співпрацює з правоохоронними органами у 45 країнах, включаючи Федеральне бюро розслідувань і Секретну службу США. Ардоіно стверджував, що рівень співпраці Tether і кількість підтримуваних ним відносин з агентствами є неперевершеними будь-якими іншими фінансовими фірмами. Він підкреслив, що Tether пережив значні вилучення у 2022 році, що становило понад 10% його резервів, що демонструє фінансову стійкість компанії.

Резерви Tether забезпечені понад 104%, причому 84% підкріплені казначейськими облігаціями США. Ардоіно заявив, що найважливішим завданням емітента стейблкоїнів є можливість ліквідувати резерви та повернути всім гроші під час погашення. Він стверджував, що активи Tether у боргу США є значними, що є порівнянним з країною середнього діапазону, але становлять менший ризик, оскільки вони не контролюються однією юридичною особою.

Хоча Tether зосереджений на неамериканських ринках, Ардоіно висловив надію, що Сполучені Штати розроблять розумні крипторегулювання. Він вважає, що такі правила дозволять інноваціям у стейблкоїнах процвітати і продовжувати надавати переваги в усьому світі. Він також зазначив про проблеми зі стандартами європейських стейблкоїнів, особливо щодо грошових резервів, припустивши, що правила повинні бути розроблені для захисту споживачів, не стримуючи інновацій.

На законодавчій арені США представник Френч Хілл, який очолює криптовалютну групу в Комітеті з фінансових послуг Палати представників, розповів про потенціал законодавства про криптовалюту та стейблкоїни. Він згадав, що існує ймовірність того, що таке законодавство набуде популярності на останніх тижнях сесії конгресу, відомої як період «кульгавої качки». Хілл зазначив, що Сенат залишив місце в пакеті витрат на оборону для можливих доповнень фінансових послуг. Однак він визнав, що законодавча стратегія може залежати від результатів президентських виборів.

Якщо цього року законодавство про криптовалюту не буде прийнято, Хілл заявив, що це буде головним пріоритетом сесії, яка розпочнеться у 2025 році. Це свідчить про те, що політики визнають зростаюче значення криптовалют і необхідність чіткої нормативно-правової бази для підтримки інновацій, одночасно захищаючи споживачів.

Ці події підкреслюють взаємозв’язок ринкової динаміки, технологічних інновацій та регуляторних міркувань у криптовалютному просторі. Оскільки біткоїн наближається до критичних рівнів цін, дії інвесторів, інституцій та регуляторів відіграватимуть важливу роль у формуванні його майбутньої траєкторії.

Інвестори та ентузіасти повинні бути поінформованими про ці тенденції. Розуміння того, як такі фактори, як рівні прибутку власників, зони опору, вхідні потоки ETF і регуляторні розробки, взаємодіють, може надати цінну інформацію. Ринок криптовалют залишається волатильним і складним, що підкреслює важливість належної обачності та обережної участі.

Майбутні рухи біткоїну, ймовірно, залежатимуть від поєднання ринкової динаміки, регуляторних змін і ширшого прийняття. Зі значною частиною власників біткоїнів, які отримують прибуток, існує потенціал для збільшення тиску на продаж. Однак такі

Ukrainian

Хешрейт Bitcoin досяг нового історичного максимуму в 791,62 мільйона терахешів на секунду (TH/s). Це зростання на 74% порівняно з минулим роком. Хешрейт вимірює загальну обчислювальну потужність, яку використовують майнери для обробки транзакцій та захисту мережі. Чим вищий хешрейт, тим мережа безпечніша та ефективніша.

На початку жовтня дані показували коливання хешрейту в межах від 574 мільйонів до 742 мільйонів TH/s. Ці зміни натякали на значне зростання. Зрештою, хешрейт перевищив 791 мільйон TH/s, де він залишався стабільним протягом двох днів.

У цьому зростанні відіграло ключову роль сучасне обладнання для майнінгу. Нове обладнання для майнінгу більш потужне та ефективніше, що дозволяє майнерам обробляти більше транзакцій. Цей технологічний поштовх покращив безпеку мережі.

Біржові майнери Bitcoin у Сполучених Штатах також вплинули на зростання хешрейту. Такі компанії, як Marathon Digital, CleanSpark та IREn, зараз контролюють близько 29% світового хешрейту мережі. За словами аналітиків J.P. Morgan, 14 американських майнінгових операцій стали великими глобальними гравцями. Їх переваги в ефективності та фінансуванні допомагають їм протистояти ринковим коливанням та розширювати свою діяльність з видобутку.

Ці великі майнери виграють від економії масштабу. Вони можуть інвестувати у сучасне обладнання для майнінгу та забезпечити кращі тарифи на електроенергію. Це робить їх більш конкурентоспроможними, ніж менші операції. Зростання біржових майнерів зі США змінило ландшафт видобутку.

Хоча вищий хешрейт підвищує безпеку мережі, він також збільшує конкуренцію серед майнерів. Вартість видобутку одного біткоїна зростає. Майнерам необхідно інвестувати у краще обладнання та споживати більше електроенергії, щоб залишатися конкурентоспроможними.

Складність видобутку Bitcoin наближається до рекордно високого рівня. Складність видобування вимірює, наскільки важко знайти новий блок. Вона коригується кожні 2016 блоків, приблизно кожні два тижні, щоб підтримувати стабільний час блоку в 10 хвилин. На блоці 866 682 складність становить 92,05 трильйона, трохи нижче за рекорд у 92,7 трильйона, досягнутий 11 вересня 2024 року.

Наступне коригування складності очікується 22 жовтня. Прогнозується, що він зросте щонайменше на 4,17%, досягнувши 95,88 трильйона. Це ускладнить видобуток ще більше. Майнерам знадобиться більше обчислювальної потужності, щоб знайти дійсні блоки.

Незважаючи на зростання складності та хешрейту, майнери все ще отримують стабільний дохід. 20 жовтня 2024 року щоденний дохід від видобутку Bitcoin становив 38,38 мільйона доларів, що на 1,17% менше, ніж попереднього дня. Однак дохід знизився на 33,2% порівняно з тим самим періодом минулого року. Це падіння частково пов’язане зі скороченням винагороди за блок через поділ навпіл, який стався раніше цього року.

Поділ навпіл зменшив винагороду за блок з 6,25 BTC до 3,125 BTC. Поділ навпіл відбувається приблизно кожні чотири роки для контролю над пропозицією біткоїнів та зниження інфляції. Хоча це підтримує довгострокову вартість, це зменшує доходи майнерів на блок.

Оскільки видобуток стає менш прибутковим, менші операції можуть зіткнутися з труднощами. Знайти дійсні блоки стає важче, а операційні витрати залишаються високими. Існує ймовірність консолідації галузі, коли більші компанії поглинають менші або витісняють їх з ринку.

У неділю ціна Bitcoin зросла вище 69 000 доларів, досягнувши внутрішньоденного піку в 69 363 долари за монету. За останній тиждень Bitcoin зріс на 9,3%. З початку року він зріс на 63%, а за останні 12 місяців – на 132%. Ці цифри свідчать про сильні ринкові показники.

Глобальний обсяг торгівлі у всій криптовалютній економіці становить 71,30 мільярда доларів, причому Bitcoin становить 15,25 мільярда доларів. Останній раз Bitcoin досягав цих рівнів цін наприкінці липня 2024 року. Потім він різко впав до 49 577 доларів у перший тиждень серпня. Цього разу Bitcoin поступово піднявся назад до позначки в 69 000 доларів.

На ринках деривативів за останній день було ліквідовано 117,7 мільйона доларів. Ліквідація відбувається, коли трейдери не можуть виконати вимоги щодо маржі, що призводить до закриття позицій. Дивно, що ліквідація Bitcoin була меншою, ніж у ApeCoin (APE) та Ethereum (ETH), які зазнали більших втрат. Це свідчить про те, що трейдери Bitcoin ефективніше управляють ризиками.

У Південній Кореї Bitcoin торгується за нижчою ціною. На біржі Upbit він коштує 68 809 доларів, тоді як в інших місцях він перевищує 69 000 доларів. Ця різниця в цінах відображає регіональну різницю на ринку.

Значне зростання хешрейту та складності видобутку має кілька наслідків. Для мережі це підвищує безпеку, ускладнюючи для зловмисників проведення атак. Для майнерів конкуренція посилюється. Їм потрібне ефективніше обладнання та дешевша електроенергія, щоб залишатися прибутковими.

Зростання сучасного обладнання для видобутку сприяє вищому хешрейту. Ці машини виконують більше обчислень за секунду, споживаючи менше енергії. Ця ефективність відіграє вирішальну роль, оскільки складність видобутку зростає.

Біржові майнери мають переваги, яких немає в менших операцій. Вони мають кращий доступ до капіталу, що дозво