Предложение Майкла Сейлора о смелом использовании биткоина

Майкл Сейлор, соучредитель MicroStrategy, считает, что правительство США должно владеть большинством биткоинов. MicroStrategy уже является крупнейшим корпоративным владельцем биткоинов, но Сейлор думает, что США должны быть крупнейшим держателем биткоинов. В комментарии к Bitcoin 2024 Сейлор сказал: «Правительство США должно владеть большинством биткоинов в мире».

Большой прогноз для будущего биткоина

Сейлор очень оптимистично настроен в отношении биткоина. Он сказал, что к 2024 году рыночная капитализация биткоина достигнет 280 триллионов долларов, что более чем в 200 раз превышает его текущую стоимость. Он также предсказал, что рыночная капитализация биткоина может превысить 100 триллионов долларов, а значит каждый биткоин может стоить 5 миллионов долларов.

Цифры, стоящие за предложением

Чтобы правительство США владело большинством всех биткоинов, ему необходимо будет удерживать более 10,5 миллионов BTC. По текущим ценам это будет стоить 711 миллиардов долларов. Сейчас у правительства США около 208 898 BTC стоимостью 14 миллиардов долларов. Эти биткоины были конфискованы у преступников.

Похожие идеи от Роберта Ф. Кеннеди-младшего

Идея Сейлора схожа с идеей Роберта Ф. Кеннеди-младшего, независимого кандидата на пост президента США. Кеннеди сказал, что хочет, чтобы у правительства США было столько же биткоинов, сколько и золота. У правительства США самые большие золотые резервы в мире, составляющие 8 134 метрических тонн стоимостью 615 миллиардов долларов.

Использование биткоина для обеспечения доллара

Кеннеди считает, что биткоин может быть частью группы жестких активов, обеспечивающих доллар США. Сейлор согласен. Он сказал: «Вы обеспечиваете доллар, делая что-то экономически рациональное». Он привел пример того, как строительство порта в Нью-Йорке помогло США участвовать в международной торговле. Он считает, что будущее страны в киберпространстве, и назвал биткоин «кибер-Манхэттеном».

Трамп и взгляды других кандидатов на биткоин

Дональд Трамп, бывший президент, недавно продемонстрировал поддержку биткоину. Он хочет защитить майнеров биткоинов в Соединенных Штатах. И Трамп, и Кеннеди выступали на мероприятии Bitcoin 2024 в Нэшвилле. Взгляды нынешнего вице-президента Камалы Харрис на криптовалюту не очень известны, но администрация Байдена жестко относится к криптокомпаниям. Однако, как сообщается, команда Харрис обращается к видным сторонникам криптовалюты, таким как Марк Кьюбан.

Создание федерального резерва биткоинов

Чтобы любой кандидат обеспечил доллар биткоином, ему нужно создать официальный резерв биткоинов США. Это покажет, что цифровые активы являются законными в глазах государства. Это также будет означать, что не будет продано ни одного из 14 миллиардов долларов биткоинов, которые сейчас есть у правительства. Брайан Куршейн, основатель крипто-управляющего DAIM.io, сказал, что этот шаг возможен, но сложен.

Перемещение биткоин-активов в Казначейство

Куршейн предложил, чтобы Министерство юстиции, которое владеет примерно 200 000 единиц биткоина, могло перевести их в Министерство финансов. Это внесет биткоины на сумму 13 миллиардов долларов на баланс Казначейства. Он считает, что если правительство перестанет быть продавцом и станет долгосрочным держателем биткоинов, это может быть очень положительно для пространства криптовалют.

Финансовое воздействие резерва биткоинов США

Если США будут следовать плану Кеннеди, им потребуется покупать 154 миллиарда долларов в биткоинах каждый год в течение четырех лет. Эта покупка может иметь большое влияние на цену биткоина. Согласно оценке «мультипликатора биткоина», каждый доллар, вложенный в биткоин, увеличивает его рыночную капитализацию на 3–4 доллара во время бычьего рынка. Это означает, что годовой прирост рыночной капитализации биткоина может составить от 460 до 615 миллиардов долларов. Это приведет к годовому росту цены биткоина на 23 000–31 000 долларов, что приведет к тому, что цена биткоина окажется в диапазоне от 90 000 до 98 000 долларов.

Почему биткоин может быть хорошей инвестицией для США

Сейлор и другие считают, что владение биткоином может быть умным ходом для США. Биткоин рассматривается как ценный цифровой актив, и владение большим его количеством может дать США прочную позицию в мировой финансовой системе. По мере того, как биткоин становится более ценным, он также может обеспечить стране значительную финансовую отдачу.

Проблемы и соображения

Однако есть трудности с этим планом. Создание федерального резерва биткоинов потребует изменения политики и новых правил. Также будут существовать логистические проблемы при покупке и хранении такого большого количества биткоинов. Кроме того, волатильность цены биткоина может вызвать беспокойство у некоторых политиков.

Будущее биткоина в США

Идея о том, что правительство США владеет большинством биткоинов, амбициозна. Это отражает растущий интерес и признание биткоина как важного финансового актива. По мере того, как более влиятельные деятели, такие как Майкл Сейлор и Роберт Ф. Кеннеди-младший, выступают за биткоин, это может привести к значительным изменениям в том, как цифровые активы воспринимаются и используются в США.

Роль правил регулирования криптовалют

Репрессии администрации Байдена в отношении крипто-компаний показывают, что вокруг правил регулирования криптовалют в США все еще существует большая неопределенность. Будущее правительство будет играть решающую роль в формировании ландшафта для цифровых активов. Станут ли США крупным держателем биткоинов, зависит от решений, принимаемых нынешними и будущими лидерами.

Заключение: новая эра для биткоина?

Предложение Майкла Сейлора о том, чтобы правительство США владело большинством биткоинов, является смелым видением будущего. Это подчеркивает потенциал биткоина стать значительной частью мировой финансовой системы. По мере продолжения обсуждений о биткоине и других цифровых активах, США могут оказаться в авангарде этой новой финансовой эры. Решения, принимаемые сегодня, могут сформировать финансовый ландшафт на долгие годы вперед.

Актуальные события второго дня конференции Bitcoin 2024 в Нэшвилле

Конференция Bitcoin 2024 в Нэшвилле идет полным ходом, и второй день был наполнен захватывающими событиями и выступлениями. Ниже приведены основные события первых двух дней конференции.

Видение Биткоина от Майкла Сэйлора

Главный исполнительный директор MicroStrategy Майкл Сэйлор выступил с программной речью, приковавшей внимание всех присутствующих. Он рассказал о своем амбициозном видении будущего Биткоина. Сэйлор считает, что Биткоин, который в настоящее время оценивается примерно в 67 000 долларов, имеет потенциал для огромного роста в ближайшие десятилетия. Он даже предсказал, что к 2045 году рыночная капитализация Биткоина может достичь 280 триллионов долларов. Это означает, что в лучшем случае одна монета Биткоина может стоить 49 миллионов долларов. Даже при более консервативной оценке Сэйлор считает, что Биткоин по-прежнему может стоить 3 миллиона долларов за монету.

Под руководством Сэйлора компания MicroStrategy купила 226 331 биткоин за последние четыре года. В настоящее время эти запасы Биткоина оцениваются примерно в 15 миллиардов долларов, что на 80% больше, чем компания заплатила за них. Это показывает, насколько MicroStrategy привержена Биткоину.

Синтия Луммис и регулирование Биткоина

Сенатор Синтия Луммис вместе с сенатором Тимом Скоттом также выступили на конференции. Они обсудили текущую нормативно-правовую базу и то, что может произойти в будущем. Луммис разъяснила, что никаких объявлений о том, что Биткоин станет стратегическим резервным активом для США, не будет. Вместо этого она раскритиковала подход Комиссии по ценным бумагам и биржам к регулированию криптовалют и подчеркнула усилия Республиканской партии по защите владения цифровыми активами.

Луммис и Скотт подчеркнули важность майнинга Биткоина для энергетического сектора. Скотт также намекнул на будущие инициативы по использованию Биткоина для помощи развитию слаборазвитых районов.

Смелое обещание Роберта Кеннеди-младшего

В неожиданном заявлении кандидат в президенты Роберт Кеннеди-младший пообещал сделать Биткоин стратегическим резервным активом для США в случае своего избрания. Он планирует перевести около 200 000 BTC, принадлежащих правительству, в казначейство США и создать резерв из 4 миллионов монет за счет ежедневных покупок.

Предостережение Эдварда Сноудена

Эдвард Сноуден выступил с виртуальным обращением на конференции, предупредив криптосообщество о политическом вмешательстве в криптовалюты. Он посоветовал участникам оставаться независимыми и с осторожностью относиться к политическим обещаниям.

Основные моменты первого дня

Первый день конференции Bitcoin 2024 в Нэшвилле также был полон интересных событий. Роберт Митчник, глава отдела цифровых активов BlackRock, рассказал о растущем спросе на биржевые фонды Биткоина (ETF). Он упомянул, что эти фонды только начинают набирать обороты, и приписал изменение отношения генерального директора BlackRock Ларри Финка к Биткоину тщательному изучению и спросу со стороны клиентов.

Митчник подчеркнул, что ETF на Биткоин были очень успешными, что существенно увеличило доход BlackRock. Он также отметил, что интерес к криптовалютам, помимо Биткоина и Эфириума, среди клиентов очень ограничен.

Крупный прогноз VanEck по Биткоину

Инвестиционный менеджер VanEck попал в заголовки газет со своим смелым прогнозом о том, что к 2050 году Биткоин может достичь рыночной капитализации в 61 триллион долларов, или около 2,9 миллиона долларов за монету. Они считают, что Биткоин будет широко использоваться для расчетов по торговым операциям и в качестве резервного актива для центральных банков. VanEck также обсудил потенциал решений Bitcoin Layer-2 для решения проблем масштабируемости и содействия широкому внедрению.

Экономические сдвиги и роль Биткоина

В отчете VanEck отмечается, что рост Биткоина будет обусловлен экономическими сдвигами, такими как спад в основных мировых экономиках и утрата доверия к их валютам. Это может увеличить спрос на Биткоин как на нейтральное средство обмена со стабильными свойствами и предсказуемой денежно-кредитной политикой.

Стратегия HODL компании Marathon Digital Holdings

Marathon Digital Holdings Inc., одна из крупнейших компаний, занимающихся майнингом Биткоина, объявила о приобретении Биткоина на сумму 100 миллионов долларов. Компания планирует удерживать эти биткоины, приняв стратегию «HODL». Финансовый директор Marathon Салман Хан пояснил, что это решение было принято в связи с недавним падением цены на Биткоин и прочностью их баланса. Этот шаг знаменует собой значительный сдвиг от их предыдущей стратегии продажи добытого Биткоина для покрытия операционных расходов.

Председатель и главный исполнительный директор Marathon Фред Тиль подчеркнул уверенность компании в долгосрочной ценности Биткоина и призвал другие корпорации и правительства удерживать Биткоин в качестве резервного актива.

Важность майнинга Биткоина

Майнинг Биткоина стал важной темой на конференции. Он играет решающую роль в энергетическом секторе, помогая внедрять инновации и укреплять энергетическую инфраструктуру США. Использование избыточной энергии может сделать майнинг Биткоина более эффективным и экологичным.

ETF на Биткоин и их влияние

Биржевые фонды (ETF) на Биткоин стали еще одной горячей темой обсуждения. Эти фонды позволяют инвесторам покупать и продавать Биткоин, не владея криптовалютой напрямую. Роберт Митчник из BlackRock объяснил, что рост ETF на Биткоин обусловлен спросом со стороны клиентов. Он отметил, что эти ETF были одними из самых успешных запусков за всю историю, что существенно увеличило доход BlackRock.

Митчник также упомянул, что интерес к ETF на Биткоин по-прежнему растет среди консультантов по инвестированию и институциональных инвесторов. Он ожидает, что эта тенденция будет только усиливаться в ближайшие годы по мере того, как все больше финансовых организаций начнут предлагать своим клиентам эти продукты.

Ограниченный интерес за пределами Биткоина и Эфириума

Хотя Биткоин и Эфириум набирают популярность, интерес к другим криптовалютам остается ограниченным. По словам Митчника, клиенты BlackRock в первую очередь заинтересованы в Биткоине и немного в Эфириуме. Он не прогнозирует существенного увеличения спроса на ETF на криптовалюты за пределами этих двух основных активов.

Видение VanEck для будущего Биткоина

Прогноз VanEck о том, что к 2050 году Биткоин достигнет 2,9 миллиона долларов за монету, основан на нескольких факторах. Они считают, что Биткоин будет широко использоваться в качестве залога для расчетов по торговым операциям и в качестве резервного актива для центральных банков. Этот спрос в сочетании с экономическими сдвигами и потерей доверия к основным мировым валютам может значительно повысить стоимость Биткоина.

VanEck также обсудила потенциал решений Bitcoin Layer-2, таких как Lightning Network, для решения проблем масштабируемости и содействия широкому внедрению. Согласно их отчету, эти решения могут стоить около 7,6 триллиона долларов.

Экономические сдвиги и роль Биткоина

Поскольку такие крупные мировые экономики, как США, Европейский союз и Япония, сталкиваются с экономическими проблемами, Биткоин может стать все более привлекательной альтернативой. В отчете VanEck подчеркивается, что евро и японская иена теряют свою долю в международных расчетах, что дает Биткоину возможность заполнить этот пробел.

Будущее майнинга Биткоина

Майнинг Биткоина продолжает развиваться, и такие компании, как Marathon Digital Holdings, играют ведущую роль. Принимая

Пенсионный фонд Мичигана инвестирует 6,6 млн долларов в биткойн через ETF ARK 21Shares

Вступление к инвестициям в биткойн штата Мичиган

Пенсионная система Мичигана сделала заметный шаг, инвестировав 6,6 миллиона долларов в биткойн через ETF ARK 21Shares. Этот важный шаг показывает, как традиционные пенсионные фонды начинают охватывать криптовалюту. Пенсионная система штата Мичиган сделала эту инвестицию, которая составляет лишь малую часть (0,004%) от ее общих активов в размере 143,9 миллиарда долларов. Это было раскрыто в форме 13-F, поданной в Комиссию по ценным бумагам и биржам (SEC).

Понимание формы 13-F

Форма 13-F — это ежеквартальный отчет, который крупные институциональные управляющие инвестициями должны подавать в SEC. Он требуется для тех, кто управляет активами на сумму более 100 миллионов долларов. Эта форма помогает общественности понять, куда крупные учреждения инвестируют свои деньги. Последняя подача заявки в Мичигане подчеркивает его новый интерес к биткойну, что является значительным событием в мире институциональных инвестиций.

Другие пенсионные фонды, инвестирующие в биткойн

Мичиган не одинок в этой тенденции. Другие пенсионные фонды также добавляют биткойн в свои портфели. Например, Совет по инвестициям штата Висконсин (SWIB) инвестировал 99 миллионов долларов в биткойн через ETF BlackRock IBIT. Это показывает растущую тенденцию среди государственных пенсионных фондов к диверсификации в цифровые активы.

Планы Джерси-Сити по инвестированию в биткойн-ETF

Джерси-Сити, штат Нью-Джерси, также планирует инвестировать в биткойн-ETF. Мэр Стивен Фулоп объявил, что пенсионный фонд города будет включать биткойн-ETF после одобрения SEC. Это решение является частью более широкой стратегии по интеграции криптовалют в финансовые планы города. Фулоп является убежденным сторонником криптовалюты и технологии блокчейн, рассматривая их как основные технологические инновации.

Взлет биткойн-ETF

Биткойн-ETF стали довольно популярными с момента их запуска. Например, ETF IBIT BlackRock превзошел другие крупные фонды, такие как QQQ Nasdaq, с точки зрения притоков с начала года. Одобрение SEC спотовых биткойн-ETF открыло двери для рассмотрения этих инвестиций большим количеством государственных пенсионных фондов. Хотя некоторые крупные финансовые учреждения, такие как Wells Fargo и JPMorgan Chase, медленно принимают биткойн-ETF, инвестируя в общей сложности менее 1 миллиона долларов, тенденция растет.

Финансовые стратегии, включающие биткойн-ETF

Включение биткойн-ETF в пенсионные фонды отражает более широкую тенденцию к принятию цифровых активов в традиционных финансах. Поскольку все больше городов и штатов рассматривают возможность добавления криптовалют в свои портфели, это может привести к более широкому внедрению цифровых активов. Решение мэра Фулопа является сильным сигналом того, что институциональное принятие криптовалют растет. Ожидается, что эта тенденция продолжится, поскольку все больше институциональных инвесторов подают свои формы 13-F в SEC, раскрывая свои запасы биткойнов.

Влияние технологии блокчейн

Технология блокчейн, лежащая в основе биткойна, рассматривается как революционное развитие, сравнимое с Интернетом. Мэр Фулоп подчеркнул это, заявив, что блокчейн является одним из самых важных новых технологических инноваций. Эта технология не только поддерживает криптовалюты, но и имеет потенциальные приложения в различных областях, таких как финансы, здравоохранение и управление цепочками поставок.

Волатильность и риски инвестиций в криптовалюту

Несмотря на растущий интерес, по-прежнему существуют опасения по поводу инвестиций в криптовалюты. Официальный сайт правительства Мичигана рекомендует соблюдать осторожность, предупреждая о волатильности, отсутствии регулирования и уязвимости, связанных с криптоинвестициями. Эти опасения обоснованы, поскольку стоимость криптовалют может значительно колебаться, что может привести к потенциальным потерям.

Будущее институциональных криптоинвестиций

По мере того, как все больше институциональных инвесторов и государственных пенсионных фондов начинают включать биткойн и другие криптовалюты в свои портфели, ландшафт традиционных финансов меняется. Этот сдвиг обусловлен потенциалом высокой доходности и растущим принятием цифровых активов. Тем не менее, этим учреждениям необходимо тщательно взвесить риски и выгоды, прежде чем делать такие инвестиции.

Заключение

Инвестиции Мичигана в размере 6,6 млн долларов в биткойн через ETF ARK 21Shares знаменуют собой значительный шаг в принятии криптовалют государственными пенсионными фондами. Другие штаты, такие как Висконсин и города, такие как Джерси-Сити, следуют их примеру, демонстрируя растущую тенденцию институционального принятия цифровых активов. Поскольку все больше форм 13-F подаются в SEC, раскрывая институциональные инвестиции в биткойн, становится очевидным, что интеграция криптовалют в традиционные финансы становится все более распространенной. Тем не менее, инвесторы должны сохранять осторожность и осознавать риски, связанные с этим волатильным рынком.

Цена биткойна немного снизилась, но столкнулась с сопротивлением

Цена биткойна наконец-то немного снизилась, недавно она поднялась выше 67 000 долларов. Однако она сталкивается со значительным сопротивлением на отметке 68 000 долларов. Это сопротивление имеет решающее значение, поскольку его прорыв может спровоцировать ликвидацию коротких позиций на сумму более 700 миллионов долларов. Это означает, что многим людям, которые делали ставки против повышения цены биткойна, придется покупать биткойны, чтобы покрыть свои убытки, что потенциально может еще больше повысить цену.

Краткосрочные держатели биткойнов в прибыли

Три четверти краткосрочных держателей биткойнов теперь находятся в прибыли. Это может придать цене биткойна большую восходящую динамику. Этот рост прибыли связан с недавним ростом биткойна. Согласно отчету Glassnode от 24 июля, «Этот рост теперь снова превысил базовую стоимость STH и вернул 75% их имеющихся запасов в нереализованную прибыль». Метрика STH-MVRV показывает это восстановление, которое теперь превысило безубыточный уровень 1,0.

Влияние роста цены биткойна

Рост цены биткойна обеспечивает значительное облегчение для краткосрочных держателей. Эта группа увидела, что более 90% ее поставок находятся в минусе в конце июля. Краткосрочные держатели часто используются для оценки спроса на биткойны и недавних моделей покупки. Их прибыльность может быть сильным индикатором рыночных настроений.

Ключевые уровни поддержки и сопротивления

Цена биткойна сумела закрепиться выше ключевого уровня поддержки, несмотря на истечение фьючерсных контрактов на сумму 3,9 миллиарда долларов на BTC, которое угрожало снизить ее до 63 000 долларов. После ралли биткойн должен оставаться выше отметки в 65 000 долларов, которая выступает в качестве ключевой поддержки. Популярный криптоаналитик Rekt Capital отметил в сообщении от 26 июля: «Повторная проверка прошла успешно. Биткойн подтвердил 65 000 долларов как уровень поддержки. Теперь цена продолжит занимать область от 65 000 до 71 500 долларов (красным)».

Сопротивление на уровне 68 000 долларов

Несмотря на быстрые темпы роста цен, биткойн сталкивается со значительным сопротивлением на отметке 68 000 долларов. По данным CoinGlass, почти 700 миллионов долларов обеспеченных коротких позиций находятся под риском ликвидации, если биткойн поднимется выше этого уровня. Ликвидация коротких позиций превысит 1 миллиард долларов, если биткойн превысит 68 500 долларов, но достижение этого уровня зависит от притока средств из спотовых биткойн-биржевых фондов США (ETF).

Спотовые биткойн-ETF США и их влияние

Приток средств в спотовые биткойн-ETF США замедлился с 23 июля. К 25 июля этот приток достиг 31,1 миллиона долларов, согласно данным Farside Investors. Темпы этого притока могут существенно повлиять на движение цены биткойна.

Истечение срока действия фьючерсов на биткойны и его последствия

Истечение срока действия фьючерсов на биткойны является важным событием, которое может повлиять на цену. Недавно истекший срок действия фьючерсных контрактов BTC на сумму 3,9 миллиарда долларов грозил снизить цену биткойна до 63 000 долларов. Однако биткойн сумел удержаться и даже подняться. За событиями по истечении срока действия фьючерсов важно следить, поскольку они могут вызвать волатильность на рынке.

Отчет Glassnode о недавнем росте биткойна

В отчете Glassnode от 24 июля подчеркивается важность недавнего роста биткойна. В отчете говорится: «Этот рост теперь снова превысил базовую стоимость STH и вернул 75% их имеющихся запасов в нереализованную прибыль». Это показывает, что краткосрочные держатели теперь видят прибыль, что может повысить доверие к рынку и побудить к новым покупкам.

Рентабельность краткосрочных держателей биткойнов

Рентабельность краткосрочных держателей биткойнов является ключевым показателем, на который следует обратить внимание. Когда большой процент этих держателей находится в прибыли, это говорит о сильном спросе и положительных рыночных настроениях. Это может привести к дальнейшему росту цен, поскольку все больше инвесторов начинают доверять потенциалу роста биткойна.

Ключевой уровень поддержки на уровне 65 000 долларов

Биткойну необходимо удерживать свои позиции выше уровня поддержки в 65 000 долларов, чтобы продолжить свой восходящий тренд. Этот уровень был подтвержден в качестве поддержки криптоаналитиком Rekt Capital, который заявил: «Повторная проверка прошла успешно. Биткойн подтвердил 65 000 долларов как уровень поддержки». Оставаться выше этого уровня имеет решающее значение для того, чтобы биткойн достиг более высоких ценовых целей.

Роль обеспечения коротких позиций

Обеспеченные короткие позиции — это ставки на то, что цена биткойна упадет. Если цена биткойна растет, эти позиции могут быть принудительно ликвидированы, что означает покупку биткойнов для покрытия убытков. Это давление со стороны покупателей может еще больше поднять цену. В настоящее время почти 700 миллионов долларов таких позиций могут быть ликвидированы, если биткойн превысит 68 000 долларов.

Психологическое сопротивление на уровне 68 000 долларов

Отметка в 68 000 долларов является психологическим уровнем сопротивления для биткойна. Прорыв этого уровня может привести к значительным ценовым движениям. Многие инвесторы внимательно следят за этими ключевыми уровнями, и прорыв может привести к увеличению активности покупателей.

Ликвидации коротких позиций и их влияние

Если цена биткойна поднимется выше 68 000 долларов, это может спровоцировать ликвидацию коротких позиций на сумму почти 700 миллионов долларов. Если цена превысит 68 500 долларов, эти ликвидации могут превысить 1 миллиард долларов. Это создаст значительное давление со стороны покупателей, что потенциально приведет к еще большему росту цен.

Спрос на биткойны и модели покупки

Краткосрочные держатели часто используются для оценки спроса на биткойны и недавних моделей покупки. Их прибыльность может свидетельствовать о сильном рыночном спросе. Когда краткосрочные держатели находятся в прибыли, это говорит о том, что недавние покупатели готовы удерживать свои позиции, ожидая дальнейшего роста цен.

Восстановление цены биткойна

Недавнее восстановление цены биткойна является положительным знаком для рынка. Это показывает, что, несмотря на такие угрозы, как истечение срока действия фьючерсов и уровни сопротивления, биткойн все еще может находить поддержку и восстанавливаться. Это восстановление повышает доверие инвесторов и может привлечь больше покупателей на рынок.

Ключевые показатели для наблюдения

На рынке биткойнов важно учитывать несколько ключевых показателей. К ним относятся метрика STH-MVRV, которая показывает прибыльность краткосрочных держателей, и уровни обеспеченных коротких позиций. Наблюдение за этими показателями может дать представление о рыночных тенденциях и потенциальных движениях цен.

Движение цены биткойна и перспективы на будущее

Движение цены биткойна зависит от нескольких факторов, включая уровни поддержки и сопротивления, истечение срока действия фьючерсов и приток средств в спотовые биткойн-ETF США. Оставаться выше ключевых уровней поддержки, таких как 65 000 долларов, имеет решающее значение для поддержания восходящей динамики. Пробой сопротивления на уровне 68 000 долларов может спровоцировать значительную активность покупателей и дальнейший рост цен.

Вывод

Недавний рост цены биткойна принес значительное облегчение краткосрочным держателям, и более 75% из них сейчас находятся в прибыли. Однако цена сталкивается с сопротивлением на отметке 68 000 долларов, что имеет решающее значение для будущих движений. Важными факторами, за которыми необходимо следить, являются ключевые уровни поддержки, истечение срока действия фьючерсов и приток средств в спотовые биткойн-ETF США. Рентабельность краткосрочных держателей и потенциал для ликвидации

BTC превзошел более широкий криптовалютный рынок

Введение

По данным индекса CoinDesk 20, в ходе пятничной торговой сессии в Азии биткойн (BTC) превзошел более широкий криптовалютный рынок. Эффективность биржевых фондов (ETF) на основе эфира (ETH) повторяет эффективность биржевых фондов на основе биткойна после их запуска в январе.

Высокая эффективность биткойна

Во время азиатского торгового дня биткойн вырос на 4,4%, протестировав отметку в 67 000 долларов, в то время как индекс CoinDesk 20 (CD20) вырос на 3,3%. SOL компании Solana подскочил более чем на 5%, возглавив рост основных токенов, а ETH (ETH), BNB от BNB Chain и ADA от Cardano выросли на 3%. Dogecoin (DOGE) вырос на 4%, а привязанный к Solana мемкойн popcat (POPCAT) подскочил более чем на 8%, возглавив рост в этой категории.

Эфир и криптовалютные фьючерсы

В третий день продукты на основе эфира привели к ликвидации криптовалютных фьючерсов, при этом более 70 миллионов долларов в длинных позициях было ликвидировано по сравнению с 55 миллионами долларов в фьючерсах, привязанных к BTC. Непокрытый интерес, или количество неурегулированных ставок на фьючерсы, снизился на 1 миллиард долларов за последние 24 часа, что свидетельствует об уходе денег с рынка.

Оттоки биткойнов

Биржевые фонды биткойнов (ETF) добавили 31,16 миллиона долларов, в результате чего совокупный чистый приток с момента их внедрения в январе составил чуть менее 17,5 миллиарда долларов. Общие чистые активы ETF составляют 59,14 миллиарда долларов или около 4,6% от всей рыночной капитализации крупнейшей криптовалюты.

Эффективность ETF эфира

Эфир, вторая по величине криптовалюта, вырос на 2,8%, достигнув отметки в 3200 долларов. ETF на основе эфира столкнулись с чистым ежедневным оттоком в размере 152 миллиона долларов. Текущий совокупный поток для ETF с начала торгов на этой неделе имеет отрицательное значение в 178,68 миллиона долларов, в основном из-за вывода средств из Grayscale Ethereum Trust (ETHE), который был преобразован в ETF.

Сравнение с ETF на основе биткойна

Аналитики CoinShares отметили, что эта ситуация очень похожа на запуск продукта ETF на основе биткойна в начале года. Отток из Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), в то время крупнейшего в мире фонда биткойнов, который был преобразован из закрытой структуры в ETF, оказал давление на цену биткойна в течение первых недель. Позднее приток средств в конкурирующие фонды преодолел негативную тенденцию, что привело к достижению BTC рекордно высокого уровня в марте.

Grayscale Ethereum Trust

Grayscale Ethereum Trust следует по тому же пути, но быстрее, что делает снижение «отличной возможностью для покупки», по словам Мадса Эберхардта, криптоаналитика в Steno Research. Если эта тенденция сохранится, отток из Grayscale Ethereum ETF может закончиться намного быстрее, чем это было в случае с биткойном в январе, возможно, уже в середине следующей недели. После этого ожидается сильный чистый приток средств из-за притока средств в другие ETF, наблюдаемого в последние несколько дней.

Разные мнения о будущем эфира

Рэйчел Линь, генеральный директор и соучредитель SynFutures, не согласилась, заявив, что ожидает краткосрочных убытков для трейдеров ETH. Она отметила, что ETF-фонд ETH от Grayscale становится чистым продавцом на рынке, с оттоком более 810 миллионов долларов с момента запуска ETF. В настоящее время Grayscale владеет эфиром на сумму более 8 миллиардов долларов, и почти 10% из них были проданы только за последние два дня. Если эта тенденция сохранится, Grayscale может достичь отметки в 50% намного раньше, чем в случае с биткойном. Однако это также будет означать больше недостатков для Ethereum.

Solana и другие основные токены

В то время как биткойн и эфир столкнулись с неоднозначной эффективностью, SOL от Solana показал значительный рост, подскочив более чем на 5%. Это сделало SOL лидером роста среди основных токенов. Другие криптовалюты, такие как BNB от BNB Chain, ADA от Cardano и Dogecoin (DOGE), также продемонстрировали положительную динамику, увеличив свою стоимость примерно на 3%. В категории мемкойнов popcat (POPCAT) из сети Solana выделялся 8%-ным ростом.

Реакции рынка и прогнозы

У аналитиков разные мнения о направлении рынка. Пока одни видят в сложившейся ситуации возможность для покупки, другие предсказывают усиление краткосрочных убытков. Рынок реагирует на запуск и производительность ETF, причем значительные притоки и оттоки влияют на цены. Сравнение ETF на основе биткойна и эфира показывает, как похожие рыночные события могут привести к разным результатам в зависимости от времени и скорости реакции инвесторов.

Долгосрочные перспективы

По мнению некоторых аналитиков, долгосрочные перспективы как биткойна, так и эфира остаются позитивными. Несмотря на краткосрочную волатильность, внедрение ETF и в результате рыночная динамика рассматриваются как шаги к более широкому принятию и интеграции криптовалют в основные финансовые системы. Совокупные чистые потоки, несмотря на некоторые негативные периоды, свидетельствуют о растущем интересе и инвестициях в эти цифровые активы.

Заключение

Недавние результаты биткойна показали его способность превзойти более широкий криптовалютный рынок, даже в условиях значительных рыночных событий, таких как запуск ETF. Эфир, несмотря на проблемы, отражает предыдущий путь биткойна в ETF и вскоре может увидеть разворот оттока средств. Криптовалютный рынок остается динамичным, и различные факторы влияют на цены и эффективность различных токенов. Как всегда, инвесторам следует оставаться информированными и осторожными, следя как за краткосрочными тенденциями, так и за долгосрочными возможностями.

Введение

Franklin Templeton и SBI Holdings объединяются, чтобы вывести на японский рынок биржевые фонды биткоинов (ETF). Новое совместное предприятие готовится к одобрению в Японии криптовалютных фондов. Партнерство нацелено на создание компании по управлению цифровыми активами. Цель состоит в том, чтобы быть готовыми, как только Япония даст «зеленый свет» биржевым фондам криптовалют (ETF).

Подробности партнерства

SBI Holdings, японская группа по предоставлению финансовых услуг, станет партнером Franklin Templeton, американской инвестиционной компании. SBI будет владеть 51% акций новой компании, в то время как Franklin Templeton будет владеть остальной частью. Franklin Templeton является седьмым по величине управляющим активами в мире, управляя активами на сумму около 1,6 триллиона долларов. Эта новая компания сосредоточится на подготовке к запуску крипто-ETF в Японии.

Выход Franklin Templeton на рынок цифровых активов

Franklin Templeton традиционно фокусировался на таких активах, как акции и облигации. Однако в последние годы компания начала инвестировать в цифровые активы. Они были одними из первых, кто запустил спотовые биткоин-ETF после одобрения Комиссией по ценным бумагам и биржам США в январе. По данным исследовательской компании EPFR, за шесть месяцев общие притоки в эти спотовые биткоин-ETF превысили 16 миллиардов долларов.

Глобальное одобрение биткоин-ETF

Биткоин-ETF уже одобрены для торговли в США, Канаде, Бразилии, Гонконге и Австралии. Несмотря на то, что Япония еще не одобрила их, новая компания Franklin Templeton и SBI будет готова, как только будет получено одобрение. Это свидетельствует о растущем признании биткоин-ETF во всем мире.

Преимущества для розничных инвесторов

Биткоин-ETF можно торговать через обычные брокерские счета. Это означает, что розничным инвесторам не нужно использовать специализированные криптобиржи. Им также не нужно управлять сложными приватными ключами, похожими на пароли. Это делает торговлю биткоин-ETF намного проще для обычных инвесторов.

Торговля Ethereum ETF

Помимо биткоин-ETF, существуют также Ethereum ETF. Недавно в США началась торговля Ethereum ETF. Это еще один шаг на растущем рынке криптовалютных ETF.

Ценные бумаги цифровых активов

Новое совместное предприятие будет сосредоточено не только на биткоин-ETF, но и на ценных бумагах цифровых активов. Franklin Templeton является первопроходцем в этой области. Ценные бумаги цифровых активов подразумевают токенизацию. Токенизация использует блокчейн для создания торгуемых токенов собственности активов, таких как недвижимость и государственные облигации. По прогнозам Boston Consulting Group и ADDX, к 2030 году ожидается, что токенизация активов вырастет до 16,1 триллиона долларов.

Расширение SBI Holdings в альтернативные активы

SBI Holdings сотрудничает с зарубежными компаниями, чтобы расширить свои предложения в продуктах для инвестирования в альтернативные активы. Например, в июле 2023 года они создали компании с Man Group из Великобритании и с американской частной инвестиционной компанией KKR в сентябре 2023 года. Эти альтернативные активы имеют низкую корреляцию с традиционными активами, такими как акции и облигации, что делает их привлекательными для инвесторов, стремящихся диверсифицировать свои портфели.

Офис по управлению благосостоянием SBI Securities

SBI Securities, крупнейший в Японии онлайн-брокер, в июле 2023 года открыл офис по управлению благосостоянием. Этот шаг направлен на расширение клиентской базы в сегменте «люкс», предоставляя больше возможностей для состоятельных клиентов. Это демонстрирует приверженность SBI расширению своего присутствия на финансовом рынке.

Подготовка к одобрению в Японии

Новое совместное предприятие Franklin Templeton и SBI Holdings стратегически позиционируется для запуска биткоин-ETF, как только Агентство по финансовым услугам Японии (FSA) даст свое одобрение. Этот упреждающий подход демонстрирует приверженность компании быть на переднем крае рынка криптовалют в Японии.

Будущее управления цифровыми активами

Благодаря опыту Franklin Templeton в управлении активами и сильному присутствию SBI в Японии новая компания хорошо подготовлена к решению сложных задач управления цифровыми активами. Они готовятся удовлетворить растущий спрос на криптовалютные фонды и ценные бумаги цифровых активов.

Краткое изложение основных моментов

• Franklin Templeton и SBI Holdings объединяются, чтобы вывести на японский рынок биржевые фонды биткоинов (ETF).
• SBI Holdings будет владеть 51% акций новой компании.
• Franklin Templeton является седьмым по величине управляющим активами в мире.
• Они вышли на рынок цифровых активов и были первопроходцами в области спотовых биткоин-ETF.
• Биткоин-ETF привлекли значительные средства по всему миру.
• Новая компания также будет сосредоточена на ценных бумагах цифровых активов и токенизации.
• SBI Holdings расширяется в инвестиции в альтернативные активы.
• SBI Securities открыла офис по управлению благосостоянием, чтобы привлечь состоятельных клиентов.
• Совместное предприятие готовится к одобрению Агентством по финансовым услугам Японии.

Вывод

Партнерство Franklin Templeton и SBI Holdings является важным шагом на пути вывода на японский рынок биткоин-ETF. Этот шаг отражает растущее мировое признание криптовалютных фондов и цифровых активов. Благодаря объединенному опыту обеих компаний они хорошо подготовлены к удовлетворению спроса на эти инновационные инвестиционные продукты. По мере того, как Япония приближается к одобрению криптовалютных ETF, это новое совместное предприятие готово сыграть решающую роль в будущем управлении цифровыми активами.

Взгляд Blackrock на крипто-ETF за пределами Bitcoin и Ethereum

Blackrock, крупный управляющий активами, считает, что «очень мало интереса» к криптовалютам за пределами Bitcoin (BTC) и Ethereum (ETH). Роберт Мичник, глава отдела цифровых активов Blackrock, поделился этой информацией на конференции Bitcoin2024 25 июля в Нэшвилле, штат Теннесси.

Ограниченный интерес к крипто-ETF за пределами BTC и ETH

Роберт Мичник подчеркнул, что большинство клиентов Blackrock в первую очередь заинтересованы в Bitcoin, а некоторые — в Ethereum. Он заявил: «Наша клиентская база сегодня в подавляющем большинстве интересуется в первую очередь Bitcoin, а затем в некоторой степени ETH. В настоящее время существует очень небольшой интерес к тому, что находится за пределами этих двух». Он выступал на панельной дискуссии под названием «От стратегии к инновациям: путь биткойнов Blackrock».

Мичник не предвидит разработки широкого спектра биржевых фондов (ETF) криптовалют за пределами Bitcoin и Ethereum. Blackrock запустил свои первые крипто-ETF, iShares Bitcoin Trust (IBIT) и iShares Ethereum Trust ETF (ETHA), в январе и июле соответственно.

Различные мнения среди управляющих активами

Не все управляющие активами разделяют осторожный взгляд Blackrock. Franklin Templeton, еще один управляющий активами, который также выпускает BTC и ETH ETF, с оптимизмом смотрит на будущее криптовалютных ETF, включая планы по продукту Solana. В посте на X (ранее Twitter) от 23 июля Franklin Templeton выразил следующее: «Помимо Bitcoin и Ethereum, есть и другие захватывающие и важные разработки, которые, по нашему мнению, будут двигать вперед криптопространство».

Дополнительные роли BTC и ETH

Мичник объяснил, что большинство клиентов Blackrock рассматривают Bitcoin и Ethereum как дополнительные активы в своих криптопортфелях, а не как конкурентов. «Когда клиенты покупают ETH ETF, они обычно добавляют их к существующему распределению криптопортфеля, а не обменивают их на BTC», — сказал он. Однако он отметил, что данные о потоках инвесторов в ETH ETF, которые только начали торговаться 23 июля, ограничены.

Bitcoin часто рассматривается как «хранилище стоимости» в криптопространстве, роль, которую он выполняет вполне определенно. С другой стороны, Ethereum участвует в различных приложениях, в которых Bitcoin обычно не участвует. «ETH пытается выполнить множество различных приложений, которые, по большей части, Bitcoin не пытается выполнять», — сказал Мичник. «Итак, на самом деле они скорее дополняют друг друга, чем являются конкурентами или заменителями».

Мичник ожидает, что в конечном итоге инвесторы будут выделять около 20% своих криптоактивов на Ethereum, а остальное — на Bitcoin.

Популярность крипто-ETF Blackrock

Крипто-ETF Blackrock входят в число самых популярных в отрасли. IShares Bitcoin Trust (IBIT) распоряжается активами под управлением (AUM) на сумму около 22 миллиардов долларов, в то время как iShares Ethereum Trust ETF (ETHA) приблизился к 270 миллионам долларов всего после нескольких дней торговли.

Стратегические идеи Blackrock

Взгляды Мичника отражают стратегический подход Blackrock к крипторынку. Сосредоточившись на Bitcoin и Ethereum, Blackrock стремится удовлетворять основные интересы своих клиентов. Эта стратегия, похоже, окупается, учитывая значительные цифры AUM для их крипто-ETF.

Другой подход Franklin Templeton

Напротив, подход Franklin Templeton свидетельствует о более широком интересе к крипторынку. Их оптимизм в отношении будущих криптовалютных ETF, включая продукты за пределами Bitcoin и Ethereum, предполагает веру в потенциал других цифровых активов играть значительную роль на рынке.

Будущее крипто-ETF

Будущее крипто-ETF остается предметом интереса и обсуждения среди управляющих активами. В то время как Blackrock остается осторожным и сосредоточенным на Bitcoin и Ethereum, другие фирмы, такие как Franklin Templeton, изучают более широкий спектр криптовалютных продуктов. Это расхождение в стратегиях подчеркивает эволюционирующую природу крипторынка и различные мнения о том, что будет способствовать его росту.

Основные выводы

1. Интерес клиентов: Клиенты Blackrock в первую очередь заинтересованы в Bitcoin и Ethereum, а к другим криптовалютам почти нет интереса.
2. Дополнительные активы: BTC и ETH рассматриваются как дополнительные, а не конкурирующие активы в криптопортфелях.
3. Стратегический фокус: Blackrock фокусируется на BTC и ETH, чтобы соответствовать интересам клиентов и достичь существенного AUM.
4. Разнообразные стратегии: Другие управляющие активами, такие как Franklin Templeton, с большим оптимизмом относятся к более широкому спектру криптовалютных ETF.
5. Динамика рынка: Будущее крипто-ETF будет определяться различными стратегиями и меняющимися интересами клиентов.

Заключение

Осторожный подход Blackrock к крипто-ETF, ориентированный на Bitcoin и Ethereum, контрастирует с более экспансивными стратегиями других управляющих активами, таких как Franklin Templeton. По мере развития крипторынка эти различные перспективы будут играть решающую роль в формировании ландшафта инвестиционных продуктов криптовалюты. Популярность ETF Blackrock подчеркивает сильный интерес клиентов к BTC и ETH, в то время как оптимизм таких фирм, как Franklin Templeton, предполагает, что в пространстве ETF криптовалют может быть больше возможностей для роста и инноваций.