Binance, die weltweit größte Kryptowährungsbörse nach Handelsvolumen, hat einen neuen Service namens Binance Wealth eingeführt. Diese Plattform soll Vermögensverwaltern dabei helfen, vermögende Privatpersonen (HNWI) in die Welt der digitalen Vermögenswerte zu bringen. Mit Binance Wealth können Private-Client-Manager ihre Kunden ganz einfach einbinden. Sie kümmern sich um die KYC-Dokumentation (Know-Your-Customer) und erstellen für jeden Kunden auf Binance individuelle Unterkonten. Dieses Setup ermöglicht es Kunden, eine Vielzahl von Kryptowährungen wie Bitcoin (BTC) und Ether (ETH) zu handeln und zu staken.

Der Service vermittelt das Gefühl traditioneller Vermögensverwaltung, konzentriert sich jedoch auf digitale Vermögenswerte. Vermögensverwalter können das Engagement ihrer Kunden in Kryptowährungen überwachen, ohne Finanzberatung anzubieten. Catherine Chen, Leiterin von Binance VIP & Institutional, betonte, dass Binance Wealth eine technologische Lösung sei. Es bietet die notwendige Infrastruktur für Vermögensverwalter, um ihre Kunden im Krypto-Bereich zu unterstützen.

Binance Wealth ist über die globale Plattform Binance.com verfügbar, es gibt jedoch in einigen Regionen Einschränkungen. Beispielsweise ist der Dienst in den Vereinigten Staaten nicht verfügbar. Zunächst wird sich Binance Wealth auf Asien und Lateinamerika konzentrieren. Vermögensverwalter können beim Onboarding von Kunden helfen, die berechtigt sind, Binance.com zu nutzen, basierend auf ihrem Standort und den behördlichen Anforderungen.

Die Kunden behalten die volle Kontrolle über ihre Vermögenswerte, die auf ihren zugewiesenen Unterkonten gehalten werden. Die Vermögenswerte werden in Wallets unter ihrem Konto auf der Binance-Plattform gespeichert. Binance bietet Transparenz über seine Proof-of-Reserves-Seite, auf der die Vermögenswerte der Nutzer einsehbar sind. Diese Verwahrlösung stellt sicher, dass die digitalen Vermögenswerte der Kunden sicher und zugänglich sind.

Für Binance Wealth-Nutzer gelten die Standard-Handelsgebühren. Der Service bietet zwar keine günstigeren Gebühren wie der Prime-Broker-Service Link von Binance, bietet aber eine wettbewerbsfähige Gebührenstruktur. Nutzer, die sich für das VIP-Programm qualifizieren, erhalten attraktive Gebührenrabatte. Dies macht Binance Wealth zu einer attraktiven Option für HNWIs, die in digitale Vermögenswerte investieren möchten.

Kryptowährungen sind für Anleger zu einer beliebten Möglichkeit geworden, ihre Portfolios zu diversifizieren. Die Einführung von börsengehandelten Bitcoin- und Ether-Fonds (ETFs) Anfang dieses Jahres hat die digitalen Vermögenswerte weiter bestätigt. Institutionelle Anleger und HNWIs interessieren sich zunehmend für Krypto als Anlageklasse. Binance Wealth nutzt dieses wachsende Interesse, indem es eine Plattform anbietet, die auf die Bedürfnisse von Vermögensverwaltern und ihren Kunden zugeschnitten ist.

Vermögensverwalter spielen eine entscheidende Rolle dabei, Kunden bei der Navigation auf dem Kryptomarkt zu helfen. Durch die Nutzung von Binance Wealth können sie ein nahtloses Erlebnis bieten, das sich in ihre bestehenden Dienste integriert. Die technologische Infrastruktur der Plattform unterstützt Vermögensverwalter bei der Überwachung der Investitionen ihrer Kunden in digitale Vermögenswerte. Bei Bedarf stehen auch VIP-Schlüsselkundenbetreuer von Binance zur Verfügung, um Unterstützung zu leisten.

Compliance und Lizenzierung sind wichtige Überlegungen für Vermögensverwalter, die Binance nutzen. Sie müssen sicherstellen, dass sie ihre Kunden auf der Grundlage ihrer jeweiligen Lizenzen oder Ausnahmen betreuen. Binance Wealth bietet Tools zur Erfüllung regulatorischer Anforderungen, einschließlich der Bearbeitung von KYC-Dokumenten und dem Angebot transparenter Verwahrungslösungen.

Der Fokus auf Asien und Lateinamerika spiegelt das wachsende Interesse an Kryptowährungen in diesen Regionen wider. Binance Wealth zielt darauf ab, durch die Ansprache dieser Märkte ein bedeutendes Segment von HNWIs zu erschließen, die an digitalen Vermögenswerten interessiert sind. Vermögensverwalter in diesen Regionen können die Plattform nutzen, um ihre Dienstleistungen zu erweitern und ihren Kunden neue Investitionsmöglichkeiten zu bieten.

Binance Wealth kombiniert traditionelle Vermögensverwaltungspraktiken mit modernem Krypto-Handel. Kunden können verschiedene Kryptowährungen handeln und staken und dabei die Unterstützung ihrer Vermögensverwalter in Anspruch nehmen. Die Plattform ermöglicht die Diversifizierung des Portfolios, was in der heutigen Anlagelandschaft immer wichtiger wird.

Der Service legt großen Wert auf Sicherheit und Kontrolle für die Kunden. Durch die vollständige Kontrolle über ihre Vermögenswerte können Kunden Vertrauen in ihre Investitionen haben. Der Proof of Reserves von Binance bietet Transparenz und beruhigt Kunden hinsichtlich der Sicherheit ihrer digitalen Vermögenswerte.

Binance Wealth bietet zwar keine reduzierten Gebühren, ist aber aufgrund seiner wettbewerbsfähigen Gebührenstruktur und der VIP-Programm-Rabatte eine attraktive Option. Vermögensverwalter und ihre Kunden können von den Funktionen der Plattform profitieren, ohne übermäßige Kosten zu verursachen. Diese Ausgewogenheit von Dienstleistungen und Gebühren positioniert Binance Wealth als eine gute Wahl für diejenigen, die in den Kryptomarkt einsteigen.

Binance ist im Bereich der Kryptowährungen weiterhin innovativ, und Binance Wealth ist ein Beweis dafür. Durch die Bereitstellung einer Plattform, die den Bedürfnissen von Vermögensverwaltern und HNWIs gerecht wird, erleichtert Binance eine stärkere Akzeptanz digitaler Vermögenswerte. Der Service überbrückt die Lücke zwischen traditioneller Vermögensverwaltung und der aufstrebenden Welt der Kryptowährungen.

Da Kryptowährungen zunehmend allgemeine Akzeptanz finden, werden Plattformen wie Binance Wealth immer wichtiger. Sie bieten die Infrastruktur und Unterstützung, die Anleger benötigen, um digitale Vermögenswerte selbstbewusst zu erkunden. Vermögensverwalter können ihre Kunden durch dieses neue Terrain führen und dabei die Technologie und Ressourcen von Binance nutzen.

Binance Wealth ist eine bedeutende Entwicklung in der Kryptowährungsindustrie. Es bietet Vermögensverwaltern eine Möglichkeit, digitale Vermögenswerte in ihre Dienstleistungen zu integrieren und ihren Kunden neue Investitionsmöglichkeiten zu bieten. Mit seinem Fokus auf Sicherheit, Transparenz und Support positioniert sich Binance Wealth als wertvolles Instrument für diejenigen, die den Kryptomarkt erschließen möchten.

Spot-Bitcoin-ETFs in den USA kaufen Bitcoin schneller, als es gemint wird, und schaffen damit eine einzigartige Situation auf dem Markt.

Diese börsengehandelten Fonds, die direkt in Bitcoin investieren, sind seit ihrem Start im Januar 2024 bei Investoren beliebt. Allein im Oktober nahmen US-Bitcoin-ETFs mehr als 3 Milliarden US-Dollar ein und erzielten damit einen ihrer bisher besten Monate. Diese wachsende Nachfrage hat dazu geführt, dass ETF-Emittenten mehr Bitcoin kaufen, als jede Woche gemint werden, was erhebliche Auswirkungen auf das Angebot der Kryptowährung hat.

Während der Handelswoche vom 21. bis 25. Oktober kauften Spot-Bitcoin-ETFs zusammen 15.194 BTC. In diesem Zeitraum konnten die Miner hingegen nur 3.150 BTC produzieren. Dies zeigt, dass die Nachfrage von Bitcoin-ETFs jetzt viel größer ist als das neue Bitcoin-Angebot, das auf den Markt kommt. Daten von HODL15Capital zufolge beliefen sich die Zuflüsse aus ETFs in dieser Woche auf rund 1,83 Milliarden US-Dollar. Diese Nachfrage hat dazu geführt, dass ETF-Emittenten Bitcoin in einem beispiellosen Tempo erwarben, was zu einem Anstieg ihrer Bestände führte.

Im Oktober 2024 kauften Spot-Bitcoin-ETFs in den USA insgesamt 45.557 BTC, womit dies nach ihrer ersten Zulassung der vierthöchste Monat für Bitcoin-Akquisitionen durch ETFs war. Mit diesen laufenden Käufen halten ETF-Emittenten jetzt fast eine Million BTC und repräsentieren damit einen großen Teil des gesamten Bitcoin-Angebots. Zum 25. Oktober beliefen sich die kombinierten Bestände an Bitcoin-ETFs auf 977.122 BTC, nur noch 22.878 BTC von der Marke von einer Million BTC entfernt. BlackRock, der weltweit größte Vermögensverwalter, hält etwa 403.714 BTC, was fast 2 % des gesamten Bitcoin-Angebots entspricht. Damit ist BlackRock unter den ETFs der führende Bitcoin-Inhaber.

Die rapide Akkumulation von Bitcoin durch ETFs hat die Aufmerksamkeit von Marktanalysten auf sich gezogen, die glauben, dass dies erhebliche Auswirkungen auf das Marktverhalten von Bitcoin haben könnte. Wenn sich diese Akkumulationsrate fortsetzt, könnten die ETF-Bestände bald die Menge an Bitcoin übersteigen, die Satoshi Nakamoto, der Schöpfer von Bitcoin, besitzt. Satoshi, der die frühesten Bitcoins gemint und beim Start des Netzwerks geholfen hat, soll etwa eine Million BTC besitzen. Laut Bloomberg-ETF-Analyst Eric Balchunas sind die ETFs bereits zu 97 % auf dem Weg, eine Million BTC zu halten, und zu 87 % auf dem Weg, Satoshi’s Bestände zu übertreffen. Diese Entwicklung signalisiert eine Verschiebung auf dem Bitcoin-Markt, da institutionelle Akteure wie BlackRock zu einigen der größten Bitcoin-Inhaber werden.

Der wachsende Einfluss von ETFs auf das Bitcoin-Angebot wirft Fragen darüber auf, was dies für den Preis und die Marktstabilität der Kryptowährung bedeutet. Da das Gesamtangebot an Bitcoin auf 21 Millionen begrenzt ist, macht die begrenzte Verfügbarkeit den Markt anfälliger für große Käufe. Je mehr Bitcoin diese ETFs halten, desto stärker könnten sie den Preis beeinflussen, wenn sie kaufen oder verkaufen. Einige Analysten glauben, dass die Konzentration von Bitcoin auf ETFs zu einer höheren Preisvolatilität führen könnte. In Zeiten starker Käufe könnten die Preise stark ansteigen, während erhebliche Verkäufe zu einem plötzlichen Preisverfall führen könnten. Dieser Effekt wäre besonders deutlich, da das Angebot an Bitcoin begrenzt ist.

Marktexperten betonen außerdem, dass ETFs mit zunehmender Ansammlung von Bitcoin mehr Kontrolle über die Liquidität von Bitcoin erlangen. Liquidität bezieht sich darauf, wie einfach ein Vermögenswert gekauft oder verkauft werden kann, ohne seinen Preis zu beeinträchtigen. Ein liquider Markt verfügt in der Regel über ein großes Angebot, das für den Handel zur Verfügung steht, was die Preise stabil hält. Wenn jedoch einige wenige große Inhaber den Großteil der Bitcoin kontrollieren, könnten sie unbeabsichtigt größere Preisschwankungen verursachen. Dies macht den Bitcoin-Markt anfälliger für plötzliche Preisänderungen, wenn ETFs beschließen, mehr zu kaufen oder einen Teil ihrer Bestände zu verkaufen.

Viele Investoren betrachten Spot-Bitcoin-ETFs als eine sichere und regulierte Möglichkeit, in Bitcoin zu investieren, was die hohe Nachfrage erklärt. Diese ETFs bilden den Bitcoin-Preis direkt ab, im Gegensatz zu Futures-ETFs, die sich auf Kontrakte verlassen, um zukünftige Bitcoin-Preise vorherzusagen. Da Spot-ETFs echte Bitcoin und nicht Kontrakte halten, haben sie einen direkteren Einfluss auf den Markt. Mit zunehmender Nachfrage nach diesen Fonds müssen ETF-Emittenten mehr Bitcoin kaufen, was wiederum das Angebot für andere Käufer verringert und den Preis in die Höhe treiben kann. Einige glauben, dass diese starke Nachfrage nach Spot-Bitcoin-ETFs anhalten wird, da sich immer mehr Investoren an sie wenden, um sich Bitcoin auszusetzen, ohne es selbst kaufen oder speichern zu müssen.

Analysten gehen davon aus, dass dieser Trend einer hohen Bitcoin-Akkumulation durch ETFs weitergehen könnte, insbesondere da sich immer mehr Investoren für Bitcoin interessieren. Mit der hohen Nachfrage nach Spot-Bitcoin-ETFs besteht auch das Risiko potenzieller Preisschwankungen in Zeiten schneller Zuflüsse oder Abflüsse. Wenn große Mengen Bitcoin plötzlich gekauft oder verkauft werden, könnte der Markt mit spürbaren Preisverschiebungen reagieren. Dies liegt daran, dass das feste Angebot an Bitcoin begrenzt, wie viel neues Bitcoin zu einem bestimmten Zeitpunkt auf den Markt kommen kann, und es dadurch anfällig für große Veränderungen in der Nachfrage macht. Infolgedessen könnte der wachsende Anteil der ETFs am Bitcoin-Angebot den Markt reaktionsfähiger auf plötzliche Kauf- oder Verkaufsaktivitäten dieser Fonds machen.

Neben BlackRock häufen auch andere ETF-Emittenten erhebliche Bitcoin-Reserven an. Zusammen halten diese Fonds

Microsoft könnte in Kürze eine Entscheidung darüber treffen, ob in Bitcoin investiert werden soll. Am 24. Oktober reichte die Microsoft Corp. (MSFT) ein Dokument bei der U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) ein. Diese Einreichung enthüllte, dass auf ihrer jährlichen Hauptversammlung der Aktionäre am 10. Dezember über mehrere Angelegenheiten abgestimmt wird. Ein überraschender Punkt ist ein Vorschlag zur „Bewertung einer Investition in Bitcoin“. Der Vorstand des Unternehmens hat den Aktionären geraten, gegen diesen Vorschlag zu stimmen, wahrscheinlich aufgrund von Bedenken hinsichtlich Volatilität und regulatorischer Unsicherheit. Die bloße Aufnahme dieses Vorschlags zeigt jedoch ein wachsendes Interesse von Unternehmen an Bitcoin.

Microsoft verfügt über eine beträchtliche Menge an Barmitteln und Zahlungsmitteläquivalenten – 76 Milliarden US-Dollar laut ihrem Finanzbericht für das zweite Quartal 2024. Wenn die Aktionäre das Unternehmen dazu drängen, auch nur 10 % davon in Bitcoin zu investieren, würde dies einer Investition in Höhe von 7,6 Milliarden US-Dollar entsprechen. Bei einem Durchschnittspreis von 73.000 US-Dollar pro Bitcoin (BTC) könnte Microsoft etwa 104.109 BTC erwerben. Diese Zahl ist fast elfmal so hoch wie Teslas Bestände von 9.720 BTC, aber immer noch niedriger als MicroStrategys 252.220 BTC. Ein derart großer Kauf könnte den Bitcoin-Preis beeinflussen und einen Angebotsschock auslösen, zumal über 80 % aller BTC seit mehr als sechs Monaten nicht mehr bewegt wurden und der Bestand an BTC an den Börsen auf dem niedrigsten Stand seit über vier Jahren liegt.

Ob Microsoft in Bitcoin investieren wird, hängt von der Abstimmung der Aktionäre im Dezember ab. In den Vereinigten Staaten stimmen die Aktionäre öffentlicher Unternehmen wie Microsoft auf jährlichen Versammlungen über wichtige Entscheidungen ab. Abstimmungen zu besonderen Vorschlägen, wie etwa Investitionen in Bitcoin, sind in der Regel nicht bindend. Das bedeutet, dass das Unternehmen nicht verpflichtet ist, danach zu handeln, aber es spiegelt die Stimmung der Aktionäre wider. Ein Großaktionär kann das Unternehmen gemäß den SEC-Vorschriften dazu zwingen, alle Aktionäre zu bestimmten Themen zu konsultieren.

Institutionelle Anleger zeigen ein zunehmendes Interesse an Bitcoin. Reid Hoffman, der Gründer von LinkedIn und ein Mitglied des Microsoft-Vorstands, hat sich positiv zu Bitcoin und digitalen Vermögenswerten geäußert. In einem Interview mit Yahoo Finance bezeichnete er Bitcoin als einen digitalen Wertspeicher und hob seine Rolle bei der Neugestaltung von Finanzsystemen hervor. Hoffman war außerdem einer der ersten Investoren in Xapo, einem Anbieter von Bitcoin-Verwahrungsdiensten.

Wenn Microsoft beschließt, in Bitcoin zu investieren, stehen dem Unternehmen mehrere Methoden zur Auswahl. Sie könnten Bitcoin direkt an regulären Börsen kaufen, ähnlich wie Tesla seine Bestände erworben hat. Eine weitere Möglichkeit besteht darin, Aktien eines Bitcoin-Spot-ETF zu kaufen, der ein indirektes Engagement mit zusätzlicher Liquidität und regulatorischer Klarheit bietet. Dieser Ansatz vermeidet die mit dem Halten physischer Vermögenswerte verbundenen Risiken und ermöglicht einen einfacheren Kauf und Verkauf, wodurch die Kapitaleffizienz verbessert wird. Microsoft könnte auch Hebel und Derivate wie Call-Optionen einsetzen, um das Marktrisiko zu erhöhen, ohne große Anfangskapital einzusetzen. Diese Strategie ermöglicht Spekulationen über Preisbewegungen und kann potenziell die Renditen verstärken, birgt jedoch aufgrund der Hebelwirkung solcher Positionen zusätzliche Risiken.

Microsofts potenzielle Investition in Bitcoin spiegelt einen breiteren Trend der institutionellen Nachfrage nach Bitcoin wider, die sich auf das Angebot auswirkt. Das Interesse von Unternehmen an Bitcoin kann sich auf die Marktdynamik auswirken, und bedeutende Investitionen können zu einem Angebotsschock führen. Regulatorische Bedenken und Volatilität sind Faktoren, die Unternehmen bei der Prüfung von Investitionen in Kryptowährungen berücksichtigen.

Die bevorstehende Abstimmung von Microsoft über Bitcoin-Investitionen ist nicht der einzige Bereich, in dem das Unternehmen technologische Grenzen überschreitet. Die Partnerschaft von Microsoft mit OpenAI hat die Integration künstlicher Intelligenz in ihre Dienste erheblich vorangetrieben. Im Jahr 2019 investierte Microsoft 1 Milliarde US-Dollar in OpenAI, um gemeinsam an der Entwicklung künstlicher allgemeiner Intelligenz (AGI) und dem Aufbau neuer Azure AI-Supercomputing-Technologien zu arbeiten. Diese Investition machte Microsoft zu OpenAIs bevorzugtem Partner für die Kommerzialisierung neuer KI-Technologien und die Integration der fortschrittlichen Modelle von OpenAI in die Azure-Cloud-Dienste von Microsoft.

Im Januar 2023 kündigte Microsoft eine weitere mehrjährige, mehrere Milliarden Dollar schwere Investition in OpenAI an, die sich Berichten zufolge auf etwa 10 Milliarden US-Dollar beläuft. Diese erweiterte Partnerschaft zielt darauf ab, Durchbrüche in der KI zu beschleunigen, indem die hochmoderne Forschung von OpenAI mit der robusten Cloud-Infrastruktur von Microsoft kombiniert wird. Die Zusammenarbeit hat zur Integration der Modelle von OpenAI, wie z. B. GPT-4 und DALL·E, in verschiedene Microsoft-Produkte und -Dienste geführt, darunter Azure AI-Dienste, Microsoft 365 und die Bing-Suchmaschine. Diese Synergie zielt darauf ab, fortschrittliche KI-Funktionen für Unternehmen und Entwickler weltweit zugänglicher zu machen und Innovationen in allen Branchen zu fördern.

Microsofts Rolle bei der Gestaltung der Forschung und Anwendung künstlicher Intelligenz ist bedeutend. Ihre Investition in OpenAI und die Integration von KI-Modellen in ihre Dienste zeigen ein Engagement für technologischen Fortschritt. Dieser Fokus auf Innovation erstreckt sich auf die Erkundung neuer Investitionsmöglichkeiten, wie etwa die potenzielle Investition in Bitcoin.

Der Druck der Aktionäre auf Microsoft, eine Bitcoin-Investition in Betracht zu ziehen, unterstreicht die wachsende Attraktivität digitaler Vermögenswerte. Das zunehmende Interesse institutioneller Anleger an Bitcoin beeinflusst das Angebot, und die Übernahme von Bitcoin durch Unternehmen könnte künftige Auswirkungen auf den Markt haben. Das begrenzte Angebot an Bitcoin und die steigende Nachfrage könnten zu Preisauswirkungen und Marktdynamiken führen, die für Unternehmen und Investoren wichtig sind.

Die regulatorischen Bedenken im Zusammenhang mit Unternehmens

Auf dem jüngsten BRICS-Gipfel in Kasan, Russland, trafen sich die Staats- und Regierungschefs von Brasilien, Russland, Indien, China und Südafrika, um neue Wege zur Stärkung der wirtschaftlichen Zusammenarbeit zu erörtern. Ein zentraler Punkt auf der Tagesordnung war die Nutzung von Bitcoin und anderen Kryptowährungen, um westliche Sanktionen zu umgehen. Der russische Präsident Wladimir Putin betonte die Notwendigkeit von Alternativen zum US-Dollar und unterstrich, wie wichtig es sei, neue Methoden für den internationalen Handel zu finden.

Die Wirtschaftssanktionen des Westens haben die russische Wirtschaft erheblich beeinträchtigt und ihre Fähigkeit, sich an den globalen Märkten zu beteiligen, eingeschränkt. Das Aufkommen von Kryptowährungen wie Bitcoin bietet eine potenzielle Lösung. Im Gegensatz zu traditionellen Finanzsystemen, die vom Dollar dominiert werden, arbeiten Kryptowährungen mit dezentraler Blockchain-Technologie, wodurch sie weniger anfällig für externe Kontrolle sind. Diese Technologie könnte es den BRICS-Staaten ermöglichen, unabhängig von westlichen Finanzinstituten Transaktionen durchzuführen.

Die BRICS-Gesetzgeber schlugen vor, dass russische Kryptowährungs-Miner dazu ermächtigt werden sollten, ihre Bitcoins an internationale Käufer zu verkaufen. Dieser Schritt würde es den Ländern innerhalb der Koalition ermöglichen, Bitcoin und andere Krypto-Assets für Importe zu verwenden und so die durch Sanktionen auferlegten Beschränkungen effektiv zu umgehen. Matthew Siegel, Leiter für digitale Vermögenswerte bei VanEck, teilte einen Bloomberg-Bericht, der diese Entwicklungen hervorhebt, was auf ein wachsendes Interesse an digitalen Vermögenswerten unter den BRICS-Staaten hindeutet.

Der Wirtschaftswissenschaftler Richard Wolff, emeritierter Professor an der University of Massachusetts Amherst, kommentierte die sich verändernde globale Wirtschaftsdynamik. Er stellte fest, dass die BRICS-Koalition an Dynamik gewinnt, während die Vereinigten Staaten einen Rückgang ihres globalen Einflusses erleben. Wolffs Beobachtungen unterstreichen die Bedeutung der Bemühungen der BRICS-Staaten, eine größere Kontrolle über ihre wirtschaftliche Zukunft zu erlangen.

Während des Gipfels ging Präsident Putin auf die Bedenken ein, dass der Dollar als politische Waffe eingesetzt werde. Er sagte: „Der Dollar wurde als Waffe benutzt. Das ist wahr. Wenn sie uns nicht damit arbeiten lassen, was sollen wir dann tun? Wir sollten nach anderen Alternativen suchen.“ Seine Äußerungen unterstreichen die Frustration über das derzeitige globale Finanzsystem und den Wunsch, neue Mechanismen für den internationalen Handel und die wirtschaftliche Zusammenarbeit zu erforschen.

Um diesen Herausforderungen zu begegnen, arbeitet Russland aktiv an der Schaffung einer Abwicklungs- und Zahlungsinfrastruktur, die das SWIFT-Zahlungssystem umgehen würde. SWIFT ist ein globales Nachrichtennetzwerk, das von Banken genutzt wird, um Informationen und Anweisungen sicher zu übertragen. Es wird stark von westlichen Ländern beeinflusst, was es zu einem potenziellen Instrument zur Durchsetzung von Sanktionen macht. Durch die Entwicklung einer Alternative zu SWIFT wollen Russland und seine BRICS-Partner Transaktionen unabhängig durchführen und so ihre Anfälligkeit für äußeren Druck verringern.

Es wird erwartet, dass diese De-Dollarisierungsinitiative einer der konkretesten Vorschläge sein wird, die aus dem Gipfel hervorgehen. Die Entwicklung eines alternativen Finanzsystems würde es den BRICS-Staaten ermöglichen, sich am internationalen Handel zu beteiligen, ohne sich auf den Dollar oder westlich kontrollierte Institutionen zu verlassen. Diese Autonomie könnte zu stabileren Wirtschaftsbeziehungen zwischen den Mitgliedstaaten führen und ihre kollektive Verhandlungsmacht auf der globalen Bühne stärken.

In einer verwandten Entwicklung haben Russlands BitRiver, ein führendes Unternehmen im Bereich des Kryptowährungs-Mining, und der Russische Direktinvestitionsfonds (RDIF) eine Partnerschaft geschlossen, um eine BRICS-weite Mining-Initiative zu starten. Dieses Projekt zielt darauf ab, Krypto- und KI-Rechenzentren in den Mitgliedsländern einzurichten. Die strategische Zusammenarbeit soll die Rechenleistung steigern, das Mining digitaler Vermögenswerte unterstützen und die Abhängigkeit von westlicher Technologie und Sanktionen verringern.

Die Errichtung von Krypto- und KI-Rechenzentren wird die technologischen Fähigkeiten der BRICS-Staaten stärken und eine engere Zusammenarbeit in der Blockchain-Technologie und künstlichen Intelligenz fördern. Diese Rechenzentren werden die für groß angelegte Kryptowährungs-Mining-Operationen erforderliche Infrastruktur bereitstellen und andere datenintensive Anwendungen unterstützen. Diese Investition steht im Einklang mit dem Ziel der Koalition, ein technologisch fortschrittliches Ökosystem zu schaffen.

Der Zeitpunkt dieser Partnerschaft stimmt mit den jüngsten russischen Krypto-Mining-Bestimmungen überein, die klare operative Richtlinien für Miner und Rechenzentrumsbetreiber bieten. Diese Vorschriften zielen darauf ab, ein stabiles und transparentes Umfeld für Kryptowährungsaktivitäten in Russland zu schaffen. Durch die Schaffung eines rechtlichen Rahmens hofft Russland, Investitionen in den Kryptosektor anzuziehen und Innovationen zu fördern.

Während die BRICS-Staaten auf die Schaffung eines autarken, technologisch fortschrittlichen Ökosystems hinarbeiten, unterstreicht die Partnerschaft zwischen BitRiver und RDIF den wachsenden Einfluss der Koalition in der globalen Kryptoindustrie. Durch die Bündelung von Ressourcen und Fachwissen wollen diese Länder sich an die Spitze der technologischen Entwicklung setzen, die Abhängigkeit von westlicher Technologie verringern und das Wirtschaftswachstum fördern.

Das Interesse der BRICS-Staaten an Bitcoin und anderen Kryptowährungen spiegelt einen breiteren Trend wider, dass Länder digitale Vermögenswerte erforschen, um ihre Volkswirtschaften zu diversifizieren. Kryptowährungen bieten mehrere Vorteile, darunter niedrigere Transaktionskosten, schnellere Abwicklungszeiten und erhöhte Sicherheit durch die Blockchain-Technologie. Durch die Übernahme digitaler Vermögenswerte hoffen die BRICS-Staaten, ihre finanzielle Unabhängigkeit und Widerstandsfähigkeit zu stärken.

Russlands Schritt, seinen Minern zu gestatten, Bitcoin an internationale Märkte zu verkaufen, ist besonders bedeutsam. Beim Kryptowährungs-Mining werden komplexe mathematische Probleme gelöst, um Transaktionen auf der Blockchain zu validieren, wobei Miner als Belohnung neue Münzen erhalten. Durch den Export von abgebautem Bitcoin kann Russland Einnahmen erzielen und sich stärker in den globalen Kryptowährungsmarkt integrieren. Diese Strategie könnte andere BRICS-Staaten dazu ermutigen, ähnliche Ansätze zu verfolgen, wodurch die Position der Koalition im Kryptobereich weiter gestärkt würde.

Die Entwicklung einer Alternative zum SWIFT-Zahlungssystem könnte weitreichende Auswirkungen auf den internationalen Handel und das Finanzwesen haben. Durch die Schaffung einer eigenen Abwicklungsinfrastruktur können die BRICS-Staaten grenzüberschreitende Transaktionen durchführen, ohne sich auf westlich kontrollierte Systeme zu verlassen. Diese Autonomie würde es ihnen ermöglichen, eine Geldpolitik zu implementieren, die ihren wirtschaftlichen Interessen entspricht, und die Auswirkungen externer Sanktionen zu verringern.

Die Beobachtungen des Ökonomen Richard Wolff unterstreichen den wachsenden Einfluss der BRICS-Staaten

German

Bitcoin kletterte kürzlich auf 69.000 US-Dollar und brachte damit 94 % aller Bitcoin-Inhaber in die Gewinnzone. Daten des Marktinformationsspezialisten CryptoQuant, die vom unabhängigen Analysten Axel Adler Jr. ausgewertet wurden, zeigen, dass die meisten Coins zu 55.000 US-Dollar oder weniger gekauft wurden. Ein derart hoher Prozentsatz an Inhabern mit Gewinn signalisiert oft, dass bald ein Preisrückgang eintreten könnte, da Investoren sich dafür entscheiden könnten, auf diesem Niveau Gewinne mitzunehmen.

Die Geschichte zeigt, dass der Markt dazu neigt, eine Korrektur zu erleben, wenn ein großer Teil des Bitcoin-Angebots im Gewinn ist. Ende September, als ein ähnlicher Prozentsatz der Inhaber Gewinne erzielte, fiel der Bitcoin-Preis von 65.800 US-Dollar auf unter 60.000 US-Dollar. Ein weiterer Fall ereignete sich im März 2024, als Bitcoin ein neues Allzeithoch von über 73.800 US-Dollar erreichte. Dieser Anstieg wurde durch Kapitalzuflüsse in US-amerikanische Spot-Bitcoin-ETFs und die Vorfreude auf das Bitcoin-Halving-Event 2024 angeheizt. Nach diesem Höhepunkt fiel der Preis um 23 % und erreichte am 1. Mai ein Tief von 56.500 US-Dollar.

Gegenwärtig stößt Bitcoin bei der Marke von 69.000 US-Dollar auf einen starken Widerstand. Der japanische Händler Jusko Trader stellte fest, dass Bitcoin auf einen wichtigen Liquiditätsbereich zwischen 67.300 und 69.400 US-Dollar trifft. Dieser Bereich hat in den letzten sechs Monaten als Barriere gewirkt und den Preis daran gehindert, sich über ihm zu halten. Der jüngste Rückgang wird als gesund angesehen, und einige glauben, dass die Aufwärtsdynamik anhält.

Wenn es Bitcoin gelingt, diesen Widerstand zu durchbrechen, könnte dies die Liquidation von über 1,6 Milliarden US-Dollar an gehebelten Short-Positionen an allen Börsen auslösen. Ein solcher Schritt könnte aufgrund von Short Squeezes zu einem rapiden Preisanstieg führen, bei denen Short-Seller gezwungen sind, ihre Positionen zu höheren Preisen zurückzukaufen.

Ein Faktor, der Bitcoin dabei helfen könnte, die Marke von 69.000 US-Dollar zu durchbrechen, sind die zunehmenden Zuflüsse in US-amerikanische Spot-Bitcoin-börsengehandelte Fonds (ETFs). Daten von Farside Investors zufolge haben diese Zuflüsse seit dem 11. Oktober an Fahrt gewonnen und erreichten am 22. Oktober 21,2 Milliarden US-Dollar. Das wachsende Interesse an Bitcoin-ETFs deutet darauf hin, dass institutionelle Investoren in den Markt eintreten, was für zusätzlichen Kaufdruck sorgen könnte.

In anderen Entwicklungen sprach der CEO von Tether, Paolo Ardoino, per Videolink auf der DC Fintech Week. Tether ist der weltweit führende Emittent von Stablecoins, insbesondere USDT, das an den US-Dollar gekoppelt ist. Stablecoins wie USDT spielen eine entscheidende Rolle im Kryptowährungs-Ökosystem, indem sie Liquidität und ein stabiles Tauschmittel bieten.

Ardoino betonte die Bedeutung vernünftiger Krypto-Regulierungen in den Vereinigten Staaten. Er erklärte, dass Vorschriften Endnutzer schützen und es Stablecoin-Innovationen ermöglichen sollten, weiterhin eine Rettungsleine für Menschen in Teilen der Welt zu bieten, in denen ihnen der Zugang zu auf Dollar basierenden Vermögenswerten verwehrt ist. In vielen Ländern mit hoher Inflation bieten Stablecoins eine wesentliche Alternative zur Werterhaltung.

Tether kooperiert in 45 Ländern mit Strafverfolgungsbehörden, darunter dem Federal Bureau of Investigation und dem U.S. Secret Service. Ardoino argumentierte, dass das Maß an Kooperation von Tether und die Anzahl der unterhaltenen Agenturbeziehungen von anderen Finanzunternehmen unerreicht seien. Er hob hervor, dass Tether 2022 erhebliche Rücknahmen in Höhe von mehr als 10 % seiner Reserven überstanden hat, was die finanzielle Widerstandsfähigkeit des Unternehmens demonstriert.

Die Reserven von Tether sind zu 104 % überbesichert, wobei 84 % durch US-Staatsanleihen gedeckt sind. Ardoino erklärte, dass die wichtigste Aufgabe eines Stablecoin-Emittenten darin bestehe, in Zeiten von Rücknahmen Reserven liquidieren und jeden zurückzahlen zu können. Er argumentierte, dass Tethers Bestände an US-Schulden beträchtlich seien und mit denen eines mittelgroßen Landes konkurrierten, aber dennoch ein geringeres Risiko darstellten, da sie nicht von einer einzelnen Einheit kontrolliert würden.

Während sich Tether auf Nicht-US-Märkte konzentriert, äußerte Ardoino die Hoffnung, dass die Vereinigten Staaten vernünftige Krypto-Regulierungen entwickeln werden. Er glaubt, dass solche Vorschriften es Stablecoin-Innovationen ermöglichen werden, zu florieren und weiterhin weltweit Vorteile zu bieten. Er wies auch auf Herausforderungen mit europäischen Stablecoin-Standards hin, insbesondere im Hinblick auf Barreserven, und schlug vor, dass Vorschriften zum Schutz der Verbraucher konzipiert werden sollten, ohne Innovationen zu behindern.

Im US-Gesetzgebungsbereich sprach der Abgeordnete French Hill, der das Krypto-Panel im House Financial Services Committee leitet, über das Potenzial von Krypto- und Stablecoin-Gesetzgebung. Er erwähnte, dass es eine Chance für eine solche Gesetzgebung gebe, in den letzten Wochen der als „lahme Ente“ bezeichneten Kongresssitzung an Bedeutung zu gewinnen. Hill wies darauf hin, dass der Senat im Rahmen eines Verteidigungsausgabenpakets Raum für mögliche Ergänzungen bei Finanzdienstleistungen gelassen habe. Er räumte jedoch ein, dass die Gesetzesstrategie vom Ergebnis der Präsidentschaftswahl abhängen könnte.

Wenn in diesem Jahr keine Krypto-Gesetzgebung verabschiedet wird, erklärte Hill, dass sie für die ab 2025 beginnende Sitzung eine oberste Priorität sein werde. Dies deutet darauf hin, dass die politischen Entscheidungsträger die zunehmende Bedeutung von Kryptowährungen und die Notwendigkeit eines klaren regulatorischen Rahmens anerkennen, um Innovationen zu unterstützen und gleichzeitig die Verbraucher zu schützen.

Diese Entwicklungen unterstreichen die Überschneidung von Marktdynamik, technologischer Innovation und regulatorischen Erwägungen im Kryptowährungsraum. Während Bitcoin nahe kritischer Preisniveaus schwebt, werden die Aktionen von Investoren, Institutionen und Aufsichtsbehörden eine bedeutende Rolle bei der Gestaltung seiner zukünftigen Entwicklung spielen.

Investoren und Enthusiasten sollten sich über diese Trends auf dem Laufenden halten. Zu verstehen, wie Faktoren wie Gewinnniveaus der Inhaber, Widerstandszonen, ETF-Zuflüsse und regulatorische Entwicklungen zusammenwirken, kann wertvolle Erkenntnisse liefern. Der Kryptowährungsmarkt bleibt volatil und komplex, was die Bedeutung von Due Diligence und vorsichtiger Beteiligung unterstreicht.

Die zukünftigen Bewegungen von Bitcoin werden wahrscheinlich von einer Kombination aus Marktdynamik, regulatorischen Veränderungen und einer breiteren Akzeptanz abhängen. Da ein beträchtlicher Teil der Bitcoin-Inhaber Gewinne erzielt, besteht das Potenzial für einen erhöhten Verkaufsdruck. Allerdings könnten Faktoren wie zunehmende ETF-Zuflüsse und positive regulatorische Entwicklungen eine weitere Kurssteigerung unterstützen.

Im Zuge der Marktentwicklung müssen die Teilnehmer mit Bewusstsein und Umsicht navigieren. Das Zusammenspiel von Marktkräften und regulatorischen Maßnahmen wird die Kryptowährungslandschaft weiter prägen. Informiert zu bleiben und Vorsicht walten zu lassen, ist für jeden, der an diesem dynamischen Markt beteiligt ist, unerlässlich.

Bitcoin-Hashrate erreicht neues Allzeithoch

Die Hashrate von Bitcoin hat mit 791,62 Millionen Terahashes pro Sekunde (TH/s) ein neues Allzeithoch erreicht. Dieser Anstieg markiert einen Zuwachs von 74 % im Vergleich zum Vorjahr. Die Hashrate misst die gesamte Rechenleistung, die von Minern zur Verarbeitung von Transaktionen und zur Sicherung des Netzwerks eingesetzt wird. Eine höhere Hashrate bedeutet, dass das Netzwerk sicherer und effizienter ist.

Anfang Oktober zeigten die Daten, dass die Hashrate zwischen 574 Millionen und 742 Millionen TH/s schwankte. Diese Veränderungen deuteten auf einen deutlichen Anstieg hin. Schließlich überschritt die Hashrate 791 Millionen TH/s und blieb zwei Tage lang stabil.

Fortschrittliche Mining-Geräte haben eine Schlüsselrolle bei diesem Anstieg gespielt. Neue Mining-Geräte sind leistungsfähiger und effizienter, sodass Miner mehr Transaktionen verarbeiten können. Dieser Technologieschub hat die Sicherheit des Netzwerks verbessert.

Auch börsennotierte Bitcoin-Miner in den Vereinigten Staaten haben den Anstieg der Hashrate beeinflusst. Unternehmen wie Marathon Digital, CleanSpark und IREn kontrollieren inzwischen rund 29 % der globalen Netzwerk-Hashrate. Laut Analysten von J.P. Morgan sind 14 in den USA ansässige Mining-Betriebe zu bedeutenden globalen Akteuren aufgestiegen. Ihre Effizienz- und Finanzierungsvorteile helfen ihnen, Marktschwankungen zu meistern und ihre Mining-Aktivitäten auszuweiten.

Diese großen Miner profitieren von Skaleneffekten. Sie können in moderne Mining-Geräte investieren und sich günstigere Stromtarife sichern. Das macht sie wettbewerbsfähiger als kleinere Betriebe. Der Aufstieg der in den USA börsennotierten Miner hat die Mining-Landschaft verändert.

Während eine höhere Hashrate die Netzwerksicherheit stärkt, erhöht sie auch den Wettbewerb unter den Minern. Die Kosten für das Mining eines Bitcoins steigen. Miner müssen in bessere Ausrüstung investieren und mehr Strom verbrauchen, um wettbewerbsfähig zu bleiben.

Die Mining-Schwierigkeit von Bitcoin nähert sich einem Rekordhoch. Die Mining-Schwierigkeit misst, wie schwierig es ist, einen neuen Block zu finden. Sie wird alle 2016 Blöcke, etwa alle zwei Wochen, angepasst, um eine konstante Blockzeit von 10 Minuten zu gewährleisten. Ab Block 866.682 liegt die Schwierigkeit bei 92,05 Billionen, knapp unter dem Rekord von 92,7 Billionen, der am 11. September 2024 erreicht wurde.

Die nächste Anpassung der Schwierigkeit wird für den 22. Oktober erwartet. Es wird erwartet, dass sie um mindestens 4,17 % steigt und 95,88 Billionen erreicht. Das wird das Mining noch schwieriger machen. Die Miner benötigen mehr Rechenleistung, um gültige Blöcke zu finden.

Trotz steigender Schwierigkeit und Hashrate erzielen Miner immer noch konstante Einnahmen. Am 20. Oktober 2024 betrug der tägliche Bitcoin-Mining-Erlös 38,38 Millionen US-Dollar, ein leichter Rückgang von 1,17 % gegenüber dem Vortag. Im Vergleich zum Vorjahreszeitraum sind die Einnahmen jedoch um 33,2 % zurückgegangen. Dieser Rückgang ist teilweise auf die Reduzierung der Blockbelohnung durch das Halving-Event Anfang des Jahres zurückzuführen.

Das Halving-Event reduzierte die Blockbelohnung von 6,25 BTC auf 3,125 BTC. Das Halving findet etwa alle vier Jahre statt, um das Bitcoin-Angebot zu kontrollieren und die Inflation zu reduzieren. Während es den langfristigen Wert unterstützt, verringert es die Einnahmen der Miner pro Block.

Da das Mining weniger profitabel wird, könnten kleinere Betriebe in Schwierigkeiten geraten. Es wird schwieriger, gültige Blöcke zu finden, und die Betriebskosten bleiben hoch. Es besteht die Möglichkeit einer Konsolidierung der Branche, bei der größere Unternehmen kleinere übernehmen oder vom Markt verdrängen.

Am Sonntag stieg der Bitcoin-Kurs über 69.000 US-Dollar und erreichte einen Intraday-Höchststand von 69.363 US-Dollar pro Coin. In der vergangenen Woche hat Bitcoin 9,3 % gewonnen. Seit Jahresbeginn hat es sich um 63 % ausgedehnt, und in den letzten 12 Monaten ist es um 132 % gestiegen. Diese Zahlen zeigen eine starke Marktleistung.

Das globale Handelsvolumen in der Kryptowährungswirtschaft beträgt 71,30 Milliarden US-Dollar, wobei Bitcoin 15,25 Milliarden US-Dollar beisteuert. Das letzte Mal, dass Bitcoin diese Preisniveaus erreichte, war Ende Juli 2024. Danach fiel es in der ersten Augustwoche stark auf 49.577 US-Dollar. Diesmal hat sich Bitcoin schrittweise wieder der 69.000-Dollar-Marke angenähert.

Auf den Derivatemärkten gab es in den letzten 24 Stunden Liquidationen in Höhe von 117,7 Millionen US-Dollar. Liquidationen treten auf, wenn Händler die Margin-Anforderungen nicht erfüllen können, was zu geschlossenen Positionen führt. Überraschenderweise waren die Bitcoin-Liquidationen geringer als die von ApeCoin (APE) und Ethereum (ETH), die größere Verluste verzeichneten. Das deutet darauf hin, dass Bitcoin-Händler Risiken effektiver managen.

In Südkorea wird Bitcoin zu einem niedrigeren Preis gehandelt. An der Upbit-Börse wird es mit 68.809 US-Dollar gehandelt, während es anderswo über 69.000 US-Dollar kostet. Dieser Preisunterschied spiegelt regionale Marktschwankungen wider.

Der deutliche Anstieg der Hashrate und der Mining-Schwierigkeit hat mehrere Auswirkungen. Für das Netzwerk erhöht es die Sicherheit und erschwert es böswilligen Akteuren, Angriffe zu starten. Für Miner wird der Wettbewerb intensiver. Sie benötigen effizientere Ausrüstung und billigeren Strom, um profitabel zu bleiben.

Der Aufstieg von fortschrittlichen Mining-Geräten trägt zur höheren Hashrate bei. Diese Maschinen führen mehr Berechnungen pro Sekunde durch und verbrauchen dabei weniger Energie. Diese Effizienz ist entscheidend, da die Mining-Schwierigkeit zunimmt.

Börsennotierte Miner haben Vorteile, die kleineren Betrieben fehlen. Sie haben einen besseren Zugang zu Kapital, sodass sie in Spitzentechnologie investieren können. Ihre Finanzierungsvorteile helfen ihnen, auch unter schwierigen Marktbedingungen zu expandieren.

Kleinere Miner könnten vor Herausforderungen stehen. Da das Mining wettbewerbsfähiger wird, könnten sie Schwierigkeiten haben, ihre Kosten zu decken. Einige könnten sich Mining-Pools anschließen, um Ressourcen zu bündeln und ihre Chancen zu erhöhen, Blöcke zu finden. Andere könnten sich auf erneuerbare Energien konzentrieren, um die Stromkosten zu senken.

In der Mining-Industrie könnte es zu einer Konsolidierung kommen. Größere Unternehmen können kleinere übernehmen. Dies könnte zu einer stärker zentralisierten Mining-Landschaft führen, was Bedenken hinsichtlich der Dezentralisierung aufwirft.

Der Kursanstieg von Bitcoin spiegelt das starke Interesse der Investoren wider. Hohe Handelsvolumina deuten auf eine aktive Marktbeteiligung hin. Die Preiserholung von früheren Rückgängen zeigt Widerstandsfähigkeit.

Liquidationen im Kryptomarkt können Volatilität signalisieren. Die geringere Höhe der Bitcoin-Liquidationen deutet darauf hin, dass Händler vorsichtig

Bitcoin steuert laut Matt Hougan, Chief Investment Officer bei Bitwise, auf einen sechsstelligen Preis zu. Er geht davon aus, dass der Aufwärtstrend von Bitcoin in den letzten Wochen nur noch stärker geworden ist. Institutionelles Interesse, makroökonomische Faktoren und On-Chain-Daten stützen diese Prognose.

Institutionelle Investoren spielen eine große Rolle dabei, Bitcoin über 100.000 US-Dollar zu treiben. Auf Bitcoin ausgerichtete börsengehandelte Fonds (ETFs) verzeichnen ein enormes Wachstum. Eric Balchunas, ein ETF-Experte, stellte fest, dass US-amerikanische Spot-Bitcoin-ETFs 20 Milliarden US-Dollar an Nettozuflüssen überschritten haben. Diese ETFs verwalten nun ein Vermögen von über 65 Milliarden US-Dollar. Gold-ETFs brauchten Jahre, um ähnliche Zahlen zu erreichen, aber Bitcoin-Produkte erreichten diesen Meilenstein innerhalb eines Jahres. Dies zeigt eine starke Nachfrage sowohl von privaten als auch von institutionellen Investoren.

Auch On-Chain-Daten deuten auf einen steigenden Bitcoin-Preis hin. Große Inhaber, bekannt als Wale, haben Bitcoin in beispiellosem Tempo gekauft. Daten von CryptoQuant zeigen, dass das Open Interest von Bitcoin mit 20 Milliarden US-Dollar ein Allzeithoch erreicht hat. Neue Wallet-Adressen von Walen kontrollieren nun 9,3 % des gesamten Bitcoin-Angebots. Ki Young Ju, der Gründer von CryptoQuant, hebt diese Trends als Zeichen für das wachsende Vertrauen in den Markt hervor.

Die bevorstehenden US-Präsidentschaftswahlen könnten sich auf die Bitcoin-Preise auswirken. Der Bitcoin-freundliche Kandidat Donald Trump führt mehrere On-Chain-Wettumfragen auf Plattformen wie Kalshi und Polymarket an. Experten gehen davon aus, dass Bitcoin unabhängig davon, welche Partei das Weiße Haus gewinnt, eine gute Performance hinlegen wird. Das politische Klima könnte die Regulierungspolitik beeinflussen, die Bitcoin und andere Kryptowährungen betrifft.

Liquidität wird voraussichtlich bald in riskante Anlagen wie Bitcoin fließen. Saisonale Daten deuten darauf hin, dass das vierte Quartal häufig zu Gewinnen auf dem Kryptomarkt führt. Neue Höchststände der Aktienkurse und globale Zinssenkungen durch Zentralbanken, darunter die Federal Reserve, stützen diese Aussichten. Historisch gesehen hat Bitcoin im vierten Quartal häufiger zugelegt. Ein Niedrigzinsumfeld könnte diesen Trend weiter verstärken.

BlackRocks Bitcoin-ETF zieht Krypto-Enthusiasten an, die neu an der Wall Street sind. Samara Cohen, Chief Investment Officer für ETFs und Index-Investments bei BlackRock, stellte fest, dass viele Investoren zu ihren börsengehandelten Spot-Bitcoin-Produkten (ETPs) strömen. Sie sagte, dass 75 % dieser Investoren noch nie zuvor einen iShares-ETF besessen hätten. Dies deutet darauf hin, dass Krypto-Investoren die Vorteile von ETF-Wrappern kennenlernen.

Bevor die US-amerikanische Börsenaufsichtsbehörde Spot-Bitcoin-Fonds genehmigte, hatten Investoren nur begrenzte Möglichkeiten, Kryptowährungen zu kaufen und zu speichern. Zentralisierte Börsen wie Coinbase gehörten zu den benutzerfreundlichsten Optionen. Die Einführung von Bitcoin-ETPs zeigt jedoch, dass Krypto-Börsen nicht alle Bedürfnisse von Investoren in digitalen Assets erfüllten. Der ETF-Wrapper bietet eine zugänglichere und reguliertere Möglichkeit, in Bitcoin zu investieren.

Chainalysis berichtet, dass Nordamerika mit einem Anteil von fast 23 % am gesamten Krypto-Handelsvolumen weltweit der größte Kryptomarkt ist. Zwischen Juli 2023 und Juli 2024 wurden On-Chain-Werte in Höhe von 1,3 Billionen US-Dollar empfangen. Die Venture-Capital-Firma a16z stellte in ihrem Bericht über den Stand von Krypto fest, dass über 40 Millionen Amerikaner Kryptowährungen besitzen. Die Akzeptanz kam hauptsächlich von Vermögensverwaltungskunden, die Berater aufforderten, neue Spot-Kryptoprodukte in ihre Portfolios aufzunehmen.

Das Handelsvolumen und die Kurssteigerungen deuten auf ein wachsendes Interesse an Bitcoin und anderen Kryptowährungen hin. Bitcoin erreichte diese Woche seinen höchsten Stand seit Juli und wurde über 68.300 US-Dollar gehandelt. Das dritte Quartal endete mit einem Plus von rund 140 % gegenüber dem gleichen Quartal des Vorjahres und übertraf damit den S&P 500. Auch Krypto-orientierte Aktien wie Coinbase verzeichneten deutliche Zuwächse: Coinbase schloss diese Woche mit einem Plus von rund 24 %.

Investoren über die Vorteile von börsengehandelten Produkten aufzuklären, ist Teil der Strategie, Kunden für diese Fonds zu gewinnen. Cohen erwähnte, dass sie erwartet hatten, ETF-Investoren über Krypto und Bitcoin aufzuklären. Stattdessen fanden sie sich dabei wieder, Krypto-Investoren die Vorteile des ETF-Wrappers zu erklären.

Auch Großinvestoren zeigen Interesse. 13F-Einreichungen, die vierteljährliche Aktienpositionen offenlegen, zeigen, dass 80 % der Käufer dieser neuen Spot-Bitcoin-Produkte in den USA direkte Investoren sind. Von diesen hatten 75 % noch nie zuvor einen iShares-ETF besessen. Dieser Zustrom deutet darauf hin, dass Bitcoin-ETFs ein neues Segment von Investoren anziehen, die von Krypto begeistert sind, aber neu auf traditionellen Finanzmärkten sind.

Der Konsens unter Krypto-Befürwortern ist optimistisch. Sie erwarten, dass Liquidität in riskante Anlagen wie Bitcoin fließen wird, unterstützt durch saisonale Trends und makroökonomische Faktoren. Institutionelle Investoren, die Akkumulation von Walen und die bevorstehenden US-Präsidentschaftswahlen tragen alle zu einem positiven Ausblick bei. Da über 40 Millionen Amerikaner Kryptowährungen besitzen und eine starke Nachfrage nach Bitcoin-ETFs besteht, scheint der Markt für ein deutliches Wachstum bereit zu sein.

Globale Zinssenkungen durch Zentralbanken wie die Federal Reserve können die Liquidität auf dem Markt beeinflussen. Ein Niedrigzinsumfeld könnte Investitionen in riskante Anlagen wie Bitcoin ankurbeln. Das politische Klima, insbesondere mit Bitcoin-freundlichen Kandidaten wie Donald Trump, kann Auswirkungen auf die Regulierungspolitik und die Akzeptanz von Kryptowährungen haben.

Experten gehen davon aus, dass diese Faktoren ein starkes Argument dafür sind, dass Bitcoin einen sechsstelligen Preis erreicht. Das rasante Wachstum von Bitcoin-ETFs, die Akkumulation durch Wallet-Adressen von Walen und eine breitere Akzeptanz sowohl von privaten als auch von institutionellen Investoren deuten auf eine positive Zukunft hin. Da Bitcoin weiterhin traditionelle Anlagen wie Gold und den S&P 500 outperformed, könnten sich immer mehr Investoren Kryptowährungen als wertvolle Ergänzung ihres Portfolios zuwenden.

Das Allzeithoch des Open Interest von Bitcoin deutet auf eine erhöhte Aktivität an den Termin- und Optionsmärkten hin. Diese Kennzahl spiegelt die Gesamtzahl der ausstehenden derivativen Kontrakte wider. Ein hohes Open Interest korreliert oft mit einer erhöhten Marktliquidität und -volatilität, was zu erheblichen Preisbewegungen führen kann.

Wallet-Adressen von Walen, die einen größeren Teil des Bitcoin-Angebots kontrollieren, können die Marktdynamik beeinflussen. Wenn Wale Bitcoin akkumulieren, ist dies oft ein Zeichen für eine positive Stimmung. Ihre Handlungen können die Preisentwicklung aufgrund der beträchtlichen

Die größte Nachricht in diesem Jahr im Bereich der Kryptowährungen ist die Zulassung von börsengehandelten Bitcoin-Fonds (ETFs) in Nordamerika. Seit diese ETFs im Januar auf den Markt kamen, haben sie einen gewaltigen Erfolg erlebt. Sie haben dazu beigetragen, Kryptowährungen aus der Randgruppe in den Mainstream zu bringen. Dieser Wandel hat die weltweite Akzeptanz erweitert, so ein neuer Bericht des Blockchain-Datenanalyseunternehmens Chainalysis.

Das Aufkommen traditioneller Finanzinstitute wie BlackRock, Fidelity und Goldman Sachs hat die Kryptoindustrie verändert. Ihr Engagement hat die Vereinigten Staaten zu einer führenden Kraft auf dem globalen Kryptomarkt gemacht. Eric Jardine, Leiter der Forschung zu Cyberkriminalität bei Chainalysis, sagt, dass diese Entwicklung die Szene in Nordamerika grundlegend verändert hat und globale Auswirkungen hat.

Nordamerika macht jetzt 22,5 % der globalen Kryptoaktivitäten aus und hat einen geschätzten On-Chain-Wert von 1,3 Billionen US-Dollar. Dieser erhebliche Anteil unterstreicht den wachsenden Einfluss der Region in der Kryptowelt. Die Einführung von Bitcoin-ETFs markierte einen wichtigen Wendepunkt für die Branche. Sie boten eine klare und gut definierte Möglichkeit für Institutionen, sich am Kryptomarkt zu beteiligen. Dieser Schritt hat Bitcoin als Anlageklasse legitimiert und eine neue Gruppe von Teilnehmern hinzugezogen, die vorher zögerlich waren.

Die Genehmigung durch die Securities and Exchange Commission (SEC) ermöglichte es traditionellen Finanzunternehmen, mit Zuversicht in den Kryptobereich einzusteigen. Vor dieser Entscheidung waren viele Institutionen aufgrund regulatorischer Unsicherheiten nicht bereit oder nicht in der Lage, sich zu beteiligen. Inzwischen übersteigen satte 70 % der Kryptotransfers in Nordamerika 1 Million US-Dollar. Dies spiegelt den wachsenden Einfluss großer Finanzakteure auf dem Kryptomarkt der Region wider. Es zeigt auch, dass Großanleger bei Kryptowährungstransaktionen aktiver werden.

Institutionelle Anleger bringen viel Liquidität auf den Markt. Dieser Kapitalzufluss könnte sich für Early Adopters von Kryptowährungen als vorteilhaft erweisen. Jardine vermutet, dass die erhöhte Liquidität langfristig zu steigenden Preisen führen könnte. Vermögenswerte, die in der Vergangenheit gekauft und On-Chain verschoben wurden, könnten ihren Wert steigen sehen, wenn große institutionelle Akteure mehr investieren. Dies könnte zu erheblichen Gewinnen für diejenigen führen, die frühzeitig in Bitcoin und andere Kryptowährungen investiert haben.

Auf globaler Ebene könnte die Dominanz Nordamerikas auf dem Kryptomarkt andere Regionen dazu ermutigen, diesem Beispiel zu folgen. Auch traditionelle Finanzinstitute in anderen Ländern könnten anfangen, sich an dieser Anlageklasse zu beteiligen. Dies könnte die Akzeptanz von Kryptowährungen weltweit von unten nach oben vorantreiben. Jardine bezeichnet dies als einen „Filtereffekt der Legitimation“. Da Bitcoin als legitime Anlageklasse anerkannt wird, werden sich mehr Menschen damit wohlfühlen, sie zu übernehmen. Dies könnte zu erhöhten globalen Kryptoaktivitäten und einer breiteren Akzeptanz von Kryptowährungen bei alltäglichen Transaktionen führen.

Die Popularität des Spot-Bitcoin-ETF hat sogar die des Gold-ETF in den ersten hundert Tagen übertroffen. In dieser Zeit wurde er zum beliebtesten ETF der Geschichte. Dies zeigt, dass Bitcoin und andere Kryptowährungen gekommen sind, um zu bleiben. Den bisherigen Daten zufolge scheint es, dass sie auf lange Sicht Teil des Finanzsystems sein werden. Der Vergleich mit Gold-ETFs unterstreicht das beträchtliche Interesse und Vertrauen, das Anleger Bitcoin als Wertaufbewahrungsmittel und Anlagevehikel entgegenbringen.

Die Transformation der Kryptoszene in Nordamerika hat globale Auswirkungen. Die Beteiligung großer Finanzakteure verleiht der Branche mehr Glaubwürdigkeit. Sie signalisiert auch eine Veränderung in der Wahrnehmung von Kryptowährungen. Sie werden nicht mehr als riskante oder marginale Investitionen angesehen, sondern entwickeln sich zu Mainstream-Assets. Diese Veränderung könnte zu einer breiteren Nutzung von Kryptowährungen in verschiedenen Sektoren führen, darunter Einzelhandel, Technologie und Finanzen.

Der Einfluss der Entscheidung der SEC zu Bitcoin-ETFs kann nicht hoch genug eingeschätzt werden. Durch die Schaffung von regulatorischer Klarheit ermöglichte die SEC Institutionen, mit Zuversicht in den Markt einzutreten. Dieser Schritt hatte einen Welleneffekt in der gesamten Branche. Er hat mehr traditionelle Finanzinstitute dazu ermutigt, Kryptowährungen als eine tragfähige Investition zu betrachten. Die behördliche Genehmigung ist für die institutionelle Beteiligung von entscheidender Bedeutung, da sie das mit neuen und aufstrebenden Anlageklassen verbundene Risiko reduziert.

Das Wachstum von Kryptotransfers über 1 Million US-Dollar in Nordamerika unterstreicht die Rolle institutioneller Investoren. Ihre Beteiligung erhöht die Marktliquidität und kann zu Preisstabilität führen. Dies kommt nicht nur Großinvestoren zugute, sondern auch einzelnen Enthusiasten und Early Adopters. Erhöhte Liquidität bedeutet, dass der Kauf und Verkauf von Kryptowährungen einfacher und effizienter wird, was noch mehr Teilnehmer auf den Markt locken kann.

Da immer mehr Finanzinstitute teilnehmen, könnten wir mehr Innovationen im Kryptobereich erleben. Neue Finanzprodukte und -dienstleistungen könnten entstehen, die es den Menschen erleichtern, in Kryptowährungen zu investieren und sie zu nutzen. Beispielsweise könnten benutzerfreundlichere Plattformen, Anlageinstrumente und Zahlungslösungen verfügbar werden. Dies könnte die weltweite Akzeptanz weiter vorantreiben und den Status von Bitcoin als anerkannte Anlageklasse festigen.

Jardine sieht auch, dass die nordamerikanische Dominanz die globale Akzeptanz auf breiter Basis vorantreibt. Er glaubt, dass die Anerkennung von Bitcoin als eigenständige Anlageklasse durch die USA die Akzeptanz für mehr Menschen weltweit erleichtern wird. Andere große Institutionen in verschiedenen Ländern könnten sich ebenfalls an dieser Anlageklasse beteiligen. Dies könnte zu einem Dominoeffekt führen, bei dem die Legitimierung von Bitcoin in einer Region seine Akzeptanz in anderen fördert.

Frühe Anwender von Kryptowährungen werden von dieser zunehmenden institutionellen Beteiligung profitieren. Der Kapitalzufluss großer Finanzakteure könnte die Preise längerfristig in die Höhe treiben. Dies bedeutet, dass Einzelpersonen, die frühzeitig in Bitcoin und andere Kryptowährungen investiert haben, erhebliche Renditen auf ihre Investitionen erzielen könnten. Es unterstreicht auch das Potenzial für neue Investoren, in den Markt einzusteigen und am Wachstum dieser Anlageklasse teilzunehmen.

Der Vergleich zwischen Bitcoin-ETFs und Gold-ETFs unterstreicht die sich wandelnden Präferenzen der Investoren. Gold gilt seit langem als sicherer Hafen, aber die rasante Popularität von Bitcoin-ETFs deutet darauf hin, dass Kryptowährungen zu einer bevorzugten Wahl für die Diversifizierung werden. Diese Verschiebung könnte nachhaltige Auswirkungen auf Anlagestrategien und Portfolioverwaltung in der Finanzindustrie haben.

Neben den finanziellen Auswirkungen könnte die Legitimation von Bitcoin durch ETFs und institutionelle Beteiligung auch technologische Vorteile haben. Gesteigerte Investitionen in den Kryptobereich können zu Fortschritten in der Blockchain-Technologie, Sicherheitsmaßnahmen und Infrastruktur führen. Dies könnte die Gesamtfunktionalität und Zuverlässigkeit von Kryptowährungsnetzwerken verbessern.

Zusammenfassend lässt sich sagen, dass die Zulassung von Spot-Bitcoin-ETFs in Nordamerika erhebliche Auswirkungen auf den globalen Kryptomarkt hatte. Sie hat traditionelle Finanzinstitute in den Bereich gebracht, die Marktliquidität erhöht und Bitcoin als Anlageklasse legitimiert. Diese Transformation könnte zu einer größeren globalen Akzeptanz führen und sowohl frühen Anwendern als auch neuen Teilnehmern zugute kommen. Die Einbeziehung großer Finanzakteure signalisiert eine neue Ära für Kryptowährungen, in der sie in den Mainstream-Finanzbereich integriert und einem breiteren Publikum zugänglich sind.

Da sich die Kryptoindustrie weiterentwickelt, wird es wichtig sein zu beobachten, wie sich diese Veränderungen auf die Märkte weltweit auswirken. Der Einfluss nordamerikanischer Institutionen könnte die Zukunft der Kryptowährungen und ihre Rolle in der globalen Wirtschaft prägen. Mit zunehmender Beteiligung, Innovation und Akzeptanz könnten Bitcoin und andere Kryptowährungen zu einem integralen Bestandteil unseres Finanzsystems werden.