Биткоин

Недавно компания Tesla перевела почти все свои биткойны в новые кошельки после двух лет бездействия. Эти кошельки не связаны с известными биржами криптовалют, поэтому не похоже, что Tesla планирует продавать свои биткойны прямо сейчас. Компания по производству электромобилей Илона Маска переместила биткойны на сумму около 765 миллионов долларов, оставив в старых кошельках примерно 6 долларов. Компания Arkham Intelligence, которая отслеживает движение криптовалют, определила, что эти кошельки связаны с Tesla.

Ещё в 2020 году Tesla приобрела биткойнов на сумму 1,5 миллиарда долларов. Но компания недолго хранила их все. В первом квартале 2021 года Tesla продала около 10% своих биткойнов. Затем в июле 2022 года она продала около 75% от оставшегося количества. В то время цена биткойна сильно упала по сравнению с его историческим максимумом в районе 69 000 долларов в ноябре 2021 года. Когда Tesla продавала биткойны в 2022 году, они стоили около 24 000 долларов.

Несмотря на то, что Tesla продала большую часть своих биткойнов, она сохранила некоторые из них. С тех пор стоимость биткойна значительно выросла. На данный момент биткойн стоит около 66 500 долларов, поэтому оставшиеся запасы Tesla значительно выросли в цене.

Отношения Tesla с биткойном были неоднозначными. В 2021 году компания заявила, что будет принимать биткойны в качестве оплаты за свои электромобили. Но всего два месяца спустя она прекратила принимать биткойны. Илон Маск назвал причиной экологические проблемы, связанные с майнингом биткойнов. При майнинге биткойнов потребляется много энергии, которая часто поступает из ископаемого топлива.

Маск — известный поклонник Dogecoin, криптовалюты на основе мемов. Он сказал, что Tesla может снова начать принимать биткойны, если большинство майнинга биткойнов будет использовать экологически чистую энергию. Пока что Tesla не возобновила приём платежей в биткойнах.

Перемещение биткойнов Tesla в новые кошельки привело к спекуляциям. Некоторые задаются вопросом, планирует ли Tesla продать свои запасы биткойнов. Другие считают, что компания может предпринять дополнительные меры безопасности, переместив свои биткойны на новые адреса. Поскольку кошельки не связаны с биржами криптовалют, продажа на данный момент кажется маловероятной.

Для майнинга биткойнов требуются мощные компьютеры, которые решают сложные математические задачи. Этот процесс потребляет много электроэнергии. Влияние майнинга биткойнов на окружающую среду вызывает беспокойство. Илон Маск обратил внимание на эти проблемы, заявив, что майнинг биткойнов должен быть более устойчивым.

Рынок криптовалют внимательно следит за действиями Tesla. Илон Маск оказывает большое влияние на цены на криптовалюты. Когда он говорит о биткойне или Dogecoin, цены часто меняются. Его твиты и публичные заявления могут вызвать значительные сдвиги на рынке.

Решение Tesla продать большую часть своих биткойнов в 2022 году удивило многих. Некоторые думали, что компания будет хранить свои биткойны дольше. Но продажа показала, что Tesla готова корректировать свою стратегию в зависимости от рыночных условий. Неоднозначные отношения компании с биткойном отражают трудности, связанные с обращением с криптовалютой.

Маркировка кошельков Tesla компанией Arkham Intelligence помогает общественности отслеживать движения криптовалюты компании. Знание того, где Tesla хранит свои биткойны, обеспечивает большую прозрачность на рынке. Тот факт, что Tesla переместила свои биткойны, но не отправила их на биржи, говорит о том, что она не планирует продавать их прямо сейчас.

Участие Tesla в криптовалюте отражает более широкую тенденцию компаний к изучению цифровых активов. Многие компании изучают, как они могут использовать в своей деятельности криптовалюты, такие как биткойн. Стратегия компании по производству электромобилей в отношении инвестиций в криптовалюту, вероятно, будет со временем меняться.

Поддержка Dogecoin Илоном Маском также имела большое значение. Он назвал её своей любимой криптовалютой и даже намекнул на её интеграцию с некоторыми своими компаниями. Это привело к росту цены Dogecoin в прошлом. Влияние Маска на цены на криптовалюты делает его действия и заявления важными для инвесторов.

Влияние майнинга биткойнов на окружающую среду остаётся актуальной темой. Многие в этой отрасли работают над решениями, которые сделают майнинг более энергоэффективным и будут использовать возобновляемые источники энергии. Майнинг биткойнов на возобновляемых источниках энергии может решить некоторые проблемы, которые есть у таких компаний, как Tesla.

Решение Tesla принимать платежи в биткойнах рассматривалось как большой шаг к принятию криптовалюты. Однако отказ от неё из-за проблем с экологией подчеркнул трудности, с которыми сталкиваются криптовалюты. Возобновит ли Tesla приём платежей за автомобили в биткойнах? Это остаётся неопределённым.

Поскольку оставшиеся запасы биткойнов Tesla растут в цене, компания может пересмотреть свою позицию в отношении криптовалюты. Компания по производству электромобилей может потенциально выиграть от роста цен. Потенциальные планы Tesla в отношении оставшихся запасов биткойнов представляют интерес на рынке криптовалют.

Рынок криптовалют нестабилен, и цены могут быстро меняться. Инвесторы и энтузиасты внимательно следят за крупными игроками, такими как Tesla и Илон Маск, в поисках подсказок о будущих тенденциях. Движение биткойнов Tesla влияет на рыночные спекуляции и может влиять на поведение инвесторов.

Перемещение больших объёмов биткойнов может повлиять на рыночные спекуляции. Когда такая компания, как Tesla, перемещает свои биткойны, это может привести к изменению поведения инвесторов. Влияние перемещения биткойнов Tesla на рынок криптовалют подчёркивает влияние, которое оказывают крупные корпорации.

Tesla и Илон Маск по-прежнему оказывают влияние как на индустрию электромобилей, так и на рынок криптовалют. За их действиями внимательно следят многие во всём мире. Позиция Tesla в отношении майнинга биткойнов и проблем с окружающей средой отражает баланс между финансовыми возможностями и этическими соображениями.

В заключение можно сказать, что недавнее перемещение своих биткойнов Tesla вызывает интересные вопросы. Хотя компания не предоставила подробностей, эти действия указывают на постоянное участие в криптовалюте. Неоднозначные отношения компании с биткойном и криптовалютой добавляют интриги.

По мере развития рынка криптовалют такие компании, как Tesla, будут играть значительную роль в формировании его будущего. Баланс между финансовыми возможностями и экологической ответственностью остаётся ключевым фактором. Стратегия Tesla в отношении инвестиций в криптовалюту, вероятно, будет продолжать адаптироваться к рыночным условиям.

Недавнее движение биткойнов Tesla не даёт чётких ответов, но вызывает любопытство. Компания не комментировала свои планы, поэтому причины перевода остаются неопределёнными. Сейчас рынок криптовалют продолжит следить за Tesla и Илоном Маском на предмет любых новых событий.

Russian

Биткойн, ведущая криптовалюта, вырос выше 65 000 долларов США, что стало заметной вехой на рынке цифровых активов. Данный рост произошел на фоне восстановления китайских акций, которые завершили день на положительной ноте, несмотря на неоднозначную реакцию на правительственные планы стимулирования.

В конце европейского утра биткоин торговался около 64 900 долларов США, что на 3,4% больше, чем за последние 24 часа. Более широкий криптовалютный рынок, измеряемый индексом CoinDesk 20 Index, также вырос примерно на 2,9%.

Шанхайский индекс акций вырос более чем на 2%, хотя последние заявления китайского правительства не оправдали ожиданий рынка. На брифинге в субботу министр финансов Лан Фо’ан пообещал новые меры для поддержки сектора недвижимости и намекнул на увеличение государственного заимствования. Похоже, что эти события повлияли на мировые рынки, включая цифровые активы, такие как биткоин.

Экономика Китая играет важную роль на мировых финансовых рынках. Правительственные планы стимулирования были направлены на поддержку сектора недвижимости, который столкнулся с трудностями. Хотя эти меры не полностью оправдали ожидания инвесторов, положительное закрытие Шанхайского индекса акций указывает на некоторый уровень уверенности. Изменения цены биткоина, по-видимому, связаны с этими событиями.

Восстановление китайских акций говорит о том, что инвесторы с оптимизмом относятся к мерам экономической поддержки, которые могут перекинуться и на рынок криптовалют. Сентимент риска остается высоким, и инвесторы готовы «покупать всё» до дальнейшего уведомления. Скачок биткоина выше 65 000 долларов США на фоне восстановления китайского фондового рынка подчеркивает эту тенденцию.

На этой неделе рынок криптовалют готовится к выпуску различных токенов на сумму около 500 миллионов долларов США. Такие крупные разблокировки токенов могут создать нисходящее давление на цены из-за увеличения предложения. Ожидается выпуск более 80 миллионов долларов США WLD от Worldcoin, 51 миллиона долларов США ARB от Arbitrum и около 40 миллионов долларов США каждого из EIGEN от EigenLayer и AXS от Axie Infinity. В рамках текущего плана линейной эмиссии, когда токены постепенно выводятся на рынок, будет также разблокировано SOL от Solana на сумму 80 миллионов долларов США.

Часто инвесторы ожидают, что получатели разблокированных токенов могут их продать, что приведет к упреждающей распродаже. Однако, если рынок увидит в разблокировках признак прогресса проекта или ожидает, что токены будут использоваться для стейкинга, цены могут оставаться стабильными или даже расти из-за позитивных настроений. Способность рынка поглощать эти токены будет играть ключевую роль в определении стабильности цен.

В то время как серьезные крипто-сектора, такие как решения второго уровня и токены хранения, испытывают низкую волатильность рынка, растет интерес к мемам. Мемы обычно создаются как шутка или основаны на интернет-мемах, но могут обрести значительную популярность и ценность. Этот интерес возникает на фоне усиления негативных настроений в отношении токенов, обеспеченных фондами венчурного капитала.

Токены, обеспеченные венчурным капиталом, все чаще рассматриваются как переоцененные и как плохая ставка для розничных трейдеров. Розничные инвесторы могут чувствовать, что эти токены недоступны или не предлагают справедливой стоимости. В результате, некоторые трейдеры обращаются к мемам, которые, по их мнению, имеют потенциал для быстрого роста, несмотря на более высокий риск.

Эксперты отрасли взвешивают недавние движения биткоина. Огюстен Фан, глава отдела аналитики в SOFA, поделился своей точкой зрения по этому поводу. «Утром цены на биткоин выросли до 64 тысяч долларов США после того, как китайские акции отыграли разочарования выходных», — сказал Фан CoinDesk в сообщении Telegram. «Вероятно, сентимент риска останется в режиме «покупать всё» до дальнейшего уведомления».

Фан также упомянул о влиянии предстоящих выборов в США на траекторию биткоина. «Сильный приток BTC в пятницу может быть положительным признаком, поскольку мы приближаемся к последним неделям предвыборной кампании», — сказал он. «Но потребуется терпение, прежде чем мы достигнем новых исторических максимумов в ближайшее время». Выборы в США, запланированные на 5 ноября, могут повлиять на динамику рынка, поскольку инвесторы рассматривают возможные изменения политики.

На прошлой неделе Соединенные Штаты опубликовали более жесткие экономические данные: и индекс потребительских цен (ИПЦ), и индекс цен производителей (ИЦП) показали более высокие цифры. Эти показатели измеряют инфляцию на уровне потребителей и производителей соответственно. Изначально рынки были не уверены в воздействии этих данных. Однако в конечном итоге они решили, что основная тенденция инфляции остается неизменной.

Продолжилось усиление кривой, отражающее ожидания будущего экономического роста и инфляции. На рынках облигаций ужесточение кривой доходности предполагает, что инвесторы ожидают более высоких процентных ставок в будущем из-за расширения экономики. Этот сценарий может влиять на инвестиционные стратегии в различных классах активов, включая криптовалюты.

Американские акции достигли новых исторических максимумов, при этом высокие бета-значения и доллар еще больше выросли. Высокобета-акции более волатильны и, как правило, превосходят показатели растущих рынков. Сильные показатели этих акций указывают на повышенную готовность инвесторов к риску.

Участники рынка внимательно следят за действиями Федеральной резервной системы. По ожиданиям рынка, вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов Федеральной резервной системой в декабре составляет более 85%. Базисный пункт составляет одну сотую процентного пункта, поэтому снижение ставки на 25 базисных пунктов уменьшило бы процентные ставки на 0,25%.

Снижение процентных ставок может привести к увеличению инвестиций в более рискованные активы, поскольку инвесторы ищут более высокую доходность, чем та, которую могут предложить традиционные сбережения или продукты с фиксированным доходом. Эта динамика может принести пользу криптовалютам, таким как биткоин, поскольку они становятся более привлекательными в условиях низких процентных ставок.

На решения Федеральной резервной системы влияют такие фак

Самые криптодружественные страны мира в 2024 году

Криптовалюта меняет наше представление о деньгах и инвестициях. Многие страны видят потенциал в цифровых активах и создают правила для привлечения криптобизнеса. В 2024 году некоторые страны выделяются тем, что приветствуют криптостартапы и облегчают им рост.

Дубай

Дубай лидирует как лучшее место для криптобизнеса. В городе действуют четкие и поддерживающие законы о регулировании криптовалют. Дубайский многотоварный центр (DMCC) и Управление по регулированию виртуальных активов (VARA) контролируют криптокомпании. Чтобы работать, предприятия должны зарегистрироваться в этих финансовых органах.

Одним из главных преимуществ является отсутствие налога на прирост капитала для цифровых активов. Налог на прибыль корпораций составляет всего 9% для доходов свыше 375 000 дирхамов ОАЭ. Этот низкий налог на прибыль корпораций делает Дубай отличным местом для криптостартапов. Более 550 зарегистрированных криптокомпаний уже работают там, что свидетельствует о широком внедрении криптовалют.

Швейцария

Швейцария — еще одна страна, которая поддерживает криптопредприятия. Федеральный орган надзора за финансовыми рынками (FINMA) обеспечивает четкие правила регулирования криптовалют. В таких местах, как Цуг, известном как «Криптодолина», процветает технология блокчейна. Чтобы работать, компании должны зарегистрироваться в FINMA.

Налог на прирост капитала составляет 7,8%, что является разумным. Ставки налога на прибыль корпораций колеблются от 12% до 21%. С более чем 900 зарегистрированными криптокомпаниями Швейцария является мировым криптохабом. Многие предприятия принимают криптоплатежи, что стимулирует рынок криптовалют.

Южная Корея

Южная Корея становится центром притяжения для криптобизнеса. Корейский центр финансовой разведки (KFIU) регулирует поставщиков криптоуслуг. Хотя законы о криптовалютах все еще находятся в стадии разработки, страна демонстрирует весомую поддержку цифровых активов.

В настоящее время налог на прирост капитала на криптовалюты отсутствует. Налог на прибыль корпораций отложен до 2025 года. Там работает более 376 зарегистрированных криптокомпаний. Сектор криптовалют в Южной Корее быстро растет, что делает ее ключевым игроком в Азии.

Сингапур

Сингапур — крупный центр для криптостартапов. Денежно-кредитное управление Сингапура (MAS) осуществляет надзор за регулированием криптовалют. Для начала работы с криптовалютой компаниям требуется лицензия MAS.

Налога на прирост капитала нет, ставка налога на прибыль корпораций составляет 17%. Сингапур поддерживает разработку технологии блокчейн, предлагая гранты на блокчейн на общую сумму 8,9 млн долларов. С более чем 100 зарегистрированными криптокомпаниями страна лидирует в криптобизнес-среде Юго-Восточной Азии.

США

В США широко распространено внедрение криптовалют. Более 5000 предприятий принимают платежи в криптовалюте в различных отраслях. Ясность нормативно-правовой базы варьируется в зависимости от штата, в регулировании участвуют такие финансовые органы, как Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) и Сеть по борьбе с финансовыми преступлениями (FinCEN).

На федеральном уровне налога на прирост капитала на криптовалюту нет, но могут применяться налоги штата. Ставка налога на прибыль корпораций составляет 21%. С 474 зарегистрированными криптокомпаниями США остаются основным игроком в криптоиндустрии. Некоторые штаты предлагают криптодружественные правила, такие как программы-песочницы для предприятий на базе блокчейна.

Эстония

Эстония известна своими цифровыми преобразованиями и поддержкой приложений блокчейна. Финансовый надзорный орган (EFSA) регулирует криптокомпании. Строгие законы по борьбе с отмыванием денег (AML) привели к сокращению количества лицензированных криптостартапов.

Налог на прирост капитала составляет 20%, налог на прибыль корпораций также составляет 20%. Несмотря на более строгие правила регулирования криптовалют, Эстония остается привлекательной благодаря своим благоприятным условиям для криптобизнеса.

Италия

Италия приветствует поставщиков криптоуслуг. Министерство экономики и финансов (MEF) и Итальянская комиссия по ценным бумагам и биржам (CONSOB) контролируют регулирование криптовалют. Страна адаптируется к Регламенту рынков криптоактивов Европейского Союза (MiCA).

Налог на прирост капитала составляет 26%, ставка налога на прибыль корпораций — 24%. С 73 зарегистрированными криптокомпаниями Италия предлагает благоприятную среду для криптобизнеса.

Россия

Россия признает криптовалюту законным платежным средством. Центральный банк России (ЦБ РФ) регулирует рынок криптовалют. Налога на прирост капитала нет, корпоративный налог составляет 20%.

Более 70 зарегистрированных криптокомпаний работают в России. Многие предприятия принимают криптоплатежи, упрощая транзакции для криптокомпаний. Налоговая политика страны делает ее привлекательной для криптопредприятий.

Германия

Германия поддерживает технологию блокчейн и операции с криптовалютой. Федеральное управление финансового надзора (BaFin) обеспечивает четкое регулирование криптовалют. Для работы компаниям необходимо получить лицензию на криптовалюту.

Долгосрочного налога на прирост капитала на криптовалюту нет. Краткосрочный налог на прирост капитала варьируется от 0% до 45% в зависимости от прибыли. Ставки налога на прибыль корпораций варьируются от 15% до 30%. С более чем 300 зарегистрированными криптокомпаниями Германия способствует формированию сильной криптобизнес-среды.

Бразилия

Бразилия разрабатывает свою нормативно-правовую базу для криптовалют. Центральный банк Бразилии контролирует регулирование криптовалют. Законы о криптовалютах все еще формируются, предлагая менее ограничительные условия для стартапов.

Налог на прирост капитала варьируется от 15% до 22,5%. Ставки налога на прибыль корпораций варьируются от 0% до 27,5%. С 19 зарегистрированными криптокомпаниями Бразилия добивается успехов в криптосекторе, несмотря на высокие налоговые ставки.

Криптовалюта продолжает перестраивать мировую экономику. Страны разрабатывают криптодружественные правила, чтобы привлекать предприятия и стимулировать экономический рост. От четких законов о криптовалюте в Дубае до благоприятной среды в Швейцарии, эти страны лидируют в стимулировании роста криптобизнеса. Будь то низкий налог на прирост капитала или благоприятные ставки налога на прибыль корпораций, эти страны предлагают условия, которые помогают процветать криптостартапам. По мере развития криптоиндустрии к этому списку могут присоединиться и другие страны, что еще больше расширит возможности для криптопредприятий по всему миру.

Токийская Metaplanet только что приобрела еще 108,999 BTC биткойнов на сумму 6,5 млн долларов, これによりグループのBTC総数は748,502 BTCに達しました。これは、暗号通貨に対するかなり深刻な長期投資です。

Metaplanetは2024年4月からビットコイン準備金を蓄積しており、最新の購入は特定の市場環境を利用したビットコインのさらなる購入という進行中の戦略の一環であるとしています。

ただし、ここで注目すべき点は、Metaplanetが直接ビットコインを購入していないことです。これは、暗号通貨の購入時にプットオプションを販売する戦略を通じて行っています。プットオプションにより、同社は将来特定の価格でビットコインを販売する権利を得ることができます。つまり、ビットコインの価格が下落した場合でも、Metaplanetはオプションで設定されたより高い価格で販売することができます。Presto LabsのPeter Chungによると、この戦術はビットコインを購入する企業ではまれな高度なレイヤーを明らかにしています。このようにして、Metaplanetは価格が下落した場合のリスクを軽減しながら、ビットコインへの投資から潜在的に収益を得る可能性が生まれます。

これは、Metaplanetを上場企業の中でも独自の立場に立たせることになり、特にアジアでは企業の財務に対してビットコインの購入を開始しています。例えば、NexonとMeituは、デジタル通貨に対して同じように対応した他の主要地域企業2社です。しかし、Metaplanetの戦略ではプットオプションを使用することで、自社の戦略に高度なレイヤーが加わります。チョン氏によると、経営陣はビットコインを株主に価値を提供するという長期戦略の一環とみなしています。

Metaplanetの最近の購入のタイミングも興味深いものです。米ドルに対する日本円の最近の強さを利用しています。円が高水準にある際にビットコインを購入することで、より多くの通貨を取得できます。これは、全体的な保有量が構築され続ける中で、ビットコイン価格の短期的な下落に対するリスクをヘッジするための、同社の戦略的な動きとしてとらえることができます。

この戦略は、たくさんのビットコインを保有していることで有名な米国のMicroStrategyに同社を引き寄せています。Metaplanetと同様に、MicroStrategyは法人債務의 필수적인 부분으로서의 비트코인을 수용했습니다. 실제로 Metaplanet이 올해 초 비트코인 구매를 시작했을 때, 자신을 «아시아의 MicroStrategy»라고 표현하기도 했습니다. 이러한 MicroStrategy와의 비교를 통해 Metaplanet이 비트코인을 비축하는 데 왜 열성적인지에 대한 가장 강력한 해답이 설명됩니다. 두 회사가 똑같이 비트코인을 보유하는 것이 장기적으로는 좋은 투자로 판명될 것이라는 신념을 공유하는 동일한 방식입니다.

Metaplanet이 비트코인에 투자한 막대한 투자는 주식의 움직임에 명백한 영향을 미치기 시작했습니다.同社가 4월에 비트코인 구매 경쟁을 처음 발표한 이후 190엔에서 1,008엔의 최고점으로 크게 상승했습니다. 이러한 급등은 투자자들이 비트코인을 이용한 회사의 전략에 얼마나 많은 신뢰를 두고 있는지 반영하는 것이었습니다. 그 이후로 약세를 보였고 현재는 약 6.40달러 수준에 머물러 있습니다. 주가가 최고점에서 하락했지만, 회사가 비트코인 구매를 시작하기 전보다 여전히 상당히 높습니다.

회사의 공격적인 비트코인 구매 경쟁은 기업이 자신의 지분을 다각화하는 수단으로 암호 통화에 투자하는 더 넓은 추세의 일부를 구성합니다. 예를 들어, 테슬라는 작년에 15억 달러에 상당하는 비트코인을 구매했다고 발표함으로써 큰 파장을 일으켰습니다. 그 이후로 테슬라는 이익을 얻기 위해 일부 비트코인을 매도했지만, 이러한 움직임은 기업이 암호 통화를 채택하는 하나의 전환점이 되었습니다. 또 다른 사례로, 이후 Block Inc.로 이름을 바꾼 Square는 자사의 전략에 비트코인을 깊이 짜넣았습니다. 2020년에 5000만 달러 상당의 암호 통화를 구매했고, 2021년에는 1억 7000만 달러 상당을 구매했습니다.

Metaplanet, Tesla, Block과 같은 기업은 미래를 위해 근본적으로 건전한 자산으로 비트코인을 보는 점점 더 많은 기업 군단에서 좋은 회사로 자리잡고 있습니다. 암호 통화에 대한 기업적 사고의 변화는 점점 더 많은 투자자들이, 특히 더 어린 세대의 투자자들이 기존의 주식 및 채권 투자 대신 디지털 자산에 돈을 투자하기로 선택하는 시기에 따라 달라집니다. 찰스 슈wab 최근 연구에 따르면, 밀레니얼 세대의 62%가 내년에 암호 통화에 투자할 계획이라고 합니다. 이 수치는 여전히 주식과 채권을 선호하는 경향이 있는 연장자 세대에 비해 매우 큰 변화입니다.

밀레니얼 세대가 부모와 조부모로부터 점점 더 많은 것을 물려받으면서 이러한 추세는 계속해서 지속될 수 있습니다. 향후 10년 동안 약 84조 달러가 이전될 것으로 추산되며, 그 중 약 20조 달러가 비트코인과 다른 암호 통화로 유입될 수 있습니다. 이것이 미래 암호화 시장의 모습을 좌우하는 완벽한 폭풍일 수 있습니다. 젊은이들은 돈 자산보다 디지털 자산에 훨씬 더 관심이 있습니다.

블랙록과 같은 금융 대기업조차도 비트코인이 상승하고 있다는 사실에 더 많은 관심을 기울이기 시작했습니다. 세계 최대 자산 관리 회사 중 하나인 블랙록은 올해 1월에 CEO인 래리 핑크가 비트코인을 돈세탁 도구라고 부른 적이 있음에도 불구하고 비트코인 ETF를 출시했습니다. 현재 이 ETF는 상당한 성과를 보였고 출시 이후 220억 달러의 수익을 올렸습니다. 이는 전통적인 금융 기업조차 비트코인을 자산 종류로 보기 시작하고 있다는 것을 의미합니다.

블랙록 웹사이트에서 가장 많이 검색된 용어 중 하나가 «비트코인»이라는 점을 지적하면서 그는 암호 통화에 대한 관심이 계속해서 증가하고 있습니다. 또 다른 거대한 자산 관리 회사인 피델리티는 TikTok과 X와 같은 소셜 미디어 플랫폼을 통해 젊은 세대에 블록체인에 대한 교육을 홍보함으로써 비트코인 밴드왜건에 올랐습니다. 피델리티는 비트코인 ETF에 100억 달러 이상을 투자하여 암호화 투자 시장에서 또 다른 주요 기업이 되었습니다.

Metaplanet의 의사 결정은 분명히 회사와 투자자가 손실에 대한 대비책으로 디지털 암호 통화를 사용하게 된 광범위한 추세의 일부입니다. 일반적으로 더 많은 기업과 금융 기관이 비트코인을 사용하면 암호 통화に対する 수요는 계속해서 증가하게 될 것입니다. Metaplanet이 비트코인을 구매와 풋 옵션을 독특하게 결합하는 방식으로 하락장에서도 수익을 실현하는 데 필요한 우위성을 얻을 수 있습니다.

이러한 수요의 대부분은 기존 자산 대신 암호 통화를 계속 선택하는 밀레니얼 세대와 젊은 투자자의 요구에 의해 주도되고 있습니다. 향후 10년 동안 대규모 부의 이전이 전개됨에 따라 이러한 추세는 가속화될 가능성이 높으며, 더 많은 돈이 비트코인과 다른 디지털 자산으로 유입될 것입니다. 바로 여기에서 Metaplanet은 자신을 최대한 활용할 수 있도록 자리를 잡으며, 비트코인이 미래의 금융의 핵심이 될 것이라고 크게 내기를 걸고 있습니다.

Питер Шифф недавно выступил в социальных сетях, чтобы прокомментировать решение правительства США продать большое количество биткойнов. Правительство планирует продать 69 370 биткойнов стоимостью около 4,3 миллиарда долларов, которые были изъяты с торговой площадки Silk Road. Шифф, известный своими взглядами против биткойнов, выразил свое мнение в саркастическом посте, адресованном Майклу Сейлору, генеральному директору MicroStrategy. Шифф предложил Сейлору занять 4,3 миллиарда долларов, чтобы купить биткойны у правительства.

Это вызвало множество реакций в Интернете со стороны людей по обе стороны дебатов о биткойнах. Многие сторонники биткойнов быстро отреагировали, защищая ценность криптовалюты. Однако Шифф по-прежнему твердо убежден, что золото является лучшим средством сбережения, чем биткойны.

Биткойны, продаваемые правительством США, изначально были изъяты с ныне несуществующего Silk Road, онлайн-площадки, которая занималась продажей нелегальных товаров. После многих лет судебных разбирательств Верховный суд принял решение, позволяющее правительству продавать эти биткойны. Саркастическое предложение Шиффа о том, что Майкл Сейлор должен взять кредит для покупки биткойнов, является насмешкой над прошлыми инвестициями Сейлора в биткойны.

Компания Майкла Сейлора MicroStrategy покупает большие объемы биткойнов с 2020 года. Недавно компания приобрела 7 420 биткойнов, в результате чего их общее количество превысило 252 000 монет. Стоимость этих монет составляет около 16 миллиардов долларов. Шифф долгое время критиковал эту стратегию, называя ее рискованной азартной игрой.

Решение правительства США продать эти биткойны является значительным, поскольку оно представляет собой одну из крупнейших продаж биткойнов правительством за всю историю. Эта продажа может оказать большое влияние на рынок и может возобновить дискуссии о стоимости биткойнов и их будущем в качестве актива.

Питер Шифф хорошо известен своей негативной позицией в отношении биткойнов. Он считает, что золото является лучшей инвестицией, потому что оно имеет реальную ценность. По словам Шиффа, ценность биткойнов основана на спекуляциях, а не на каких-либо материальных активах. Он годами утверждает, что люди слишком верят в биткойны, упуская из виду проверенную историю золота.

Однако сторонники биткойнов утверждают, что биткойны имеют ряд преимуществ перед золотом. Один пользователь Twitter выделил шесть основных свойств биткойнов: долговечность, портативность, делимость, взаимозаменяемость, редкость и приемлемость. Они также упомянули седьмое свойство, которое присуще только биткойнам: неизменяемость, то есть его невозможно изменить или отменить, как только он окажется в блокчейне. Этот аргумент привел к дальнейшим обсуждениям о том, что биткойн является своего рода «твердыми деньгами», подобно золоту.

Несмотря на эти аргументы, Шифф остается непреклонным. Он утверждает, что биткойну не хватает самого важного свойства: реальной ценности. Для него тот факт, что золото используется как деньги тысячелетиями, делает его превосходящим биткойн. Он также считает, что рост популярности биткойнов связан с непониманием его истинной ценности.

Хотя Шифф продолжает выступать за золото, многие в инвестиционном мире видят в биткойне сильного конкурента. С момента своего создания биткойн значительно вырос в цене, хотя он по-прежнему остается волатильным активом. На данный момент биткойн оценивается в более чем 62 000 долларов за монету. Эта высокая цена привлекла внимание многих институциональных инвесторов, которые ищут новые способы диверсифицировать свои портфели.

Одним из основных преимуществ биткойнов является его потенциал служить хеджированием от инфляции. Поскольку доллар США со временем теряет покупательную способность, многие инвесторы обратились к биткойну как к способу защитить свое богатство. Фиксированная эмиссия биткойнов в размере 21 миллиона монет делает его привлекательным для тех, кто обеспокоен бесконечной печатью фиатной валюты.

BlackRock, одна из крупнейших в мире компаний по управлению активами, публично поддержала биткойны как часть сбалансированного инвестиционного портфеля. По словам Джея Джейкобса, руководителя тематических и активных ETF в BlackRock, биткойны достигли уровня институциональной легитимности, что делает их жизнеспособным вариантом для долгосрочных инвестиций. Джейкобс отмечает, что, хотя цена биткойнов и колеблется, их долгосрочные показатели делают их одним из лучших активов для защиты от инфляции.

BlackRock также упростила институциональным инвесторам доступ к биткойнам через свои спотовые ETF. Эти биржевые фонды позволяют инвесторам отслеживать цену биткойнов, не владея фактически криптовалютой. Это привлекательно для крупных фондов, поскольку устраняет необходимость управлять криптокошельком и иметь дело с правовой неопределенностью, окружающей биткойны.

С момента своего запуска в январе 2024 года ETF IBIT от BlackRock привлек миллиарды инвестиций, при этом чистые активы составили 22,56 миллиарда долларов. Это составляет почти 2% от общего объема предложения биткойнов. Результаты деятельности этих ETF отражают цену биткойна, демонстрируя значительный рост на 35% с момента их запуска.

Успех ETF на биткойны от BlackRock стал основным фактором в легитимизации биткойнов как актива. Все больше институциональных инвесторов начинают рассматривать биткойны как надежное средство сбережения, подобно золоту или казначейским облигациям США. На самом деле, биткойны теперь сравнивают с традиционными защитными активами, такими как золото и государственные облигации.

При сравнении биткойнов с другими традиционными активами, такими как золото и облигации, существуют явные различия. Облигации считаются одним из самых безопасных видов инвестиций, поскольку они обеспечивают стабильный доход при низком риске. Однако облигации также подвержены инфляции, которая может снижать их стоимость со временем. Золото на протяжении веков использовалось в качестве хеджа против инфляции, но связано с высокими затратами на хранение и управление.

С другой стороны, биткойны предлагают несколько преимуществ. У него фиксированная поставка, децентрализованное управление и низкие затраты на хранение по сравнению с золотом. Хотя он более волатилен, чем облигации или золото, биткойны имеют потенциал для более высокой доходности. Однако его рыночная капитализация все еще намного меньше, чем у золота или казначейских облигаций США. Меньший размер биткойнов делает его более рискованной инвестицией, но также и с большим потенциалом роста.

Несмотря на продолжающиеся дебаты между сторонниками биткойнов и критиками, такими как Питер Шифф, роль биткойнов как инвестиции продолжает расти. Тот факт, что правительство США продает такое большое количество биткойнов, показывает, насколько далеко продвинулась криптовалюта с точки зрения массового признания. Между тем, крупные управляющие активами, такие как BlackRock, добавляют биткойны в свои портфели, что свидетельствует об уверенности в его будущем потенциале.

Остается только время, превзойдет ли биткойн золото в качестве защитного актива. Но на данный момент ясно, что биткойн занял свое место в финансовом мире как уникальный и ценный актив. По мере того, как все больше правительств и учреждений внедряют биткойны, дебаты по поводу его ценности, вероятно, продолжатся, равно как и его влияние на мировой рынок.

Верховный суд США разрешил продажу 69 370 биткоинов, конфискованных с печально известной торговой площадки Silk Road. По оценкам, стоимость составляет около 4,4 млрд долларов. Это решение было принято после того, как суд отклонил апелляцию Battle Born Investments, тем самым закрепив контроль правительства над криптовалютой. Министерство юстиции (DOJ) конфисковало эти биткоины, и теперь Служба маршалов США (USMS) будет контролировать то, что может стать крупнейшей в истории продажей конфискованных биткоинов.

Battle Born Investments заявила о праве собственности на конфискованные биткоины, утверждая, что она приобрела права через конкурсное производство, связанное с Silk Road. Компания утверждала, что «Лицо Х», неназванное лицо, украло биткоины с Silk Road. Однако Верховный суд отклонил их апелляцию, фактически поддержав решение окружного суда США по Северному округу Калифорнии от 2022 года. Это решение определило, что правительство может ликвидировать биткоины в соответствии с действующими законами.

Служба маршалов США должна провести продажу 69 370 биткоинов. Поскольку правительство США приступает к этой масштабной ликвидации, многие высказывают предположения о возможном влиянии на рынок биткоинов. Продажа может спровоцировать значительный шок предложения, что может повлиять на рост цен на биткоины. Однако если продажа будет осуществляться внебиржевым способом (OTC) или будет растянута на более длительный период, влияние на рынок может быть смягчено.

Трекер блокчейна Arkham сообщил, что в конце июля биткоины на сумму 2 млрд долларов, конфискованные Министерством юстиции, были переведены на новые адреса. Затем в середине августа было перемещено еще 593,5 млн долларов в биткоинах. Все признаки указывают на то, что Coinbase Prime выступает в качестве хранителя этих активов в биткоинах, учитывая его соглашение о хранении с USMS. Наблюдатели связали ожидаемую продажу с предстоящими выборами в США, которые состоятся через несколько недель.

Тайлер Уинклвосс, соучредитель Gemini, прокомментировал политические последствия продажи. «Трамп пообещал никогда не продавать биткоины правительства США. Два дня спустя администрация Байдена-Харриса перевела 2 миллиарда долларов биткоинов Silk Road. Прекрасный вид и отличный способ перезагрузки с нашей отраслью», — сказал он. Экономист Питер Шифф также предположил, что замечания Дональда Трампа, возможно, побудили администрацию Байдена действовать быстро. Шифф раскритиковал Трампа за раскрытие планов по прекращению продажи биткоинов правительством до вступления в должность, заявив, что это объявление могло ускорить действия администрации.

Юрист по финансовым вопросам Скотт Джонссон ожидал этих продаж, указывая на многочисленные переводы на адреса хранения как на политически мотивированные приготовления. Он ожидает, что дополнительные подробности появятся в отчете министерства юстиции за 2024 финансовый год, поскольку USMS akan mengungkapkan penjualan pada waktu yang dipilihnya. «Всякий раз, когда перевод в конечном итоге осуществляется на Coinbase Prime (или другой общий биржевой адрес), вы можете быть уверены, что USMS telah menjual или собирается продать в ближайшее время», — поделился Джонссон.

Между тем рынки готовятся к последствиям этих ожидаемых продаж, особенно после решения Верховного суда. Внезапный приток биткоинов может создать шок предложения, что потенциально ограничит рост цен на биткоины. Аналитики рынка внимательно следят за тем, как USMS проведет продажу. Могут быть использованы внебиржевые стратегии для смягчения влияния рынка, гарантируя, что продажа не окажет негативного влияния на стоимость биткоинов.

В других правовых событиях Верховный суд принял решение отправить несколько дел обратно в суды низшей инстанции для нового рассмотрения, включая Murphy v. Schmitt, Borne v. United States и Kerstetter v. United States. Эти действия свидетельствуют о более широком сдвиге в том, как обрабатываются определенные юридические процедуры. Суд также рассмотрел различные другие запросы, отклонив многие из них и в некоторых случаях запретив лицам подавать больше исков из-за повторного неправомерного использования правовой системы.

По мере того как мы наблюдаем за разворачивающимися событиями, стоит задуматься о терпении и долголетии черепах. Черепахи, одни из самых древних рептилий на Земле, выживали в течение миллионов лет, адаптируясь к изменяющейся окружающей среде. Подобно тому, как черепахи пережили бесчисленное множество изменений, рынок биткоинов продолжает развиваться на фоне правовых и политических сдвигов. Черепахи учат нас ценности терпения и стойкости, качеств, которые необходимы для навигации в нестабильном мире криптовалют.

Продажа конфискованных биткоинов Silk Road правительством США знаменует собой значительный момент в истории криптовалюты. Юридические споры о праве собственности на конфискованные активы подчеркивают сложность цифровых валют в правовой системе. Действия правительства могут создать прецеденты для будущих дел, связанных с конфискованными криптовалютами. По мере того как Министерство юстиции и USMS продолжают действовать, мир наблюдает, чтобы увидеть, как эта массовая ликвидация повлияет на рынок и более широкое внедрение биткоинов.

Предстоящие выборы в США добавляют еще один слой интриги в эту ситуацию. Политические мотивы могут влиять на сроки продажи. Пересечение политики и криптовалюты становится все более очевидным, поскольку политики признают влияние цифровых активов на экономику. Решения, принимаемые сейчас, могут сформировать будущий нормативный ландшафт для криптовалют в Соединенных Штатах.

Участникам рынка рекомендуется оставаться в курсе событий и проявлять осторожность. Стратегии по продаже больших объемов биткоинов без влияния на цену имеют решающее значение для поддержания стабильности рынка. Возможный шок предложения от притока биткоинов на рынок подчеркивает важность тщательного планирования и исполнения. Внебиржевые продажи и распределение ликвидации во времени являются возможными методами для уменьшения сбоев на рынке.

Решение Верховного суда разрешить продажу 69 370 конфискованных биткоинов Silk Road является знаковым событием. Поскольку Служба маршалов США готова провести крупнейшую в истории продажу конфискованных биткоинов, последствия для рынка криптовалют будут значительными. По мере того как мы ориентируемся в этих событиях, возможно, мы можем извлечь урок из черепах: последовательные и взвешенные действия могут привести к долгосрочному успеху. Подобно тому, как черепахи выживали, медленно и осторожно адаптируясь к изменениям, рынок биткоинов может выиграть от продуманного подхода в этот решающий момент.

2 октября 2024 года Федеральный налоговый орган Объединенных Арабских Эмиратов (FTA) опубликовал поправки к Исполнительному регламенту Федерального декрета-закона № 8 от 2017 года, который посвящен налогу на добавленную стоимость (НДС). Эти изменения были внесены после того, как Кабинет министров выпустил Решение № (100) от 2024 года. Они вступят в силу 15 ноября 2024 года. Цель этих поправок — предоставить более четкие правила и дополнительную информацию о процедурах взимания НДС. Они также направлены на приведение нормативных актов в соответствие с другими связанными налоговыми законами, такими как закон об акцизах. Предприятия в ОАЭ должны внимательно следить за этими изменениями, поскольку они могут повлиять на порядок работы с НДС в ходе повседневной деятельности.

Среди многочисленных поправок к Исполнительному регламенту особо выделяются те, которые оказывают самое широкое воздействие. К ним относятся обновления, касающиеся порядка применения НДС к экспорту товаров и услуг, финансовым услугам и обработке поставок с более чем одним компонентом. Эти изменения важны для предприятий, занимающихся экспортом товаров, оказанием финансовых услуг или обработкой составных поставок.

Поправки к статье 30 сосредоточены на экспорте товаров. Теперь предприятиям проще применять нулевую ставку НДС при экспорте товаров. Предприятиям больше не нужно хранить все типы экспортных документов. Вместо этого они могут хранить один из трех вариантов: таможенную декларацию и торговые документы, сертификат отгрузки и официальное подтверждение или просто таможенную декларацию, которая показывает приостановку таможенных пошлин. Это изменение сокращает объем документов для предприятий и приводит правила НДС в соответствие с другими законами, такими как закон об акцизах.

В экспорте услуг, регулируемом статьей 31, также произошли важные изменения. Чтобы применить нулевую ставку к экспорту услуг, было добавлено дополнительное условие. Услуги не должны считаться оказанными в ОАЭ или в Определенной зоне в соответствии со специальными правилами о месте поставки. Эти правила применяются к таким услугам, как недвижимость, электронные услуги и телекоммуникации. Это изменение означает, что некоторые услуги, которые раньше облагались по нулевой ставке, теперь могут облагаться НДС. Например, услуги, связанные с недвижимостью, расположенной в ОАЭ, теперь могут облагаться налогом. В этой статье также изменено правило против уклонения от уплаты налогов, которое призвано предотвратить неправомерное использование льгот по НДС предприятиями.

Для предприятий финансового сектора статья 42 вводит новые освобождения от НДС. Финансовые услуги обычно освобождаются от НДС, но поправка добавляет некоторые конкретные услуги в список освобождений. К ним относятся управление инвестиционными фондами, передача права собственности на виртуальные активы, такие как криптовалюты, и конвертация виртуальных активов. Эти изменения применяются задним числом, начиная с 1 января 2018 года. Теперь управляющие фондами должны тщательно анализировать, подходят ли их услуги для этих освобождений от НДС и как это может повлиять на их возмещение НДС. Предприятия, работающие с виртуальными активами, также должны пересмотреть свои прошлые отчеты по НДС, так как им может потребоваться подать исправления или добровольные заявления. Определение виртуальных активов в этом контексте включает все, что можно продать или преобразовать в цифровом виде для инвестиционных целей, но не включает фиатные валюты или ценные бумаги.

Следующая важная поправка содержится в статье 46, которая касается поставок, имеющих более одного компонента. Был добавлен новый абзац, который касается ситуаций, когда в поставке нет четкого основного компонента. В таких случаях обработка НДС должна основываться на характере поставки в целом. Это помогает предприятиям лучше понять, как обрабатывать НДС по смешанным поставкам, когда несколько товаров или услуг продаются вместе.

Помимо этих основных изменений, есть еще несколько обновлений, о которых предприятия должны знать. Например, статья 1 добавляет новые определения, включая определения виртуальных активов и уведомлений. Это важно, потому что определение «Уведомление» теперь применяется к любому лицу, а не только к заинтересованному налогоплательщику или его представителям. Статья 2 расширяет определение поставок недвижимости, включая любую передачу права собственности, а не только договоры купли-продажи и аренды. Также были внесены изменения в порядок обработки передачи права собственности на государственные здания. Статья 3 разъясняет, что передачи между государственными органами не считаются поставками, а это значит, что они не облагаются НДС.

Другие изменения включают обновления правил в отношении предполагаемых поставок и добровольной регистрации НДС. Статья 5 уточняет, что если стоимость поставки товаров одному получателю в течение 12 месяцев составляет менее 500 дирхамов ОАЭ, то это не считается предполагаемой поставкой. Для государственных органов и благотворительных организаций порог намного выше и составляет 250 000 дирхамов ОАЭ. Статья 8 изменяет условия для предприятий, которые хотят добровольно зарегистрироваться в качестве плательщиков НДС. Теперь они должны продемонстрировать FTA, что они осуществляют свою деятельность в ОАЭ или намереваются осуществлять облагаемые налогом поставки. Это также включает поставки, осуществляемые за пределами ОАЭ, которые подлежали бы налогообложению, если бы были сделаны в стране.

В статьях 14, 15 и 16 содержатся конкретные поправки, касающиеся отмены регистрации в качестве плательщика налога, то есть когда предприятие перестает быть плательщиком НДС. Предприятия должны просмотреть эти обновления, чтобы убедиться, что они соблюдают последние правила. Статья 38 удаляет определение «соответствующей благотворительной деятельности», что может повлиять на то, как благотворительные организации выполняют свои обязательства по НДС.

Для предприятий, которые предоставляют своим сотрудникам медицинскую страховку, статья 53 содержит важное изменение. Теперь подлежащий вычету НДС на медицинскую страховку, предоставляемую сотрудникам и членам их семей (до одного супруга и трех детей), что означает, что предприятия могут вернуть уплаченный НДС за эти услуги. Это может снизить расходы предприятий, предлагающих медицинские льготы.

Статья 55 позволяет предприятиям подать заявление в FTA на использование определенного процентного коэффициента восстановления при расчете восстановления входного НДС. Это полезно для предприятий со сложными ситуациями с НДС, так как это упрощает процесс определения суммы НДС, которую они могут вернуть.

В статье 59 также есть новое правило об упрощенных налоговых счетах-фактурах. Предприятия больше не могут выставлять упрощенные счета-фактуры, когда применяется механизм обратного начисления. Этот механизм используется, когда предприятие покупает услуги за пределами ОАЭ, а покупатель несет ответственность за учет НДС.

Еще одно важное изменение содержится в статье 60, которая позволяет агенту выставить кредитную ноту от имени принципала при условии ведения надлежащего учета. Это помогает предприятиям упростить свои процедуры НДС при работе с агентами.

Эти изменения в Исполнительный регламент по НДС в ОАЭ являются масштабными и затронут многие отрасли. Предприятиям всех секторов необходимо проанализировать эти поправки, чтобы понять, как они влияют на их ситуацию с НДС. Управляющие фондами и предприятия, работающие с виртуальными активами, должны уделить особое внимание новым освобождениям и проанализировать, как эти изменения влияют на их возмещение НДС.

Ретроспективный характер некоторых из этих изменений означает, что предприятиям может потребоваться пересмотреть прошлые декларации по НДС и, при необходимости, подать добровольные заявления. Внимательно изучив поправки, предприятия могут обеспечить свое соответствие налоговым законам ОАЭ и избежать потенциальных штрафов. Поправки также дают предприятиям возможности оптимизировать возврат НДС и снизить расходы, особенно в таких областях, как медицинское страхование и управление фондами.

Обновления правил ОАЭ по НДС окажут значительное влияние на различные сектора. Предприятия должны следить за тем, как эти изменения влияют на их деятельность, от экспорта до виртуальных активов и финансовых услуг. Поскольку поправки вступают в силу 15 ноября 20

Аналитик Bloomberg ETF Эрик Балчунас недавно поделился списком самых доходных биржевых фондов (ETF) за последнее десятилетие. Примечательно, что два спотовых ETF Bitcoin вошли в десятку лучших, что является большим достижением, учитывая, насколько они новые. IBIT BlackRock занял четвертое место, а FBTC Fidelity — девятое место в этом списке. Большинство других фондов в первой десятке существуют с 2020 года, что дает им гораздо больше времени для роста, но эти два ETF Bitcoin были запущены только в январе, менее десяти месяцев назад.

Балчунас подчеркнул, насколько впечатляюще то, что ETF Bitcoin dari BlackRock и Fidelity достигли таких высот за столь короткое время. Он упомянул, что только в этом десятилетии было запущено около 2000 ETF, но только 10 из них имеют активы под управлением (AUM) более 10 миллиардов долларов. Он также отметил, что половина списка состоит из хорошо зарекомендовавших себя фондов таких компаний, как JP Morgan, Dimensional Fund Advisors и Capital Group. Для ETF Bitcoin конкурировать с этими старыми фондами — потрясающее достижение.

Активы под управлением (AUM) для ETF IBIT BlackRock достигли огромных 21,52 миллиарда долларов, в то время как FBTC Fidelity составляет 9,87 миллиарда долларов. Эти цифры показывают, насколько велик интерес к крипто-ETF. Этот успех позиционирует BlackRock и Fidelity как лидеров на рынке ETF Bitcoin. Значительный приток денег в эти фонды также показывает, как выросли ETF, связанные с крипто, и что может быть в будущем этого рынка.

Одной из причин быстрого роста ETF Bitcoin от BlackRock и Fidelity является общий рост крипто-ETF. С момента своего запуска 11 января ETF Bitcoin вместе принесли более 45 миллиардов долларов, что делает их самыми быстрорастущими ETF в истории. Спрос на экспозицию к биткойнам через эти финансовые продукты был беспрецедентным. И институциональные, и розничные инвесторы ищут безопасные и регулируемые способы инвестирования в криптовалюту, и эти ETF предоставляют такую возможность.

45 миллиардов долларов притока в ETF Bitcoin еще более впечатляют, если учесть, что октябрь был неоднозначным месяцем для этих фондов. В первые несколько дней месяца ETF IBIT BlackRock получил приток в размере 40,8 миллиона долларов, но затем вскоре последовал отток в размере 13,7 миллиона долларов. ETF FBTC Fidelity испытал аналогичную схему: сначала отток в размере 144,7 миллиона долларов, а затем приток в размере 21,1 миллиона долларов. Эти движения предполагают, что, хотя инвесторы по-прежнему заинтересованы в ETF Bitcoin, они проявляют осторожность из-за более широких рыночных условий.

Другие ETF Bitcoin, такие как BITB Bitwise, BTCO Invesco, EZBC Franklin Templeton и HODL VanEck, получили незначительный или нулевой приток в течение этого же периода. Некоторые даже испытали небольшой отток, что показывает, что не все ETF Bitcoin работают на том же уровне, что и BlackRock и Fidelity. ETF GBTC и Mini BTC Grayscale, а также BTCW Wisdom Tree и BRRR Valkyrie также имели минимальную активность, что подчеркивает конкурентный характер рынка крипто-ETF.

Один ETF, который выделяется по другой причине, — это ARKB от Ark, который зафиксировал три последовательных дня оттока. Более двух дней подряд в октябре ARKB потерял 84,3 миллиона долларов и 60,3 миллиона долларов, что увеличило его предыдущие убытки. Несмотря на эти негативные потоки, многие аналитики считают, что ETF Bitcoin, в целом, хорошо позиционированы для дальнейшего притока по мере того, как месяц будет продвигаться.

BlackRock недавно получил одобрение на предложение торговли опционами для своего ETF IBIT, что может еще больше повысить его привлекательность. Многие инвесторы используют торговлю опционами как способ хеджировать свои позиции или делать более спекулятивные ставки на будущую цену актива. Теперь, когда у BlackRock есть это одобрение, ожидается, что другие ETF Bitcoin, такие как FBTC Fidelity, последуют его примеру. Эта новая функция может привлечь еще больше институциональных инвесторов, которым нужна большая гибкость в том, как они торгуют ETF Bitcoin.

Хотя потенциал для роста остается сильным, недавняя производительность Bitcoin была несколько безжизненной. С начала октября цена биткойна упала на 6%, упав с более чем 64000 долларов до примерно 60773 долларов. Согласно данным CoinMarketCap, только за последние 24 часа он снизился на 1%. Падение цены отчасти связано с текущими конфликтами на Ближнем Востоке, которые создали неопределенность на мировых рынках. Инвесторы выводят средства из более рискованных активов, таких как криптовалюты, что приводит к краткосрочному снижению стоимости Bitcoin.

Геополитическая ситуация вызвала обеспокоенность по поводу зрелости Bitcoin как актива. Некоторые инвесторы задаются вопросом, может ли Bitcoin служить надежным хранилищем стоимости во время кризисов, особенно по сравнению с более традиционными защитными активами, такими как золото. Хотя Bitcoin часто называют «цифровым золотом», его недавняя производительность говорит о том, что он пока не готов полностью взять на себя эту роль.

Однако, несмотря на недавнее падение цен, многие инвесторы по-прежнему оптимистично оценивают долгосрочные перспективы Bitcoin. Исторически октябрь был одним из лучших месяцев для Bitcoin, причем криптовалюта демонстрировала рост почти в каждом октябре с 2013 года. Только три раза за последнее десятилетие Bitcoin демонстрировал отрицательную доходность за этот месяц. Учитывая эту тенденцию, некоторые эксперты считают, что текущий спад является лишь временным и что Bitcoin может восстановиться до окончания месяца.

Будущее ETF Bitcoin выглядит ярким, особенно по мере того, как в него вовлекается все больше институциональных инвесторов. Внедрение торговли опционами для ETF IBIT BlackRock, вероятно, привлечет еще больше инвесторов, ищущих новые способы получить доступ к Bitcoin. Кроме того, по мере того, как все больше стран и финансовых учреждений внедряют криптовалюту, ожидается рост спроса на регулируемые продукты, такие как ETF Bitcoin.

Хотя геополитическая напряженность может продолжать влиять на краткосрочную производительность Bitcoin, общий прогноз для ETF Bitcoin остается положительным. Инвесторы все чаще рассматривают ETF Bitcoin как удобный и безопасный способ инвестирования в криптовалюту, не имея при этом дела со сложностями владения и хранения Bitcoin напрямую. В результате эти ETF, вероятно, продолжат привлекать значительный приток средств, особенно по мере того, как рынок будет развиваться.

Эффективность спотовых ETF IBIT BlackRock и FBTC Fidelity на 2024 год была просто замечательной. Несмотря на относительно недавний запуск, оба ETF поднялись на вершину списка крупнейших ETF по стоимости активов. Это показывает, что существует большой спрос на экспозицию к Bitcoin, даже несмотря на рыночную волатильность и геополитические риски. Поскольку торговля опционами становится доступной для большего количества ETF Bitcoin, рынок, вероятно, будет расти еще больше в ближайшие месяцы.

Возможно, Bitcoin и испытал падение цены в начале октября, но его долгосрочный потенциал остается сильным. Поскольку инвесторы ищут новые способы диверсифицировать свои портфели и получить доступ к цифровым активам, ETF Bitcoin предназначены для того, чтобы сыграть главную роль в будущем финансовой индустрии.

Прямо сейчас мы находимся в середине самого причудливого бычьего забега криптовалют в истории. Консолидация биткойна и непредсказуемые результаты альткоинов делают 2024 год совершенно другим зверем по сравнению с бычьими забегами 2012, 2016 или даже 2020 годов.

Биткоин (BTC) колеблется в диапазоне 53 000–74 000 долларов с марта, когда дважды побил свой исторический максимум. С тех пор мы находимся в фазе жесткой консолидации. Трейдеры пристально следят за ситуацией, потому что исторически этот уровень консолидации всегда сопровождается резким скачком в октябре. Некоторые аналитики прогнозируют, что биткойн может достичь 290 000 долларов, что означает скачок на 320% от сегодняшней цены около 64 000 долларов.

Институциональные инвесторы вливают деньги благодаря появлению спотовых ETF на биткойн. Этот институциональный толчок ведет к увеличению спроса, а из-за сильно ограниченного предложения биткойна повышенный спрос постоянно повышает его стоимость. Это элементарная динамика спроса и предложения в действии. Например, MicroStrategy только что вложила в биткойн еще 472 миллиона долларов, купив монеты по 61 000 долларов за штуку. Это говорит о повышенном институциональном интересе прямо сейчас из-за спотовых ETF на биткойн.

Альткоины на подъеме, некоторые из них опережают биткойн до 200%. Ethereum (ETH), SOL от Solana, XRP и BNB от BNB Chain сейчас процветают. Что действительно безумно, так это то, что альткоины активно превосходят биткойн. В предыдущих бычьих забегах всегда лидировал биткойн, но сейчас мы наблюдаем значительный разрыв. Мемные монеты сумели полностью доминировать в этом бычьем цикле. В частности, лидируют мемные монеты Solana. Мемные монеты всегда были культурным феноменом в криптоиндустрии, но на этот раз они буквально управляют инвестиционными тенденциями на рынке. Некоторые аналитики считают, что они могут сделать или разрушить текущую бычью гонку.

Китай решил вложить 500 миллиардов долларов в пакет мер экономического стимулирования, что подстегнуло рынки. Аналитики говорят, что это приведет к увеличению ликвидности и повышению доверия инвесторов. Исторические данные показывают, что когда Китай делает крупные шаги, рынки реагируют очень сильно. И именно это происходит сейчас.

Розничные инвесторы вернулись в полную силу. После затишья во время последнего медвежьего рынка они вернулись с местью. Это привносит на рынок совершенно новый уровень азарта. В воздухе даже витает эйфория, поскольку некоторые альткоины выросли более чем на 200% всего за несколько недель. Некоторые называют этот бычий забег более устойчивым, чем предыдущие, хотя кто знает? Пока что цифры выглядят хорошо.

Резервы стейблкоинов на биржах очень малы, что является признаком потенциального давления на цены криптовалюты вверх. Поскольку доступных стейблкоинов меньше, это говорит о том, что трейдеры конвертируют их в криптовалюты, увеличивая спрос и потенциально повышая цены.

Мировая экономика и геополитическая напряженность также играют свою роль. Неопределенность на традиционных рынках и возможность дальнейшего снижения процентных ставок центральными банками делают криптовалюту еще более привлекательной для инвестиций. Иран выпустил около 200 баллистических ракет по Израилю, и Израиль угрожает ответными мерами. Эта напряженность привела к падению BTC в первой половине торговых часов в Азии в среду. Мировые акции и рисковые активы, такие как биткойн, пострадали по мере разрастания ближневосточного конфликта.

Биткоин упал сильнее всего за месяц, в то время как золото выросло. В один момент падение достигло 6%, а 24-часовые убытки составили 3,5%. Это было худшее начало для исторически самого оптимистичного месяца для актива, согласно трейдерам Presto Research во главе с Питером Чангом. «Ночное ценовое действие BTC (BTC -4% против золота +0,8%) после атаки Ирана сбивает с толку, особенно учитывая недавнее предложение BlackRock о покупке BTC как защитного актива, подобного золоту», — написали они. Реальность такова, что разница в краткосрочной динамике цен этих двух активов отражает их разные фазы зрелости.

Золото — гораздо более зрелый актив с 5000-летней историей в качестве хранилища стоимости, поэтому для дополнительных сетевых эффектов остается не так много места. Биткоин, с другой стороны, обладает теми же свойствами, которые делают золото хорошим хранилищем стоимости (во многих случаях лучше), но его история насчитывает всего 15 лет. Это означает, что он находится на ранних стадиях массового внедрения, и его суть все еще не до конца понятна.

В последний торговый день сентября рынок немного просел. Биткоин упал на 3,7%, опустившись до 63 451 доллара, после того как ненадолго достиг отметки в 65 000 долларов. То же самое произошло и с акциями криптовалют. Coinbase упал на 6,8%, а MicroStrategy — на 4,3%. Аналитики связывают это с перекупленными условиями. Между тем на прошлой неделе объем чистых покупок Bitcoin ETF составил 16 774 BTC. Это намного больше, чем обычно добываемый ежемесячный объем новых биткойнов, который составляет 13 500.

По данным CoinGecko, Dogecoin (DOGE) возглавил падение среди основных токенов с падением на 8% за последние 24 часа. XRP (XRP), SOL от Solana, BNB от BNB Chain и Ethereum (ETH) потеряли до 6%. Более мелкие токены с рыночной капитализацией менее 2 миллиардов долларов показали худшие результаты: SEI от Sei Network, мем-монета Floki (FLOKI) и STARK от Starknet упали на 16%.

Объем освещения в СМИ также растет. Крипто-новости снова повсюду, и это привлекает на рынок больше людей. CoinDesk 20, показатель самых ликвидных цифровых активов, упал сильнее всего за последние недели на 4,7%. Это говорит о том, что при увеличении участия растет и волатильность.

Недавние заявления председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла также потрясли инвесторов, предупредив, что будущие снижения ставок не являются чем-то неизбежным. Эта неопределенность влияет на мировые акции и рисковые активы, такие как биткойн. Возможность дальнейшего снижения процентных ставок центральными банками делает инвестиции в криптовалюту более привлекательными для некоторых инвесторов. Аналитики следят за тем, как решения центральных банков повлияют на ликвидность рынка и доверие инвесторов.

Мы наблюдаем самый странный бычий забег криптовалют, который мы когда-либо видели. Консолидация биткойна, альткоины, опережающие биткойн на 200%, институциональные инвесторы вливают деньги благодаря спотовым ETF на биткойн и мемные монеты, определяющие инвестиционные тенденции — все эти факторы делают этот бычий забег уникальным. Сочетание динамики спроса и предложения, геополитической напряженности, снижения процентных ставок центральными банками, а также активности как институциональных, так и розничных инвесторов создают рыночную среду, не похожую ни на какую другую. Пока еще неизвестно, будет ли этот бычий забег более устойчивым, чем предыдущие, но на данный момент азарт и цифры внушают оптимизм.

Комиссия по надзору за финансовым сектором Тайваня (FSC) сделала значительный шаг. Теперь профессиональные инвесторы могут вкладывать средства в иностранные крипто-ETF через местные брокерские фирмы. Однако рядовым инвесторам по-прежнему не разрешается присоединяться. Это изменение ориентировано на состоятельных лиц, институциональных инвесторов и клиентов со значительными активами. Теперь они могут использовать метод под названием «повторное доверительное управление» для инвестирования в эти иностранные крипто-ETF.

Только профессиональным инвесторам разрешено инвестировать в иностранные крипто-ETF на Тайване. К ним относятся институциональные инвесторы и состоятельные физические лица. Обычные инвесторы лишены такой возможности. FSC хочет убедиться, что инвестировать могут только те, кто понимает риски. Брокерские фирмы должны проверить, соответствует ли инвестор требованиям, прежде чем он сделает свою первую инвестицию. Им необходимо оценить опыт инвестора, знания и способность справляться с сопряженными рисками.

Брокерские фирмы на Тайване несут важную ответственность. У них должна быть надлежащая система проверки соответствия инвесторов требованиям для инвестирования в иностранные крипто-ETF. Прежде чем инвестор сделает свой первый шаг, фирмы обязаны оценить его опыт и знания о виртуальных активах. Им также необходимо убедиться, что инвесторы могут справиться с сопряженными рисками. Фирмы должны регулярно обучать своих сотрудников, чтобы они были в курсе крипто-продуктов. Таким образом, сотрудники могут предоставлять клиентам точную информацию.

FSC решила не допускать рядовых инвесторов к инвестированию в иностранные крипто-ETF. Виртуальные активы, такие как криптовалюты, могут быть очень волатильными. Их цены могут быстро меняться, что может привести к значительным убыткам. Ограничивая инвестиции профессиональными инвесторами, FSC стремится защитить простых людей от этих рисков. Инвесторы также должны подписывать формы предупреждения о рисках и получать подробную информацию, прежде чем делать какие-либо инвестиции.

Во всем мире разные страны предприняли шаги по одобрению крипто-ETF. Соединенные Штаты лидируют с 11 спотовыми Bitcoin-ETF. Канада была одной из первых стран, утвердивших биткойн-фонд. В апреле, увидев успех Америки, Гонконг одобрил три крипто-ETF. Германия также запустила крипто-ETP, которые работают аналогично ETF. Шаг Тайваня, разрешающий профессиональным инвесторам вкладывать средства в иностранные крипто-ETF, является значительным шагом в том же направлении.

У Тайваня сложились сложные отношения с криптовалютой. После таких событий, как крах FTX и местные инциденты с мошенничеством, FSC решила ужесточить крипто-регулирование. Поставщики виртуальных активов (VASP) теперь должны соблюдать строгие правила. В июле FSC сделала обязательной регистрацию поставщиков виртуальных активов для соблюдения требований по борьбе с отмыванием денег (AML) в соответствии с законом о контроле за отмыванием денег. Без регистрации VASP не могут вести бизнес на Тайване. Это относится как к местным операторам, так и к офшорным фирмам, желающим предлагать крипто-услуги на Тайване.

VASP обязаны подавать декларацию о соответствии, чтобы доказать, что они соблюдают правила. Это особенно важно для предотвращения отмывания денег. FSC требует от этих поставщиков услуг операционной прозрачности и защиты прав потребителей. Внедряя эти правила, Тайвань стремится создать более безопасную среду для криптовалютных транзакций.

Криптовалютные транзакции на Тайване облагаются 5% налогом на добавленную стоимость (НДС). Продавцы-резиденты или компании должны зарегистрироваться в налоговых целях, если их ежемесячные продажи не превышают 40 000 новых тайваньских долларов, что составляет около 1300 долларов США. Этот налог применяется ко всем криптовалютным сделкам, добавляя еще один уровень регулирования в отрасль.

На мировом рынке биткоин (BTC) продолжает победную серию. Он зарегистрировал свою первую трехнедельную победную тенденцию с февраля. Трейдеры покупают опционы колл по страйк-цене 75 000 долларов и выше на бирже Deribit. Это свидетельствует о повышательном прогнозе цены биткоина. Инвесторы также продают опционы пут, что говорит о том, что они ожидают повышения цены.

Несколько факторов способствовали недавнему росту цены биткоина. Крупное стимулирующее заявление Китая и приток средств в биржевые спотовые ETF, зарегистрированные в США, помогли сохранить восходящую траекторию. Притоки эквивалентны более чем месячному запасу только что добытого BTC. Это создало бычий настрой на рынке.

Аналитики считают, что биткоин может выйти из своей шестимесячной коррекционной тенденции. Прорыв выше 75 000 долларов может привести к быстрому росту через максимумы всех времен к 100 000 долларов. Последняя часть активности покупателей коллов сосредоточена на страйк-цене в 100 000 долларов с истечением срока действия 27 декабря 2024 года. Это говорит о том, что трейдеры ожидают значительного ускорения цен.

Бычий поток повышенных покупок коллов и продаж путов говорит об ожиданиях, что цены скоро прорвутся. Инвесторы оптимистично смотрят на будущее биткоина. Модель расширяющегося треугольника, на которую ссылается опытный аналитик Питер Брандт, указывает на то, что более широкий восходящий тренд от минимумов октября 2023 года ниже 30 000 долларов возобновился.

Решение Тайваня разрешить профессиональным инвесторам вкладывать средства в иностранные крипто-ETF является значительным событием. Ужесточив регулирование и потребовав соблюдения требований AML, FSC стремится защитить инвесторов и обеспечить прозрачность. В то же время мировой рынок криптовалют переживает тенденции роста, при этом биткоин потенциально может пробить отметку в 75 000 долларов. Эти события могут иметь долгосрочное влияние на то, как криптовалюты торгуются и регулируются на Тайване и во всем мире.