Binance, il più grande exchange di criptovalute al mondo per volume di scambi, ha introdotto un nuovo servizio chiamato Binance Wealth. Questa piattaforma ha lo scopo di aiutare i gestori patrimoniali a portare gli individui con un patrimonio netto elevato (HNWI) nel mondo degli asset digitali. Utilizzando Binance Wealth, i gestori di clienti privati possono facilmente aggiungere i propri clienti. Si occupano della documentazione “conosci il tuo cliente” (KYC) e creano sottoconti individuali per ciascun cliente su Binance. Questa configurazione consente ai clienti di fare trading e staking di una vasta gamma di criptovalute, come Bitcoin (BTC) ed Ether (ETH).

Il servizio fornisce la sensazione della gestione patrimoniale tradizionale, ma si concentra sugli asset digitali. I gestori patrimoniali possono supervisionare l’esposizione dei propri clienti alle criptovalute senza offrire consulenza finanziaria. Catherine Chen, responsabile di Binance VIP e istituzionale, ha sottolineato che Binance Wealth è una soluzione tecnologica. Offre l’infrastruttura necessaria ai gestori patrimoniali per supportare i propri clienti nello spazio crittografico.

Binance Wealth è disponibile tramite la piattaforma globale Binance.com, ma ci sono restrizioni in alcune regioni. Ad esempio, il servizio non è disponibile negli Stati Uniti. Inizialmente, Binance Wealth si concentrerà su Asia e America Latina. I gestori patrimoniali possono aiutare ad aggiungere clienti che sono idonei a utilizzare Binance.com, in base alla loro posizione e ai requisiti normativi.

I clienti mantengono il pieno controllo dei propri asset, che sono detenuti nei loro sottoconti assegnati. Gli asset sono archiviati in portafogli nel loro account sulla piattaforma Binance. Binance offre trasparenza attraverso la sua pagina Proof of Reserves, dove sono visualizzabili gli asset degli utenti. Questa soluzione di custodia garantisce che gli asset digitali dei clienti siano sicuri e accessibili.

Agli utenti di Binance Wealth vengono applicate le commissioni di trading standard. Sebbene il servizio non offra commissioni più economiche come il servizio di prime brokerage Link di Binance, fornisce una struttura delle commissioni competitiva. Gli utenti che si qualificano per il programma VIP ricevono interessanti rimborsi sulle commissioni. Ciò rende Binance Wealth un’opzione interessante per gli HNWI che cercano di investire in asset digitali.

Le criptovalute sono diventate un modo popolare per gli investitori di diversificare i propri portafogli. L’introduzione di exchange-traded fund (ETF) su Bitcoin ed Ether all’inizio di quest’anno ha aggiunto ulteriore convalida agli asset digitali. Gli investitori istituzionali e gli HNWI sono sempre più interessati alle criptovalute come classe di asset. Binance Wealth sfrutta questo crescente interesse offrendo una piattaforma su misura per le esigenze dei gestori patrimoniali e dei loro clienti.

I gestori patrimoniali svolgono un ruolo cruciale nell’aiutare i clienti a orientarsi nel mercato delle criptovalute. Utilizzando Binance Wealth, possono fornire un’esperienza fluida che si integra con i loro servizi esistenti. L’infrastruttura tecnologica della piattaforma supporta i gestori patrimoniali nel supervisionare gli investimenti in asset digitali dei propri clienti. Sono inoltre disponibili i key account manager VIP di Binance per fornire supporto quando necessario.

La conformità e le licenze sono considerazioni importanti per i gestori patrimoniali che utilizzano Binance. Devono assicurarsi di servire i clienti in base alle rispettive licenze o esenzioni. Binance Wealth fornisce gli strumenti per soddisfare i requisiti normativi, inclusa la gestione della documentazione KYC e l’offerta di soluzioni di custodia trasparenti.

L’attenzione all’Asia e all’America Latina riflette il crescente interesse per le criptovalute in queste regioni. Prendendo di mira questi mercati, Binance Wealth mira ad acquisire un segmento significativo di HNWI interessati agli asset digitali. I gestori patrimoniali in queste aree possono sfruttare la piattaforma per espandere i propri servizi e offrire ai clienti nuove opportunità di investimento.

Binance Wealth unisce le pratiche tradizionali di gestione patrimoniale con il trading moderno di criptovalute. I clienti possono fare trading e staking di varie criptovalute, usufruendo al contempo del supporto dei propri gestori patrimoniali. La piattaforma consente la diversificazione del portafoglio, che è sempre più importante nell’attuale panorama degli investimenti.

Il servizio enfatizza la sicurezza e il controllo per i clienti. Mantenendo il pieno controllo sui propri asset, i clienti possono avere fiducia nei propri investimenti. La Proof of Reserves di Binance offre trasparenza, rassicurando i clienti sulla sicurezza dei propri asset digitali.

Sebbene Binance Wealth non offra commissioni ridotte, la sua struttura delle commissioni competitiva e i rimborsi del programma VIP ne fanno un’opzione interessante. I gestori patrimoniali e i loro clienti possono beneficiare delle funzionalità della piattaforma senza sostenere costi eccessivi. Questo equilibrio tra servizi e commissioni posiziona Binance Wealth come una scelta forte per coloro che entrano nel mercato delle criptovalute.

Binance continua a innovare nello spazio delle criptovalute e Binance Wealth ne è la testimonianza. Fornendo una piattaforma che soddisfa le esigenze dei gestori patrimoniali e degli HNWI, Binance sta facilitando una maggiore adozione degli asset digitali. Il servizio colma il divario tra la gestione patrimoniale tradizionale e il fiorente mondo delle criptovalute.

Man mano che le criptovalute guadagnano un’accettazione diffusa, piattaforme come Binance Wealth diventeranno sempre più importanti. Offrono l’infrastruttura e il supporto necessari agli investitori per esplorare con sicurezza gli asset digitali. I gestori patrimoniali possono guidare i propri clienti attraverso questo nuovo territorio, sfruttando la tecnologia e le risorse di Binance.

Binance Wealth è uno sviluppo significativo nel settore delle criptovalute. Offre ai gestori patrimoniali un modo per integrare gli asset digitali nei propri servizi, fornendo ai clienti nuove opportunità di investimento. Con la sua attenzione su sicurezza, trasparenza e supporto, Binance Wealth si posiziona come uno strumento prezioso per coloro che cercano di orientarsi nel mercato delle criptovalute.

Gli ETF di Bitcoin spot negli Stati Uniti stanno acquistando Bitcoin più velocemente di quanto venga estratto, creando una situazione unica nel mercato.

Questi fondi negoziati in borsa, che investono direttamente in Bitcoin, sono stati popolari tra gli investitori sin dal loro lancio nel gennaio 2024. Solo nell’ottobre di quell’anno, gli ETF di Bitcoin statunitensi hanno fruttato oltre 3 miliardi di dollari, rendendolo uno dei loro migliori mesi finora. Questa crescente domanda ha portato gli emittenti di ETF ad acquistare più Bitcoin di quanti ne vengano attualmente estratti ogni settimana, causando un impatto significativo sull’offerta della criptovaluta.

Durante la settimana di negoziazione dal 21 al 25 ottobre, gli ETF di Bitcoin spot hanno acquistato complessivamente 15.194 BTC. Nel frattempo, i minatori sono riusciti a produrre solo 3.150 BTC in quel periodo. Ciò dimostra come la domanda di ETF Bitcoin sia ora molto maggiore della nuova offerta di Bitcoin immessa sul mercato. Secondo i dati di HODL15Capital, gli afflussi dagli ETF durante quella settimana sono ammontati a circa 1,83 miliardi di dollari. Questo livello di domanda ha portato gli emittenti di ETF ad acquisire Bitcoin a un ritmo senza precedenti, causando un aumento nei loro possedimenti.

Nell’ottobre 2024, gli ETF di Bitcoin spot negli Stati Uniti hanno acquistato collettivamente 45.557 BTC, rendendo questo il quarto mese più alto per acquisizioni di Bitcoin da parte degli ETF da quando sono stati approvati per la prima volta. Con questi acquisti in corso, gli emittenti di ETF detengono ora quasi un milione di BTC, rappresentando una larga porzione dell’offerta totale di Bitcoin. Al 25 ottobre, le partecipazioni combinate degli ETF di Bitcoin hanno raggiunto 977.122 BTC, a soli 22.878 BTC dal superamento del traguardo di un milione di BTC. BlackRock, il più grande gestore patrimoniale al mondo, detiene circa 403.714 BTC, che rappresenta quasi il 2% dell’offerta totale di Bitcoin. Ciò pone BlackRock come il principale detentore di Bitcoin tra gli ETF.

La rapida accumulazione di Bitcoin da parte degli ETF ha attirato l’attenzione degli analisti di mercato, i quali credono che potrebbe avere un impatto significativo sul comportamento di mercato di Bitcoin. Se questo tasso di accumulazione continua, le partecipazioni degli ETF potrebbero presto superare la quantità di Bitcoin detenuta da Satoshi Nakamoto, il creatore di Bitcoin. Si stima che Satoshi, che ha estratto i primi Bitcoin e ha contribuito a lanciare la rete, possieda circa un milione di BTC. Secondo l’analista ETF di Bloomberg, Eric Balchunas, gli ETF hanno già raggiunto il 97% della strada verso il possesso di un milione di BTC e sono all’87% della strada per superare le partecipazioni di Satoshi. Questo sviluppo segnala un cambiamento nel mercato Bitcoin, poiché gli operatori istituzionali come BlackRock diventano alcuni dei maggiori detentori di Bitcoin.

La crescente influenza degli ETF sull’offerta di Bitcoin solleva interrogativi su cosa ciò significhi per il prezzo della criptovaluta e la stabilità del mercato. Poiché l’offerta totale di Bitcoin è fissata a 21 milioni, la disponibilità limitata rende il mercato più sensibile ai grandi acquisti. Più Bitcoin detengono questi ETF, più potrebbero influenzare il prezzo ogni volta che acquistano o vendono. Alcuni analisti ritengono che la concentrazione di Bitcoin tra gli ETF potrebbe portare a una maggiore volatilità dei prezzi. In periodi di forti acquisti, i prezzi potrebbero aumentare rapidamente, mentre vendite significative potrebbero causare un calo improvviso dei prezzi. Questo effetto sarebbe particolarmente evidente a causa dell’offerta limitata di Bitcoin.

Gli esperti di mercato sottolineano anche che mentre gli ETF continuano a raccogliere più Bitcoin, ottengono un maggiore controllo sulla liquidità di Bitcoin. La liquidità si riferisce alla facilità con cui un asset può essere acquistato o venduto senza influenzare il suo prezzo. Un mercato liquido di solito ha una grande offerta disponibile per il trading, il che mantiene stabili i prezzi. Tuttavia, se pochi grandi detentori controllano la maggior parte dei Bitcoin, potrebbero involontariamente causare maggiori oscillazioni di prezzo. Ciò rende il mercato Bitcoin più soggetto a improvvisi cambiamenti di prezzo quando gli ETF decidono di acquistare di più o vendere alcune delle loro partecipazioni.

Molti investitori vedono gli ETF di Bitcoin spot come un modo sicuro e regolamentato per investire in Bitcoin, il che spiega l’elevata domanda. Questi ETF tracciano il prezzo di Bitcoin direttamente, a differenza degli ETF sui future che si basano su contratti per prevedere i prezzi futuri di Bitcoin. Poiché gli ETF spot detengono Bitcoin reali piuttosto che contratti, hanno un effetto più diretto sul mercato. Man mano che la domanda per questi fondi aumenta, gli emittenti di ETF devono acquistare più Bitcoin, il che a sua volta riduce l’offerta disponibile per altri acquirenti e può far salire il prezzo. Alcuni credono che questa forte domanda di ETF di Bitcoin spot continuerà man mano che più investitori si rivolgono a loro come un modo per ottenere esposizione a Bitcoin senza doverlo acquistare o conservare da soli.

Gli analisti prevedono che questa tendenza all’elevata accumulazione di Bitcoin da parte degli ETF potrebbe continuare, soprattutto man mano che più investitori si interessano a Bitcoin. Con l’elevata domanda di ETF di Bitcoin spot, esiste anche il rischio di potenziali oscillazioni di prezzo durante i periodi di rapidi afflussi o deflussi. Se grandi quantità di Bitcoin vengono acquistate o vendute all’improvviso, il mercato potrebbe reagire con notevoli variazioni di prezzo. Ciò perché l’offerta fissa di Bitcoin limita la quantità di nuovi Bitcoin che possono entrare nel mercato in qualsiasi momento, rendendolo sensibile ai grandi cambiamenti nella domanda. Di conseguenza, la crescente quota degli ETF nell’offerta di Bitcoin potrebbe rendere il mercato più reattivo alle improvvise attività di acquisto o vendita da parte di questi fondi.

Oltre a BlackRock, anche altri emittenti di ETF stanno accumulando notevoli riserve di Bitcoin. Insieme, questi fondi detengono una percentuale significativa dell’offerta totale di Bitcoin e le loro partecipazioni combinate si stanno avvicinando ai livelli storici. È probabile che l’influenza di questi ETF sul mercato Bitcoin cresca man mano che continueranno a raccogliere più Bitcoin. Alcuni analisti ritengono che, a lungo termine, questa concentrazione di Bitcoin negli ETF potrebbe portare a cambiamenti nel modo in cui viene fissato il prezzo di Bitcoin, poiché questi fondi diventano attori principali nel mercato.

Se alla fine gli ETF riterranno più Bitcoin di Satoshi Nakamoto, ciò segnerebbe un cambiamento simbolico nella storia di Bitcoin. In origine, Bitcoin veniva estratto e detenuto da privati e piccoli investitori. Ora, le grandi istituzioni finanziarie stanno assumendo un ruolo di primo piano nella proprietà di Bitcoin. Questo cambiamento ha sia sostenitori che critici. Alcuni sostengono che il coinvolgimento istituzionale può portare stabilità e legittimità a Bitcoin, rendendolo più accettabile nella finanza tradizionale. Altri temono che vada contro la visione originale di Bitcoin come una valuta decentralizzata, peer-to-peer, che opera al di fuori dei sistemi finanziari tradizionali.

L’impatto di questi ETF su Bitcoin va oltre il prezzo e l’offerta. Possedendo una grande quantità di Bitcoin, gli ETF stanno modellando il modo in cui l’asset viene visto dal pubblico e dagli enti di regolamentazione finanziaria. Man mano che questi fondi acquisiscono maggiore influenza, potrebbero anche affrontare un maggiore controllo da parte degli enti normativi che desiderano garantire che il mercato rimanga equo e stabile. Qualsiasi modifica alla regolamentazione potrebbe influire sul modo in cui gli ETF gestiscono le proprie partecipazioni in Bitcoin e, a sua volta, influenzare il mercato Bitcoin. Gli investitori e gli osservatori del mercato stanno tenendo d’occhio come si sviluppa questa situazione, poiché potrebbe portare a nuove regole o restrizioni sugli ETF di Bitcoin in futuro.

L’impennata della domanda di Bitcoin da parte degli ETF spot statunitensi sta creando una nuova dinamica nel mercato delle criptovalute. Mentre gli ETF continuano ad acquistare più Bitcoin di quanti i minatori riescano a produrre, stanno diventando attori importanti nel mercato. Con quasi un milione di BTC già detenuti da questi fondi, la loro influenza su prezzo e liquidità sta crescendo. Sebbene ciò possa portare vantaggi come un maggiore interesse per Bitcoin, solleva anche preoccupazioni sulla potenziale volatilità dei prezzi e la concentrazione della proprietà. Mentre questa tendenza continua, sia gli investitori che gli analisti stanno osservando attentamente per vedere come plasmerà il futuro di Bitcoin.

La Microsoft potrebbe presto decidere se investire in Bitcoin. Il 24 ottobre, Microsoft Corp. (MSFT) ha depositato un documento presso la Securities and Exchange Commission (SEC) degli Stati Uniti. Questa presentazione ha rivelato che durante l’assemblea annuale degli azionisti del 10 dicembre, si voterà su diverse questioni. Un elemento sorprendente è una proposta di “Valutazione dell’investimento in Bitcoin”. Il consiglio di amministrazione della società ha consigliato agli azionisti di votare contro questa proposta, probabilmente a causa delle preoccupazioni relative alla volatilità e all’incertezza normativa. Tuttavia, la semplice inclusione di questa proposta mostra un crescente interesse aziendale per Bitcoin.

Microsoft detiene una quantità significativa di denaro e strumenti equivalenti: 76 miliardi di dollari, secondo il rapporto finanziario del secondo trimestre del 2024. Se gli azionisti spingessero l’azienda a destinare a Bitcoin anche solo il 10% di questa somma, si tratterebbe di un investimento pari a 7,6 miliardi di dollari. A un prezzo medio di 73.000 dollari per Bitcoin (BTC), Microsoft potrebbe acquisire circa 104.109 BTC. Questa cifra è quasi undici volte superiore alle partecipazioni di Tesla, pari a 9.720 BTC, ma comunque inferiore alle 252.220 BTC di MicroStrategy. Un acquisto così ingente potrebbe avere un impatto sul prezzo del Bitcoin e creare uno shock dell’offerta, soprattutto perché oltre l’80% di tutti i BTC non si è mosso da oltre sei mesi e il saldo di BTC sugli exchange è al livello più basso degli ultimi quattro anni.

Se Microsoft investirà in Bitcoin dipenderà dal voto degli azionisti a dicembre. Negli Stati Uniti, gli azionisti di società quotate in borsa come Microsoft votano su decisioni importanti durante le assemblee annuali. I voti su proposte speciali, come quella di investire in Bitcoin, sono in genere non vincolanti. Ciò significa che la società non è tenuta ad agire in base a tali voti, ma questi riflettono il sentimento degli azionisti. Un grande azionista può costringere la società a consultare tutti gli azionisti su questioni specifiche, secondo le normative SEC.

Gli investitori istituzionali stanno mostrando un crescente interesse per Bitcoin. Reid Hoffman, fondatore di LinkedIn e membro del consiglio di amministrazione di Microsoft, ha espresso opinioni positive su Bitcoin e sulle risorse digitali. In un’intervista a Yahoo Finance, ha definito Bitcoin un deposito di valore digitale e ha sottolineato il suo ruolo nel rimodellare i sistemi finanziari. Hoffman è stato anche uno dei primi investitori in Xapo, un fornitore di servizi di custodia Bitcoin.

Se Microsoft decidesse di investire in Bitcoin, avrebbe diversi metodi da considerare. Potrebbe acquistare Bitcoin direttamente su normali exchange, in modo simile a come Tesla ha acquisito le proprie partecipazioni. Un’altra opzione è acquistare azioni di un Bitcoin spot ETF, che fornisce un’esposizione indiretta con maggiore liquidità e chiarezza normativa. Questo approccio evita i rischi associati alla detenzione di asset fisici e consente di acquistare e vendere più facilmente, migliorando l’efficienza del capitale. Microsoft potrebbe anche utilizzare leve e derivati, come le opzioni call, per aumentare l’esposizione al mercato senza impiegare ingenti capitali iniziali. Questa strategia consente la speculazione sui movimenti di prezzo e può potenzialmente amplificare i rendimenti, ma introduce un rischio aggiuntivo a causa della natura con leva di tali posizioni.

Il potenziale investimento di Microsoft in Bitcoin riflette una tendenza più ampia di domanda istituzionale per Bitcoin che colpisce l’offerta. L’interesse aziendale per Bitcoin può influire sulle dinamiche di mercato e investimenti significativi potrebbero portare a uno shock dell’offerta. Le preoccupazioni normative e la volatilità sono fattori che le aziende considerano quando esplorano investimenti in criptovalute.

Il prossimo voto di Microsoft sull’investimento in Bitcoin non è l’unica area in cui l’azienda sta spingendo i confini tecnologici. La partnership di Microsoft con OpenAI ha fatto progredire in modo significativo l’integrazione dell’intelligenza artificiale nei suoi servizi. Nel 2019, Microsoft ha investito 1 miliardo di dollari in OpenAI per collaborare allo sviluppo dell’intelligenza artificiale generale (AGI) e per costruire nuove tecnologie di supercalcolo Azure AI. Questo investimento ha reso Microsoft il partner preferito di OpenAI per la commercializzazione di nuove tecnologie AI, integrando i modelli avanzati di OpenAI nei servizi cloud Azure di Microsoft.

A gennaio 2023, Microsoft ha annunciato un ulteriore investimento pluriennale e multimiliardario in OpenAI, pari a circa 10 miliardi di dollari. Questa partnership ampliata mira ad accelerare le scoperte nell’AI combinando la ricerca all’avanguardia di OpenAI con la solida infrastruttura cloud di Microsoft. La collaborazione ha portato all’integrazione dei modelli di OpenAI, come GPT-4 e DALL·E, in vari prodotti e servizi Microsoft, inclusi i servizi Azure AI, Microsoft 365 e il motore di ricerca Bing. Questa sinergia mira a rendere le funzionalità AI avanzate più accessibili alle aziende e agli sviluppatori di tutto il mondo, promuovendo l’innovazione in tutti i settori.

Il ruolo di Microsoft nel plasmare la ricerca e l’applicazione dell’intelligenza artificiale è significativo. Il loro investimento in OpenAI e l’integrazione dei modelli AI nei loro servizi dimostrano un impegno per il progresso tecnologico. Questa attenzione all’innovazione si estende all’esplorazione di nuove opportunità di investimento, come il potenziale investimento in Bitcoin.

La pressione degli azionisti su Microsoft affinché prenda in considerazione l’investimento in Bitcoin evidenzia la crescente attrattiva delle risorse digitali. Il crescente interesse degli investitori istituzionali per Bitcoin sta influenzando l’offerta e l’adozione di Bitcoin da parte delle aziende potrebbe avere implicazioni future sul mercato. L’offerta limitata di Bitcoin e la domanda crescente potrebbero portare a impatti sui prezzi e dinamiche di mercato che sono importanti da considerare per aziende e investitori.

Le preoccupazioni normative relative agli investimenti aziendali in criptovalute rimangono un fattore significativo. Aziende come Microsoft devono affrontare la volatilità e l’incertezza normativa quando esplorano gli investimenti in Bitcoin. L’effetto degli investimenti aziendali in Bitcoin sulle dinamiche di mercato è complesso e le aziende devono valutare i potenziali vantaggi rispetto ai rischi.

Bitcoin è visto da molti come un deposito di valore digitale che rimodella i sistemi finanziari. Il potenziale impatto dell’allocazione delle riserve di cassa di Microsoft a Bitcoin è significativo. Il confronto tra le potenziali partecipazioni in Bitcoin di Microsoft con Tesla e MicroStrategy evidenzia la portata di tale investimento. I metodi di Microsoft per investire in Bitcoin direttamente o indirettamente offrono diversi livelli di esposizione e rischio.

Il prossimo voto di Microsoft sull’investimento in Bitcoin rappresenta uno sviluppo degno di nota nel mondo aziendale. L’esito del voto degli azionisti indicherà in che modo gli investitori istituzionali e le società considerano Bitcoin come parte delle loro strategie di investimento. Le azioni di Microsoft potrebbero influenzare altre aziende a esplorare gli investimenti in Bitcoin, influenzando il panorama finanziario più ampio.

Al recente vertice BRICS tenutosi a Kazan, in Russia, i leader di Brasile, Russia, India, Cina e Sudafrica si sono riuniti per discutere nuovi modi per rafforzare la cooperazione economica. Uno degli argomenti chiave all’ordine del giorno era l’uso di Bitcoin e altre criptovalute per aggirare le sanzioni occidentali. Il presidente russo Vladimir Putin ha sottolineato la necessità di alternative al dollaro statunitense, evidenziando l’importanza di trovare nuovi metodi per il commercio internazionale.

Le sanzioni economiche occidentali hanno avuto un impatto significativo sull’economia russa, limitandone la capacità di impegnarsi nei mercati globali. L’emergere di criptovalute come Bitcoin offre una potenziale soluzione. A differenza dei tradizionali sistemi finanziari dominati dal dollaro, le criptovalute operano su una tecnologia blockchain decentralizzata, rendendole meno suscettibili al controllo esterno. Questa tecnologia potrebbe consentire alle nazioni BRICS di effettuare transazioni indipendentemente dalle istituzioni finanziarie occidentali.

I legislatori BRICS hanno proposto che ai minatori russi di criptovalute venga consentito di vendere i loro Bitcoin ad acquirenti internazionali. Questa mossa consentirebbe ai paesi all’interno della coalizione di utilizzare Bitcoin e altre criptovalute per le importazioni, aggirando efficacemente i vincoli imposti dalle sanzioni. Matthew Siegel, responsabile degli asset digitali di VanEck, ha condiviso un rapporto di Bloomberg che evidenzia questi sviluppi, indicando un crescente interesse per gli asset digitali tra le nazioni BRICS.

L’economista Richard Wolff, professore emerito presso l’Università del Massachusetts Amherst, ha commentato le mutevoli dinamiche economiche globali. Ha notato che la coalizione BRICS sta guadagnando slancio, mentre gli Stati Uniti sembrano sperimentare un declino della loro influenza globale. Le osservazioni di Wolff sottolineano l’importanza degli sforzi delle nazioni BRICS per affermare un maggiore controllo sul proprio futuro economico.

Durante il vertice, il presidente Putin ha affrontato le preoccupazioni sull’uso del dollaro come arma politica. Ha affermato: “Il dollaro è stato usato come un’arma. È vero. Se non ci lasciano lavorare con esso, cos’altro dovremmo fare? Dovremmo cercare altre alternative”. Le sue osservazioni evidenziano la frustrazione per l’attuale sistema finanziario globale e il desiderio di esplorare nuovi meccanismi per il commercio internazionale e la cooperazione economica.

In risposta a queste sfide, la Russia sta lavorando attivamente alla creazione di un’infrastruttura di pagamento e regolamento che bypasserebbe il sistema di pagamento SWIFT. SWIFT è una rete di messaggistica globale utilizzata dalle banche per trasmettere in modo sicuro informazioni e istruzioni. È fortemente influenzato dai paesi occidentali, il che lo rende un potenziale strumento per applicare sanzioni. Sviluppando un’alternativa a SWIFT, la Russia e i suoi partner BRICS mirano a condurre transazioni in modo indipendente, riducendo la loro vulnerabilità alle pressioni esterne.

Questa iniziativa di de-dollarizzazione dovrebbe essere una delle proposte più concrete emerse dal vertice. Lo sviluppo di un sistema finanziario alternativo consentirebbe ai paesi BRICS di impegnarsi nel commercio internazionale senza fare affidamento sul dollaro o su istituzioni controllate dall’Occidente. Questa autonomia potrebbe portare a relazioni economiche più stabili tra gli Stati membri e rafforzare il loro potere di contrattazione collettiva sulla scena globale.

In uno sviluppo correlato, BitRiver, una società leader nel mining di criptovalute russa, e il Russian Direct Investment Fund (RDIF) hanno stretto una partnership per lanciare un’iniziativa di mining in tutto il BRICS. Questo progetto mira a stabilire centri dati crittografici e di intelligenza artificiale nelle nazioni membri. La collaborazione strategica è progettata per migliorare la potenza di calcolo, supportare il mining di asset digitali e ridurre la dipendenza dalla tecnologia e dalle sanzioni occidentali.

L’istituzione di centri dati crittografici e di intelligenza artificiale aumenterà le capacità tecnologiche dei paesi BRICS e favorirà una maggiore collaborazione nella tecnologia blockchain e nell’intelligenza artificiale. Questi data center forniranno l’infrastruttura necessaria per operazioni di mining di criptovalute su larga scala e supporteranno altre applicazioni ad alta intensità di dati. Questo investimento è in linea con l’obiettivo della coalizione di creare un ecosistema tecnologicamente avanzato.

I tempi di questa partnership coincidono con le recenti normative russe sul mining di criptovalute, che forniscono chiare linee guida operative per minatori e operatori di data center. Queste normative mirano a creare un ambiente stabile e trasparente per le attività di criptovaluta in Russia. Stabilendo un quadro legale, la Russia spera di attrarre investimenti nel settore delle criptovalute e promuovere l’innovazione.

Mentre le nazioni BRICS lavorano per creare un ecosistema autosufficiente e tecnologicamente avanzato, la partnership tra BitRiver e RDIF sottolinea la crescente influenza della coalizione nell’industria globale delle criptovalute. Mettendo in comune risorse ed esperienza, questi paesi mirano a posizionarsi all’avanguardia dello sviluppo tecnologico, riducendo la dipendenza dalla tecnologia occidentale e promuovendo la crescita economica.

L’interesse delle nazioni BRICS in Bitcoin e altre criptovalute riflette una tendenza più ampia dei paesi che esplorano asset digitali per diversificare le proprie economie. Le criptovalute offrono numerosi vantaggi, tra cui costi di transazione inferiori, tempi di regolamento più rapidi e maggiore sicurezza tramite la tecnologia blockchain. Adottando asset digitali, i paesi BRICS sperano di aumentare la loro indipendenza finanziaria e resilienza.

La mossa della Russia di autorizzare i suoi minatori a vendere Bitcoin sui mercati internazionali è particolarmente significativa. Il mining di criptovalute implica la risoluzione di complessi problemi matematici per convalidare le transazioni sulla blockchain, guadagnando nuove monete come ricompensa. Esportare Bitcoin estratti, la Russia può generare entrate e integrarsi più profondamente nel mercato globale delle criptovalute. Questa strategia potrebbe incoraggiare altre nazioni BRICS ad adottare approcci simili, rafforzando ulteriormente la posizione della coalizione nello spazio crittografico.

Lo sviluppo di un’alternativa al sistema di pagamento SWIFT potrebbe avere implicazioni di vasta portata per il commercio internazionale e la finanza. Creando una propria infrastruttura di regolamento, le nazioni BRICS possono effettuare transazioni transfrontaliere senza fare affidamento su sistemi controllati dall’Occidente. Questa autonomia consentirebbe loro di implementare politiche monetarie allineate ai loro interessi economici e ridurre l’impatto delle sanzioni esterne.

Le osservazioni dell’economista Richard Wolff evidenziano la crescente influenza delle nazioni BRICS nell’economia globale. Mentre gli Stati Uniti fanno i conti con sfide interne e mutevoli dinamiche geopolitiche, la coalizione BRICS sta cogliendo l’opportunità di migliorare la sua posizione globale. L’adozione di criptovalute e lo sviluppo di sistemi finanziari alternativi sono componenti chiave di questa strategia.

L’istituzione di centri dati crittografici e di intelligenza artificiale nei paesi membri del BRICS contribuirà anche al progresso tecnologico. Questi centri miglioreranno la potenza di calcolo, supportando non solo il mining di criptovalute, ma anche la ricerca e lo sviluppo nell’intelligenza artificiale. Gli investimenti in tecnologia sono in linea con l’obiettivo della coalizione di creare un ecosistema autosufficiente e innovativo in grado di guidare la crescita economica.

Inoltre, l’attenzione alla de-dollarizzazione rappresenta un cambiamento significativo nelle dinamiche di potere economico globale. Il dollaro USA è stato a lungo la principale valuta di riserva mondiale, dando agli Stati Uniti un’influenza considerevole sulla finanza internazionale. Riducendo la dipendenza dal dollaro, le nazioni BRICS mirano ad affermare un maggiore controllo sulle proprie economie e mitigare l’impatto delle pressioni esterne.

La partnership tra BitRiver e RDIF, insieme alle iniziative più ampie discusse al vertice BRICS, sottolinea l’importanza della collaborazione tra economie emergenti. Lavorando insieme, queste nazioni possono sfruttare i loro punti di forza collettivi per promuovere la crescita economica e il progresso tecnologico. Questa unità potrebbe portare a risultati più significativi di quanto qualsiasi singolo paese potrebbe ottenere da solo.

Mentre l’economia globale continua a evolversi, le iniziative intraprese dalle nazioni BRICS potrebbero fungere da modello per altri paesi che affrontano sfide simili. L’integrazione di criptovalute e lo sviluppo di infrastrutture finanziarie alternative rappresentano passi significativi verso un’economia globale più diversificata e resiliente. Questi sforzi potrebbero incoraggiare altre nazioni a esplorare strategie simili per aumentare la loro indipendenza economica.

Il vertice BRICS a Kazan ha evidenziato l’impegno della coalizione a esplorare alternative ai tradizionali sistemi finanziari. Adottando criptovalute come Bitcoin, sviluppando un’alternativa al sistema di pagamento SWIFT e investendo in infrastrutture tecnologiche, le nazioni BRICS si stanno posizionando come attori significativi sulla scena mondiale. Queste azioni riflettono un approccio strategico per migliorare la cooperazione economica e promuovere la crescita reciproca in un mondo

Il Bitcoin è recentemente salito a 69.000 dollari, portando il 94% di tutti i possessori di Bitcoin in profitto.

I dati della società di intelligence di mercato CryptoQuant, analizzati dall’analista indipendente Axel Adler Jr., mostrano che la maggior parte delle monete è stata acquistata a 55.000 dollari o meno. Una percentuale così alta di possessori in profitto segnala spesso che presto potrebbe verificarsi un calo dei prezzi, poiché gli investitori potrebbero decidere di realizzare profitti a questi livelli.

La storia rivela che quando una larga parte della fornitura di Bitcoin è in profitto, il mercato tende a vedere una correzione. Alla fine di settembre, quando una percentuale simile di possessori era in profitto, il prezzo del Bitcoin è sceso da 65.800 dollari a meno di 60.000 dollari. Un’altra istanza si è verificata a marzo 2024, quando il Bitcoin ha raggiunto un nuovo massimo storico sopra i 73.800 dollari. Questo aumento è stato alimentato dai flussi di capitale verso gli ETF di Bitcoin spot con sede negli Stati Uniti e dall’attesa dell’evento halving del Bitcoin del 2024. Dopo questo picco, il prezzo è sceso del 23%, raggiungendo un minimo di 56.500 dollari il 1° maggio.

Attualmente, il Bitcoin incontra una forte resistenza al livello di 69.000 dollari. Il trader giapponese Jusko Trader ha notato che il Bitcoin sta incontrando un’importante zona di liquidità tra 67.300 e 69.400 dollari. Quest’area ha agito come una barriera negli ultimi sei mesi, impedendo al prezzo di mantenersi a livelli superiori. Il recente pullback è visto come salutare e alcuni credono che lo slancio rialzista rimanga.

Se il Bitcoin riuscisse a superare questa resistenza, ciò potrebbe innescare la liquidazione di oltre 1,6 miliardi di dollari in posizioni short con leva su tutti gli exchange. Tale mossa potrebbe portare a un rapido aumento dei prezzi a causa degli short squeeze, in cui i venditori allo scoperto sono costretti a riacquistare le loro posizioni a prezzi più alti.

Un fattore che potrebbe aiutare il Bitcoin a superare il livello di 69.000 dollari è l’aumento degli afflussi nei fondi negoziati in borsa (ETF) di Bitcoin spot negli Stati Uniti. Dall’11 ottobre, questi afflussi hanno guadagnato slancio, raggiungendo i 21,2 miliardi di dollari entro il 22 ottobre, secondo i dati di Farside Investors. Il crescente interesse per gli ETF di Bitcoin suggerisce che gli investitori istituzionali stanno entrando nel mercato, il che potrebbe fornire ulteriore pressione all’acquisto.

In altri sviluppi, il CEO di Tether, Paolo Ardoino, ha parlato alla DC Fintech Week tramite collegamento video. Tether è il principale emittente globale di stablecoin, in particolare USDT, che è ancorato al dollaro statunitense. Le stablecoin come USDT svolgono un ruolo cruciale nell’ecosistema delle criptovalute fornendo liquidità e un mezzo di scambio stabile.

Ardoino ha sottolineato l’importanza di regolamenti criptografici sensati negli Stati Uniti. Ha affermato che le normative dovrebbero proteggere gli utenti finali e consentire alle innovazioni sulle stablecoin di continuare a offrire un’ancora di salvezza alle persone in parti del mondo in cui non hanno accesso ad asset basati sul dollaro. In molti paesi con elevata inflazione, le stablecoin forniscono un’alternativa essenziale per preservare il valore.

Tether ha collaborato con le forze dell’ordine in 45 paesi, tra cui l’FBI e il Secret Service degli Stati Uniti. Ardoino ha sostenuto che il livello di cooperazione di Tether e il numero di relazioni con le agenzie che intrattiene sono ineguagliati da altre società finanziarie. Ha sottolineato che Tether è sopravvissuta a significativi riscatti nel 2022, per un totale di oltre il 10% delle sue riserve, dimostrando la resilienza finanziaria dell’azienda.

Le riserve di Tether sono sovracollateralizzate al 104%, con l’84% supportato da buoni del Tesoro statunitense. Ardoino ha affermato che il lavoro più importante di un emittente di stablecoin è essere in grado di liquidare le riserve e ripagare tutti durante i periodi di riscatto. Ha sostenuto che le partecipazioni di Tether nel debito statunitense sono sostanziali, rivaleggiando con quelle di un paese di medio livello, ma presentano un rischio minore perché non sono controllate da una singola entità.

Sebbene Tether si concentri sui mercati al di fuori degli Stati Uniti, Ardoino ha espresso la speranza che gli Stati Uniti svilupperanno regolamenti crittografici sensati. Crede che tali normative consentiranno alle innovazioni sulle stablecoin di prosperare e continuare a fornire vantaggi a livello globale. Ha anche notato sfide con gli standard europei sulle stablecoin, in particolare per quanto riguarda le riserve di cassa, suggerendo che le normative dovrebbero essere progettate per proteggere i consumatori senza soffocare l’innovazione.

Nell’arena legislativa statunitense, il rappresentante francese Hill, che guida il gruppo sulle criptovalute all’interno della Commissione per i servizi finanziari della Camera, ha parlato del potenziale della legislazione sulle criptovalute e sulle stablecoin. Ha accennato al fatto che esiste la possibilità che tale legislazione guadagni terreno nelle ultime settimane della sessione del Congresso nota come periodo del “lame duck”. Hill ha indicato che il Senato ha lasciato spazio in un pacchetto di spesa per la difesa per potenziali aggiunte ai servizi finanziari. Tuttavia, ha riconosciuto che la strategia legislativa potrebbe dipendere dall’esito delle elezioni presidenziali.

Se la legislazione crittografica non dovesse avanzare quest’anno, Hill ha affermato che sarebbe una priorità assoluta per la sessione che inizierà nel 2025. Ciò suggerisce che i responsabili politici riconoscono la crescente importanza delle criptovalute e la necessità di un chiaro quadro normativo per sostenere l’innovazione pur proteggendo i consumatori.

Questi sviluppi evidenziano l’intersezione tra dinamiche di mercato, innovazione tecnologica e considerazioni normative nello spazio delle criptovalute. Mentre Bitcoin si aggira vicino a livelli di prezzo critici, le azioni di investitori, istituzioni e autorità di regolamentazione svolgeranno ruoli significativi nel plasmare la sua futura traiettoria.

Gli investitori e gli appassionati dovrebbero rimanere informati su queste tendenze. Comprendere come interagiscono fattori come i livelli di profitto dei possessori, le zone di resistenza, gli afflussi di ETF e gli sviluppi normativi può fornire informazioni preziose. Il mercato delle criptovalute rimane volatile e complesso, sottolineando l’importanza della due diligence e della partecipazione cauta.

I futuri movimenti del Bitcoin probabilmente dipenderanno da una combinazione di dinamiche di mercato, cambiamenti normativi e adozione più ampia. Con una parte significativa dei possessori di Bitcoin in profitto, esiste il potenziale per una maggiore pressione di vendita. Tuttavia, fattori come l’aumento degli afflussi di ETF e gli sviluppi normativi positivi potrebbero supportare un ulteriore apprezzamento del prezzo.

Man mano che il mercato si evolve, i partecipanti devono navigare con consapevolezza e prudenza. L’interazione tra le forze di mercato e le azioni normative continuerà a plasmare il panorama delle criptovalute. Rimanere informati e agire con cautela è essenziale per chiunque sia coinvolto in questo mercato dinamico.

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L’hash rate di Bitcoin ha raggiunto un nuovo massimo storico di 791,62 milioni di terahash al secondo (TH/s). Questo aumento segna un incremento del 74% rispetto all’anno scorso. L’hash rate misura la potenza di calcolo totale utilizzata dai miner per elaborare le transazioni e proteggere la rete. Un hash rate più elevato significa che la rete è più sicura ed efficiente.

All’inizio di ottobre, i dati mostravano che l’hash rate oscillava tra 574 milioni e 742 milioni di TH/s. Questi cambiamenti suggerivano un aumento significativo. Alla fine, l’hash rate ha superato i 791 milioni di TH/s, dove è rimasto stabile per due giorni.

Le attrezzature di mining avanzate hanno svolto un ruolo chiave in questo aumento. I nuovi macchinari per il mining sono più potenti e più efficienti, consentendo ai miner di elaborare più transazioni. Questa spinta tecnologica ha migliorato la sicurezza della rete.

Anche i miner di Bitcoin quotati in borsa negli Stati Uniti hanno influenzato l’aumento dell’hash rate. Aziende come Marathon Digital, CleanSpark e IREn ora controllano circa il 29% dell’hash rate della rete globale. Secondo gli analisti di J.P. Morgan, 14 operazioni di mining con sede negli Stati Uniti sono diventate importanti attori globali. I loro vantaggi in termini di efficienza e finanziamenti li aiutano a resistere alle fluttuazioni del mercato ed espandere le loro attività di mining.

Questi grandi miner beneficiano di economie di scala. Possono investire in attrezzature di mining avanzate e garantire tariffe elettriche migliori. Ciò li rende più competitivi rispetto alle operazioni più piccole. L’aumento dei miner quotati negli Stati Uniti ha cambiato il panorama del mining.

Sebbene un hash rate più elevato rafforzi la sicurezza della rete, aumenta anche la concorrenza tra i miner. Il costo di mining di un Bitcoin sta diventando più costoso. I miner devono investire in attrezzature migliori e consumare più elettricità per rimanere competitivi.

La difficoltà di mining di Bitcoin si sta avvicinando a un record. La difficoltà di mining misura quanto è difficile trovare un nuovo blocco. Viene regolata ogni 2016 blocchi, circa ogni due settimane, per mantenere un tempo di blocco costante di 10 minuti. Al blocco 866.682, la difficoltà è di 92,05 trilioni, appena al di sotto del record di 92,7 trilioni raggiunto l’11 settembre 2024.

La prossima regolazione della difficoltà è prevista per il 22 ottobre. Si stima che aumenterà di almeno il 4,17%, raggiungendo 95,88 trilioni. Ciò renderà il mining ancora più impegnativo. I miner avranno bisogno di più potenza computazionale per trovare blocchi validi.

Nonostante l’aumento della difficoltà e dell’hash rate, i miner stanno ancora ottenendo entrate costanti. Il 20 ottobre 2024, le entrate giornaliere del mining di Bitcoin erano di 38,38 milioni di dollari, un leggero calo dell’1,17% rispetto al giorno precedente. Tuttavia, le entrate sono diminuite del 33,2% rispetto allo stesso periodo dell’anno scorso. Questa diminuzione è dovuta in parte alla riduzione della ricompensa per blocco dell’evento di halving all’inizio dell’anno.

L’evento di halving ha ridotto la ricompensa per blocco da 6,25 BTC a 3,125 BTC. L’halving si verifica circa ogni quattro anni per controllare l’offerta di Bitcoin e ridurre l’inflazione. Sebbene supporti il valore a lungo termine, riduce i guadagni dei miner per blocco.

Man mano che il mining diventa meno redditizio, le operazioni più piccole potrebbero incontrare difficoltà. Trovare blocchi validi è più difficile e i costi operativi rimangono elevati. Esiste la possibilità di consolidamento del settore, in cui le aziende più grandi assorbono quelle più piccole o le costringono a uscire dal mercato.

Domenica, il prezzo di Bitcoin ha superato i 69.000$, raggiungendo un picco intraday di 69.363$ per moneta. Nell’ultima settimana, Bitcoin ha guadagnato il 9,3%. Dall’inizio dell’anno, si è espanso del 63% e negli ultimi 12 mesi è aumentato del 132%. Queste cifre mostrano una solida performance del mercato.

Il volume globale degli scambi nell’intera economia delle criptovalute è di 71,30 miliardi di dollari, con Bitcoin che contribuisce con 15,25 miliardi di dollari. L’ultima volta che Bitcoin ha raggiunto questi livelli di prezzo è stato alla fine di luglio 2024. Successivamente, è sceso bruscamente a 49.577$ durante la prima settimana di agosto. Questa volta, Bitcoin è risalito gradualmente fino al segno di 69.000$.

Nei mercati dei derivati, ci sono state liquidazioni per 117,7 milioni di dollari nell’ultimo giorno. Le liquidazioni avvengono quando i trader non riescono a soddisfare i requisiti di margine, portando alla chiusura delle posizioni. Sorprendentemente, le liquidazioni di Bitcoin sono state inferiori a quelle di ApeCoin (APE) ed Ethereum (ETH), che hanno registrato perdite maggiori. Ciò suggerisce che i trader di Bitcoin stanno gestendo il rischio in modo più efficace.

In Corea del Sud, Bitcoin viene scambiato a un prezzo inferiore. Sulla borsa Upbit, ha un prezzo di 68.809$, mentre supera i 69.000$ altrove. Questa differenza di prezzo riflette le variazioni del mercato regionale.

L’aumento significativo dell’hash rate e della difficoltà di mining ha diverse implicazioni. Per la rete, aumenta la sicurezza, rendendo più difficile il lancio di attacchi da parte di malintenzionati. Per i miner, la concorrenza si intensifica. Hanno bisogno di attrezzature più efficienti ed elettricità più economica per continuare a essere redditizi.

L’aumento delle attrezzature di mining avanzate contribuisce all’hash rate più elevato. Queste macchine eseguono più calcoli al secondo utilizzando meno energia. Questa efficienza è cruciale man mano che la difficoltà del mining aumenta.

I miner quotati in borsa hanno vantaggi che mancano alle operazioni più piccole. Hanno un migliore accesso al capitale, che consente loro di investire in tecnologie all’avanguardia. I loro vantaggi di finanziamento li aiutano ad espandersi anche quando le condizioni di mercato sono difficili.

I miner più piccoli potrebbero affrontare delle sfide. Man mano che il mining diventa più competitivo, potrebbero avere difficoltà a coprire i costi. Alcuni potrebbero unirsi a pool di mining per combinare risorse e aumentare le loro possibilità di trovare blocchi. Altri potrebbero concentrarsi sulle energie rinnovabili per ridurre le spese elettriche.

L’industria mineraria potrebbe vedere una consolidazione. Le aziende più grandi potrebbero acquisire quelle più piccole. Ciò potrebbe portare a un panorama minerario più centralizzato, il che solleva preoccupazioni sulla decentralizzazione.

L’aumento del prezzo di Bitcoin riflette un grande interesse degli investitori. Gli alti volumi di scambi indicano una partecipazione attiva al mercato. La ripresa del prezzo dai cali precedenti mostra resilienza.

Le liquidazioni nel mercato delle criptovalute possono indicare volatilità. Il livello più basso di liquidazioni di Bitcoin suggerisce che i trader sono cauti. Liquidazioni più elevate in altre criptovalute indicano una maggiore assunzione di rischi in quei mercati.

La differenza di prezzo in Corea del Sud, a volte chiamata “premio kimchi”, può essere dovuta a fattori normativi o alla domanda locale. Comprendere queste variazioni aiuta a valutare il mercato globale.

I progressi nella tecnologia mineraria continueranno a influenzare la rete. Attrezzature più efficienti migliorano la sicurezza, ma aumentano il livello di partecipazione. Anche le preoccupazioni ambientali spingono l’innovazione verso soluzioni a basso consumo energetico.

L’evento di halving gioca un ruolo cruciale nell’ecosistema Bitcoin. Riducendo la ricompensa per blocco, controlla l’offerta e influenza le entrate del miner. I miner devono adattarsi a questi cambiamenti per rimanere redditizi.

La rete Bitcoin è più forte che mai, con un hash rate record e una difficoltà di mining crescente. Il settore si sta evolvendo e i grandi miner quotati negli Stati Uniti stanno guadagnando importanza. Sebbene esistano sfide per i miner più piccoli, la comunità continua ad adattarsi. Il mercato mostra fiducia in Bitcoin, il che si riflette nel suo prezzo e nei volumi di scambi.

Gli investitori e gli appassionati dovrebbero osservare questi sviluppi. Comprendere i fattori che influenzano la rete e il mercato di Bitcoin aiuta a prendere decisioni informate. I cambiamenti in corso evidenziano la natura dinamica dello spazio delle criptovalute.

Bitcoin è sulla buona strada per raggiungere un prezzo di sei cifre, secondo Matt Hougan, Chief Investment Officer di Bitwise. Crede che il trend rialzista di Bitcoin sia diventato ancora più forte nelle ultime settimane. Un mix di interesse istituzionale, fattori macroeconomici e dati on-chain supportano questa previsione.

Gli investitori istituzionali svolgono un ruolo importante nel far salire Bitcoin oltre i 100.000 dollari. I fondi negoziati in borsa (ETF) focalizzati su Bitcoin hanno visto una crescita enorme. Eric Balchunas, un esperto di ETF, ha notato che gli ETF spot di Bitcoin statunitensi hanno superato i 20 miliardi di dollari in flussi netti. Questi ETF ora gestiscono oltre 65 miliardi di dollari in asset. Agli ETF sull’oro sono serviti anni per raggiungere numeri simili, ma i prodotti Bitcoin hanno raggiunto questo traguardo in un anno. Ciò dimostra una forte domanda sia da parte degli investitori retail che da parte di quelli istituzionali.

Anche i dati on-chain indicano un aumento del prezzo di Bitcoin. I grandi detentori, noti come balene, stanno comprando Bitcoin a tassi senza precedenti. I dati di CryptoQuant mostrano che l’interesse aperto di Bitcoin ha raggiunto un massimo storico di 20 miliardi di dollari. I nuovi wallet delle balene ora controllano il 9,3% della fornitura totale di Bitcoin. Ki Young Ju, il fondatore di CryptoQuant, evidenzia questi trend come segnali di crescente fiducia nel mercato.

Le imminenti elezioni presidenziali statunitensi potrebbero avere un impatto sui prezzi di Bitcoin. Il candidato pro-Bitcoin Donald Trump è in testa a diversi sondaggi sulle scommesse on-chain su piattaforme come Kalshi e Polymarket. Gli esperti credono che Bitcoin avrà un andamento positivo indipendentemente dal partito che vincerà la Casa Bianca. Il clima politico potrebbe influenzare le politiche normative che riguardano Bitcoin e le altre criptovalute.

È previsto che la liquidità fluisca presto verso asset rischiosi come Bitcoin. I dati stagionali suggeriscono che il quarto trimestre spesso vede guadagni nel mercato delle criptovalute. I nuovi massimi dei prezzi delle azioni e i tagli dei tassi globali da parte delle banche centrali, inclusa la Federal Reserve, supportano questa prospettiva. Storicamente, Bitcoin ha guadagnato più spesso che no nel quarto trimestre. Un ambiente a bassi tassi di finanziamento potrebbe ulteriormente favorire questo trend.

L’ETF su Bitcoin di BlackRock attrae appassionati di criptovalute nuovi a Wall Street. Samara Cohen, Chief Investment Officer per gli ETF e gli investimenti indicizzati di BlackRock, ha notato che molti investitori si stanno riversando sui loro prodotti negoziati in borsa spot su Bitcoin (ETP). Ha detto che il 75% di questi investitori non aveva mai posseduto un ETF iShares prima. Ciò indica che gli investitori in criptovalute stanno imparando i benefici dei wrapper ETF.

Prima che la US Securities and Exchange Commission approvasse i fondi spot su Bitcoin, gli investitori avevano opzioni limitate per comprare e conservare criptovalute. Gli exchange centralizzati come Coinbase erano tra le scelte più user-friendly. Tuttavia, il lancio degli ETP su Bitcoin dimostra che gli exchange di criptovalute non stavano soddisfacendo tutte le esigenze degli investitori in asset digitali. Il wrapper ETF offre un modo più accessibile e regolamentato di investire in Bitcoin.

Chainalysis riferisce che il Nord America rimane il più grande mercato di criptovalute a livello globale, rappresentando quasi il 23% di tutto il volume di trading di criptovalute. Tra luglio 2023 e luglio 2024, sono stati ricevuti 1,3 trilioni di dollari in valore on-chain. La società di venture capital a16z ha scoperto nel suo rapporto sullo stato delle criptovalute che oltre 40 milioni di americani possiedono criptovalute. L’adozione è arrivata principalmente dai clienti di gestione patrimoniale che chiedono ai consulenti di aggiungere nuovi prodotti spot sulle criptovalute ai loro portafogli.

Il volume degli scambi e gli aumenti di prezzo indicano un crescente interesse per Bitcoin e le altre criptovalute. Bitcoin ha raggiunto questa settimana il suo livello più alto da luglio, scambiando sopra i 68.300 dollari. Ha chiuso il terzo trimestre in rialzo di circa il 140% rispetto allo stesso trimestre dell’anno precedente, superando l’S&P 500. Anche le azioni allineate alle criptovalute come Coinbase hanno visto guadagni significativi, con Coinbase che ha chiuso con un rialzo di circa il 24% questa settimana.

Educare gli investitori in criptovalute sui benefici dei prodotti negoziati in borsa fa parte della strategia per attrarre clienti verso questi fondi. Cohen ha menzionato che si aspettavano di educare gli investitori degli ETF sulle criptovalute e Bitcoin. Invece, si sono ritrovati a insegnare agli investitori in criptovalute i vantaggi del wrapper ETF.

Anche i grandi investitori stanno mostrando interesse. Le presentazioni 13F, che rivelano le posizioni azionarie trimestrali, mostrano che l’80% degli acquirenti di questi nuovi prodotti spot su Bitcoin negli Stati Uniti sono investitori diretti. Di questi, il 75% non aveva mai posseduto prima un ETF iShares. Questo afflusso suggerisce che gli ETF su Bitcoin stanno attraendo un nuovo segmento di investitori che sono entusiasti delle criptovalute ma sono nuovi nei mercati finanziari tradizionali.

Il consenso tra i sostenitori delle criptovalute è ottimista. Si aspettano che la liquidità fluisca verso asset rischiosi come Bitcoin, supportati da trend stagionali e fattori macroeconomici. Gli investitori istituzionali, l’accumulo delle balene e le imminenti elezioni presidenziali statunitensi contribuiscono a una prospettiva rialzista. Con oltre 40 milioni di americani che possiedono criptovalute e una forte domanda di ETF su Bitcoin, il mercato sembra avviato verso una crescita significativa.

I tagli dei tassi globali da parte di banche centrali come la Federal Reserve potrebbero influenzare la liquidità del mercato. Un ambiente a bassi tassi di finanziamento potrebbe favorire gli investimenti in asset rischiosi come Bitcoin. Il clima politico, specialmente con candidati pro-Bitcoin come Donald Trump, potrebbe influenzare le politiche normative e l’adozione delle criptovalute.

Gli esperti suggeriscono che questi fattori sono una solida argomentazione a favore del fatto che Bitcoin raggiunga un prezzo di sei cifre. La rapida crescita degli ETF su Bitcoin, l’accumulo di wallet delle balene e una più ampia accettazione sia da parte degli investitori retail che di quelli istituzionali indicano un futuro positivo. Mentre Bitcoin continua a superare gli asset tradizionali come l’oro e l’S&P 500, più investitori potrebbero rivolgersi alle criptovalute come aggiunte preziose ai loro portafogli.

L’interesse aperto di Bitcoin che raggiunge un massimo storico significa una maggiore attività nei mercati dei future e delle opzioni. Questa metrica riflette il numero totale di contratti di derivati in sospeso. Un interesse aperto elevato spesso correla con una maggiore liquidità e volatilità del mercato, che può portare a significativi movimenti di prezzo.

Le wallet delle balene che controllano una porzione maggiore della fornitura di Bitcoin possono influenzare le dinamiche del mercato. Quando le balene accumulano Bitcoin, spesso è un segnale di sentimento rialzista. Le loro azioni possono influenzare i trend dei prezzi a causa delle quantità sostanziali che detengono. Monitorare l’attività delle balene fornisce informazioni sul sentimento del mercato e sui potenziali movimenti futuri.

Il confronto tra gli ETF su Bitcoin e gli ETF sull’oro evidenzia la rapida adozione degli asset digitali. Mentre l’oro è stata una riserva tradizionale di valore, Bitcoin sta emergendo come un’alternativa moderna. Il fatto che gli ETF su Bitcoin abbiano raggiunto asset significativi in gestione più rapidamente degli ETF sull’oro suggerisce un cambiamento nelle preferenze degli investitori.

I dati stagionali che supportano un rally di Bitcoin nel quarto trimestre si basano su trend storici. Negli anni precedenti, Bitcoin ha spesso visto aumenti di prezzo durante questo periodo. Vari fattori, come le strategie di investimento di fine anno e il sentimento del mercato, contribuiscono a questo andamento.

Le politiche delle banche centrali, comprese le decisioni sui tassi di interesse della Federal Reserve, influenzano la liquidità globale. Tassi di interesse più bassi possono incoraggiare l’investimento in asset a più alto rischio come Bitcoin. Gli investitori che cercano rendimenti migliori potrebbero allocare più fondi alle criptovalute quando gli asset tradizionali offrono rendimenti più bassi.

L’impatto delle elezioni presidenziali statunitensi sui prezzi di Bitcoin è sfaccettato. Gli approcci normativi alle criptovalute variano tra i partiti politici e i candidati. Un’amministrazione pro-Bitcoin potrebbe promuovere un ambiente più favorevole all’adozione delle criptovalute. Tuttavia, la natura decentralizzata di Bitcoin gli consente anche di prosperare indipendentemente dai cambiamenti politici.

Molteplici fattori contribuiscono alla prospettiva ottimistica che Bitcoin raggiunga un

La più grande novità nel mondo delle criptovalute quest’anno è l’approvazione dei fondi negoziati in borsa (ETF) di Bitcoin spot in Nord America. Da quando questi ETF sono entrati nel mercato a gennaio, hanno riscosso un enorme successo. Hanno contribuito a spostare le criptovalute dalla nicchia al mainstream. Questo cambiamento ha ampliato l’adozione globale, secondo un nuovo rapporto della società di analisi dei dati blockchain Chainalysis.

L’arrivo di istituzioni finanziarie tradizionali come BlackRock, Fidelity e Goldman Sachs ha cambiato il settore delle criptovalute. Il loro coinvolgimento ha reso gli Stati Uniti una forza trainante nel mercato globale delle criptovalute. Eric Jardine, responsabile della ricerca sui crimini informatici presso Chainalysis, afferma che questo sviluppo ha fondamentalmente alterato la scena in Nord America e ha effetti globali.

Il Nord America rappresenta ora il 22,5% dell’attività globale di criptovalute, con un valore stimato di 1,3 trilioni di dollari nella catena. Questa quota significativa evidenzia la crescente influenza della regione nel mondo delle criptovalute. L’introduzione degli ETF Bitcoin ha segnato un importante punto di svolta per il settore. Forniva uno strumento chiaro e ben definito per le istituzioni per partecipare al mercato delle criptovalute. Questa mossa ha legittimato Bitcoin come classe di attività e ha portato un nuovo gruppo di partecipanti che in precedenza erano esitanti.

L’approvazione da parte della Securities and Exchange Commission (SEC) ha consentito alle entità finanziarie tradizionali di entrare nello spazio crittografico con fiducia. Prima di questa decisione, molte istituzioni non erano disposte o non potevano partecipare a causa di incertezze normative. Ora, uno sorprendente 70% dei trasferimenti di criptovalute in Nord America supera 1 milione di dollari. Ciò riflette la crescente influenza dei principali attori finanziari nel mercato delle criptovalute della regione. Dimostra anche che gli investitori su larga scala stanno diventando più attivi nelle transazioni di criptovaluta.

Gli investitori istituzionali stanno portando molta liquidità sul mercato. Questo afflusso di capitale potrebbe avvantaggiare i primi utenti di criptovalute. Jardine suggerisce che la maggiore liquidità potrebbe far salire i prezzi nel lungo termine. Le attività acquistate e trasferite su catena in passato potrebbero vedere aumentare il loro valore man mano che i grandi investitori istituzionali investono di più. Ciò potrebbe tradursi in guadagni significativi per coloro che hanno investito in anticipo in Bitcoin e altre criptovalute.

Su scala globale, il dominio del Nord America nel mercato delle criptovalute potrebbe incoraggiare altre regioni a seguire l’esempio. Anche le istituzioni finanziarie tradizionali in altri paesi potrebbero iniziare a partecipare a questa classe di attività. Ciò potrebbe stimolare l’adozione di criptovalute alla base in tutto il mondo. Jardine si riferisce a questo come un “effetto di legittimazione che filtra”. Man mano che Bitcoin viene riconosciuto come una classe di attività legittima, più persone si sentiranno a proprio agio ad adottarla. Ciò potrebbe portare a una maggiore attività globale delle criptovalute e a una più ampia accettazione delle criptovalute nelle transazioni quotidiane.

La popolarità dell’ETF Bitcoin spot ha addirittura superato quella dell’ETF gold nei suoi primi cento giorni. È diventato l’ETF più popolare della storia in quel periodo. Ciò dimostra che Bitcoin e altre criptovalute sono qui per restare. Dai dati finora raccolti, sembra che faranno parte del panorama finanziario per il lungo periodo. Il confronto con gli ETF oro evidenzia l’interesse significativo e la fiducia che gli investitori ripongono in Bitcoin come riserva di valore e veicolo di investimento.

La trasformazione della scena delle criptovalute in Nord America ha implicazioni globali. Il coinvolgimento di importanti attori finanziari conferisce maggiore credibilità al settore. Segnala anche un cambiamento nel modo in cui vengono percepite le criptovalute. Non più considerati investimenti rischiosi o marginali, stanno diventando asset tradizionali. Questo cambiamento potrebbe portare a un uso più diffuso delle criptovalute in vari settori, tra cui vendita al dettaglio, tecnologia e finanza.

L’influenza della decisione della SEC sugli ETF Bitcoin non può essere sopravvalutata. Fornendo chiarezza normativa, la SEC ha consentito alle istituzioni di entrare nel mercato con fiducia. Questa mossa ha avuto un effetto a catena in tutto il settore. Ha incoraggiato più istituzioni finanziarie tradizionali a considerare la criptovaluta come un investimento praticabile. L’approvazione normativa è cruciale per la partecipazione istituzionale, poiché riduce il rischio associato a classi di attività nuove ed emergenti.

La crescita dei trasferimenti di criptovalute superiori a 1 milione di dollari in Nord America evidenzia il ruolo degli investitori istituzionali. La loro partecipazione aumenta la liquidità del mercato e può portare alla stabilità dei prezzi. Ciò avvantaggia non solo i grandi investitori, ma anche gli appassionati individuali e i primi utenti. Una maggiore liquidità significa che acquistare e vendere criptovalute diventa più facile ed efficiente, il che può attrarre ancora più partecipanti al mercato.

Man mano che un maggior numero di istituzioni finanziarie partecipa, potremmo assistere a una maggiore innovazione nello spazio crittografico. Potrebbero emergere nuovi prodotti e servizi finanziari, rendendo più facile per le persone investire e utilizzare le criptovalute. Ad esempio, potrebbero diventare disponibili piattaforme più user-friendly, strumenti di investimento e soluzioni di pagamento. Ciò potrebbe ulteriormente guidare l’adozione globale e consolidare lo status di Bitcoin come classe di attività riconosciuta.

Jardine vede anche il dominio nordamericano guidare l’adozione globale a livello di base. Crede che man mano che gli Stati Uniti riconosceranno Bitcoin come una classe di attività a sé stante, si aprirà l’adozione per più persone in tutto il mondo. Altre grandi istituzioni in diversi paesi potrebbero iniziare a partecipare anche a questa classe di attività. Ciò potrebbe portare a un effetto domino, in cui la legittimazione di Bitcoin in una regione incoraggia l’accettazione in altre.

I primi utenti di criptovalute trarranno vantaggio da questa maggiore partecipazione istituzionale. L’afflusso di capitali da parte dei principali attori finanziari potrebbe far aumentare i prezzi nel lungo termine. Ciò significa che gli individui che hanno investito in anticipo in Bitcoin e altre criptovalute potrebbero vedere rendimenti significativi sui propri investimenti. Evidenzia anche il potenziale per nuovi investitori di entrare nel mercato e partecipare alla crescita di questa classe di attività.

Il confronto tra ETF Bitcoin ed ETF oro sottolinea le mutevoli preferenze degli investitori. L’oro è stato a lungo considerato un bene rifugio, ma la rapida popolarità degli ETF Bitcoin suggerisce che le criptovalute stanno diventando una scelta preferita per la diversificazione. Questo cambiamento potrebbe avere effetti duraturi sulle strategie di investimento e sulla gestione del portafoglio nel settore finanziario.

Oltre alle implicazioni finanziarie, la legittimazione di Bitcoin attraverso gli ETF e la partecipazione istituzionale potrebbe avere benefici tecnologici. Un maggiore investimento nello spazio crittografico può portare a progressi nella tecnologia blockchain, nelle misure di sicurezza e nelle infrastrutture. Ciò potrebbe migliorare la funzionalità generale e l’affidabilità delle reti di criptovaluta.

In conclusione, l’approvazione degli ETF Bitcoin spot in Nord America ha avuto un impatto significativo sul mercato globale delle criptovalute. Ha portato le istituzioni finanziarie tradizionali nello spazio, aumentato la liquidità del mercato e legittimato Bitcoin come classe di attività. Questa trasformazione potrebbe portare a una maggiore adozione globale e avvantaggiare sia i primi utenti che i nuovi partecipanti. Il coinvolgimento di importanti attori finanziari segna una nuova era per le criptovalute, in cui sono integrate nella finanza tradizionale e accessibili a un pubblico più ampio.

Man mano che il settore delle criptovalute continua a evolversi, sarà importante monitorare in che modo questi cambiamenti influenzano i mercati in tutto il mondo. L’influenza delle istituzioni nordamericane potrebbe plasmare il futuro delle criptovalute e il loro ruolo nell’economia globale. Con una maggiore partecipazione, innovazione e accettazione, Bitcoin e altre criptovalute potrebbero diventare parte integrante dei nostri sistemi finanziari.