全球最大资产管理公司：比特币是解决不断上升的全球金融不稳定的方案
拥有 9 万亿美元资产管理规模的黑岩集团认为，比特币可以作为对冲不断上升的全球金融不稳定性的工具。地缘政治紧张局势、经济混乱以及对政府、银行和法定货币的信任减弱导致不确定性不断增加，针对此类情况，黑岩集团 表示，比特币可以作为对冲工具。据他们所述，比特币不仅仅是一项投资；它是一种“全球性货币替代品”。
黑岩集团的比特币 ETF 及其影响
自 2024 年 1 月推出以来，黑岩集团的比特币 ETF 一直表现最佳的基金之一。此 ETF 的成功推动比特币价格升至 73,000 美元以上，创历史新高。投资者越来越多地将比特币等加密货币视为对冲传统市场不确定性的保障措施。今年，IBIT ETF 及其他基于加密货币的 ETF 的爆炸性增长一直是金融界备受讨论的话题之一。
比特币作为对冲全球金融不稳定性的想法正变得越来越流行，尤其是在人们对美元等法定货币的担忧加剧的情况下。尽管美元仍然是全球领先的储备货币，但一些投资者和央行开始质疑其长期稳定性。
比特币作为全球性货币替代品
黑岩集团将比特币视为“全球性货币替代品”。这意味着他们认为比特币不仅仅是一种数字货币；它有可能取代或至少补充传统的法定货币。许多央行正在探索数字货币，将其作为一种方式来实现多样化并保护自身免受法定货币（如美元）价值可能崩溃的影响。
例如，各国央行越来越多地关注区块链技术，用以支持其数字货币计划。其想法是通过使用诸如区块链之类的分散式系统，政府和金融机构能够以更安全、更透明的方式保护其资产。随着数字货币的兴起，许多人认为比特币和其他加密货币是法定货币的可行替代品。
美元和央行在全球金融中的作用
尽管人们对数字货币的兴趣日益浓厚，但美元在全球经济中仍然占据主导地位。近期，美元兑日元上涨 0.38%，在跌至 2023 年 12 月以来的最低点后，以 142.905 的价格交易。与此同时，欧元一直在 1.1007 美元附近徘徊，接近 8 月以来的最疲软水平。英镑也出现了下跌，目前为 1.30360 美元，低于 8 月底以来的水平。
汇率的这些变动反映出全球市场的不确定性。许多投资者正在转向比特币，以对冲潜在的经济衰退和法定货币的不稳定性。与此同时，各国央行正在探索数字货币，以保护其经济免受美元可能崩溃的影响。
美联储的政策如何影响比特币
美联储的货币政策在加密货币市场中也发挥着至关重要的作用。最近几个月，美国消费者价格指数 (CPI) 显示上涨了 0.2%，与 7 月份的增长持平。剔除食品和能源等波动因素的核心 CPI 上涨了 0.3%，表明与上个月相比，通胀率加快。
通胀上升已改变了人们对美联储未来降息的预期。许多经济学家现在预计，美联储即将召开的会议上将小幅降息 25 个基点。发生这种情况的可能性已上升至 80%，但仍有可能大幅降息 50 个基点。国际货币基金组织 (IMF) 已确认，美联储的降息周期对于在控制通胀的同时减缓经济下滑是必要的。然而，国际货币基金组织还警告称，美联储必须保持灵活性并准备好适应不断变化的经济条件。
随着美联储采取降息措施，比特币可能会受益，成为对冲通胀和经济不稳定的手段。较低的利率通常会削弱美元，使得比特币和其他加密货币作为传统投资的替代品更具吸引力。
消费者对加密货币的看法
德意志银行最近的一份报告强调了美国消费者如何变得更加接受加密货币。报告调查了 3 月至 7 月期间美国、英国和欧洲的 3,600 多人，结果显示，现在只有不到 1% 的消费者将加密货币视为“一种潮流”，这与前几年的情况相比大幅下降。
报告称，65% 的美国消费者认为加密货币（包括比特币）最终可以取代现金。消费者态度的转变反映出人们更广泛地接受数字货币作为一种合法的支付和投资形式。此外，略高于一半的受访者认为加密货币是一种重要的资产类别，这进一步支持了数字货币将继续存在下去的想法。
比特币和加密货币采用的未来
虽然德意志银行的报告对加密货币的未来描绘了一幅积极的图景，但人们对比特币未来的看法仍然好坏参半。大约三分之一的受访者预测比特币的价格到年底仍会低于 60,000 美元。另一方面，12% 至 14% 的受访者认为比特币将突破 70,000 美元。
长期预测也存在分歧。大约 40% 的受访者认为比特币将继续蓬勃发展，而 38% 的人认为它可能完全消失。尽管比特币和其他加密货币的接受度不断提高，但意见分歧凸显了围绕比特币和其他加密货币的不确定性。
旨在维持稳定价值的加密货币稳定币也面临着不确定的未来。只有 18% 的受访者认为稳定币将在未来几年蓬勃发展，而 42% 的人预测它将逐步消失。然而，由黄金或法定货币等传统大宗商品支持的稳定币被认为更有可能随着时间的推移而保持其价值。
比特币在投资组合多元化中的作用
对于许多投资者来说，比特币提供了一个机会，让他们可以在全球金融不确定性面前实现投资组合多元化。虽然股票和债券等传统资产仍然很受欢迎，但比特币和其他加密货币正越来越被接受为对冲通胀和法定货币潜在崩溃的一种方式。
像黑岩集团的 IBIT 这样的比特币 ETF 已帮助更多普通投资者接触到加密货币。这些 ETF 可以让人们接触到加密货币市场，而无需直接购买和存储比特币，从而使其成为机构投资者和散户投资者的一个有吸引力的选择。
各国央行和数字货币
世界各国的央行也在探索数字货币的潜力。这些中央银行数字货币 (CBDC) 旨在为传统货币提供更安全、更有效的替代品，尤其是在经济不稳定时期。类似比特币等加密货币背后的区块链技术是这些努力的核心。
通过使用区块链，各国央行希望创建一个透明且安全的系统，帮助其经济免受美元等法定货币可能崩溃的影响。由于许多央行已经在研究和开发 CBDC，数字货币的未来看起来很光明。
黑岩集团宣扬比特币作为对冲全球金融不稳定的工具反映了人们对数字货币看法更广泛的转变。随着地缘政治紧张局势和经济不确定性持续上升，越来越多的投资者和央行正转向比特币，将其视为避险资产。虽然比特币和其他加密货币的未来仍然不确定，但它们作为全球货币替代品的接受度日益提高，这是不可否认的。
比特币在投资组合多元化中的作用、基于加密货币的 ETF 的成功以及各国央行数字货币的兴起，这一切都表明，数字资产在全球金融体系中将发挥越来越重要的作用。比特币是否会有一天取代美元等法定货币仍有待争论，但它作为对冲金融不稳定性的潜力正在变得越来越明显。
